UBS sta valutando piani per tagliare diverse centinaia di milioni di dollari di costi nella sua divisione di gestione patrimoniale, mentre la banca studia opzioni per un'attività i cui profitti sono sotto pressione, hanno detto a Reuters persone a conoscenza delle discussioni.

L'obiettivo iniziale della revisione sarà quello di ridurre i costi, hanno detto le persone. Uno di loro ha detto che la banca svizzera mira a tagliare almeno 300 milioni di dollari di costi nell'attività, anche riducendo il personale di back-office con sede in Svizzera che si è unito al Credit Suisse, hanno detto le persone.

La banca sta anche valutando se parti dell'unità debbano essere assorbite dalle sue attività di gestione patrimoniale più grandi, hanno aggiunto le persone.

Un rappresentante di UBS ha rifiutato di commentare.

UBS sta integrando Credit Suisse da quando ha rilevato la banca l'anno scorso con un salvataggio sponsorizzato dallo Stato.

Le aziende di gestione patrimoniale, che investono il denaro dei clienti in una gamma di prodotti, hanno sempre più bisogno di scala per poter competere e preservare la redditività.

La divisione di gestione patrimoniale di UBS ha contribuito per meno del 7% ai ricavi totali della banca nel 2023 ed è nana rispetto alla divisione di gestione patrimoniale della banca, che realizza più della metà dei ricavi totali del gruppo.

In seguito all'acquisizione di Credit Suisse, le attività investite nel settore della gestione patrimoniale sono cresciute a circa 1.600 miliardi di dollari da 1.100 miliardi di dollari nel 2022, come risulta dal rapporto annuale di UBS.

Ma l'attività ha registrato deflussi netti di 12 miliardi di dollari nel quarto trimestre, rallentando la raccolta fondi del 2023 alla metà dell'anno precedente, secondo i suoi conti annuali.

L'utile operativo sottostante al lordo delle imposte dell'unità di gestione patrimoniale è stato inferiore del 5% nel 2023 rispetto all'anno precedente, con un'impennata delle spese operative del 35% a 2,1 miliardi di dollari nel corso dello scorso anno.

I dati sottostanti escludono i costi legati all'integrazione di Credit Suisse.

La revisione arriva dopo che la banca ha nominato il veterano di UBS Aleksandar Ivanovic per la supervisione della gestione patrimoniale a fine gennaio, in sostituzione di Suni Harford, che ha lasciato l'azienda dopo averla gestita per circa cinque anni.

La banca ha dichiarato il 6 febbraio che UBS "non è immune alle questioni strutturali che affliggono il settore della gestione patrimoniale" e mira a raggiungere un rapporto costi-ricavi, una misura dei costi in proporzione alle entrate, inferiore al 70% entro la fine del 2026. Era all'80,2% alla fine del 2023, in base ai bilanci della banca.

UBS ha dichiarato che la realizzazione dei benefici sui costi è una "componente critica" del suo piano, e che mira a far crescere l'attività "costruendo al contempo sulla nostra forte partnership con la gestione patrimoniale globale".

UBS ha anche affermato che la gestione patrimoniale e la gestione degli asset dovrebbero lavorare a stretto contatto, soprattutto per i conti gestiti separatamente, che sono grandi conti singoli personalizzati per i clienti.

Alcuni banchieri di UBS ritengono che il ripiegamento di parti dell'asset management nella gestione patrimoniale potrebbe migliorare le sinergie, poiché spesso si rivolgono a clienti simili, hanno detto alcune persone.

La gestione patrimoniale si rivolge a clienti ultra-ricchi che spesso hanno rapporti di lunga data con le loro banche. In UBS l'unità è gestita dall'ex banchiere del Credit Suisse Iqbal Khan. (Servizio di Stefania Spezzati e Oliver Hirt; redazione di Elisa Martinuzzi e Jane Merriman)