BLOCK, INC. La mossa porrebbe aziende come Afterpay, di proprietà di Jack Dorsey's Block Inc, e Zip Co sotto la sorveglianza della Australian Securities and Investments Commission (ASIC), e l'Australia è dietro solo alla Gran Bretagna tra i Paesi che hanno cercato di regolamentare il BNPL come prodotto di credito standard.
Le società di BNPL offrono tipicamente prestiti a breve termine senza interessi in loco, con controlli minimi del credito, che distribuiscono i pagamenti nell'arco di settimane o mesi e sono largamente utilizzati da persone con problemi di liquidità che si indebitano, a volte più di quanto possano permettersi.
L'assenza di interessi passivi ha finora esentato i fornitori di BNPL dalla regolamentazione del credito al consumo e il settore ha visto un'impennata del proprio business grazie alla frenesia dello shopping online, stimolata dai pagamenti di stimolo COVID-19 e dai tassi di interesse ultra-bassi.
Ma le preoccupazioni per il rimborso sono aumentate con l'Australia che lotta contro l'alta inflazione, che ora si trova quasi ai massimi da 30 anni, e il governo laburista di centro-sinistra australiano ha affermato che il BNPL deve essere considerato credito, poiché ha lo stesso impatto sui mutuatari.
"Il BNPL ha l'aspetto del credito, agisce come il credito e comporta i rischi del credito", ha detto il Ministro dei Servizi Finanziari Stephen Jones in un discorso a Sydney lunedì.
"Il nostro piano impedisce la concessione di prestiti a coloro che non possono permetterseli, senza impedire un uso sicuro e prudente del BNPL".
Sede di una dozzina di fornitori di BNPL quotati in borsa, l'Australia aveva circa 7 milioni di conti BNPL attivi che hanno portato a 16 miliardi di dollari australiani (11 miliardi di dollari) di transazioni nel 2021-22, con un aumento del 37%, secondo i dati.
Gli australiani hanno speso 63,8 miliardi di dollari australiani per fare acquisti online nel 2022, e il 26% degli australiani ha dichiarato di aver utilizzato la BNPL per pagare gli acquisti, secondo i dati del settore della vendita al dettaglio.
Le aziende BNPL guadagnano la maggior parte del loro denaro addebitando una percentuale dei ricavi delle vendite ai commercianti, in cambio di indirizzare gli acquirenti verso di loro. Addebitano ai mutuatari delle spese di mora, ma dicono di incoraggiare i rimborsi puntuali con la promessa di limiti di credito più elevati.
Le aziende BNPL affermano di monitorare attentamente l'attività dei mutuatari, ma la nuova legge australiana richiederebbe loro di attenersi agli obblighi di "prestito responsabile", che includono l'esecuzione di controlli sul credito prima di concedere il prestito, la notifica ai clienti dell'aumento dei limiti di credito e l'applicazione di processi di risoluzione delle controversie vincolati dalla legge.
Il Governo presenterà il progetto di legge per la consultazione nel corso dell'anno e il disegno di legge sarà introdotto in Parlamento entro la fine dell'anno.
'PRIMO PASSO FORTE'
Un portavoce di Afterpay ha dichiarato che la modifica rappresenta un "primo passo importante nello sviluppo di un quadro normativo adatto all'acquisto ora e al pagamento dopo".
Il Direttore operativo di Zip, Peter Gray, ha detto che il cambiamento significherà "fare affari come al solito", dal momento che l'azienda è già conforme alla legge australiana sul credito per alcuni prodotti.
Un portavoce dell'ASIC, l'ente regolatore che aveva sostenuto la necessità di una regolamentazione più severa possibile per BNPL, non è stato immediatamente disponibile per un commento.
L'Associazione australiana dell'industria finanziaria, che sperava che il suo codice di condotta di BNPL costituisse la base dell'autoregolamentazione, ha dichiarato che "continuerà a lavorare in collaborazione con il Governo sui dettagli della futura regolamentazione".
Le azioni dei fornitori di BNPL quotati in Australia erano miste a metà seduta, mentre gli investitori digerivano lo sviluppo normativo che era ampiamente previsto. Le azioni quotate a livello locale del proprietario di Afterpay Block sono scese dell'1,5%, mentre le azioni del più grande fornitore di BNPL autonomo, Zip, sono scese del 5%.
"Il modello commerciale "compra ora, paga dopo" è ancora un modello di crescita strutturale", ha dichiarato Shaun Ler, analista di Morningstar.
"Ci si ritrova in una situazione in cui tutti soffrono, ma i concorrenti soffrono ancora di più e la domanda è ancora presente", ha aggiunto Ler.
Andrew Grant, docente di finanza presso la University of Sydney Business School, ha affermato che la normativa "dovrebbe contribuire a creare trasparenza per i fornitori di credito nel settore, senza danneggiare la maggioranza degli utenti che hanno un'ottima esperienza con i prodotti BNPL". (1 dollaro = 1,4743 dollari australiani) (Servizio di Renju Jose a Sydney; Redazione di Lincoln Feast e Himani Sarkar)
