DeA Capital S p A : Il CdA approva la Relazione Finanziaria Semestrale al 30 giugno 2021

COMUNICATO STAMPA

APPROVATA LA RELAZIONE FINANZIARIA SEMESTRALE AL 30 GIUGNO 2021

COMBINED ASSETS UNDER MANAGEMENT A 25,6 MILIARDI DI EURO (+14%) CON UN RISULTATO NETTO DI GRUPPO IN CRESCITA A 14,0 MILIONI DI EURO (vs -1,8 MILIONI DI EURO NEL PRIMO SEMESTRE 2020)

POSIZIONE FINANZIARIA NETTA CONSOLIDATA

POSITIVA PER 124,3 MILIONI DI EURO

Milano, 9 settembre 2021 - Si è riunito in data odierna il Consiglio di Amministrazione di DeA Capital S.p.A., sotto la presidenza di Lorenzo Pellicioli, per l'esame e l'approvazione, tra l'altro, della Relazione Finanziaria Semestrale al 30 giugno 2021.

Paolo Ceretti, CEO del Gruppo DeA Capital, ha dichiarato: "Abbiamo consolidato nel secondo trimestre il trend molto positivo già evidenziato al 31 marzo 2021, con una raccolta da inizio anno arrivata a circa 2 miliardi di Euro e che ci ha consentito di superare i 25,6 miliardi di Euro in termini di Combined AUM. Il positivo andamento dei mercati finanziari ha supportato inoltre un'ottima performance a livello di assets in portafoglio. Sul piano strategico, vogliamo continuare a rappresentare un punto di riferimento per gli investimenti alternative in Italia ed espanderci progressivamente nel resto dell'Europa, con una costante attenzione alle tematiche ESG. A questo proposito, il recente rating assegnatoci da Sustainalytics, appartenente al gruppo Morningstar - che ci posiziona 17esimi tra le 390 società coperte nel segmento dell'Asset Management & Custody Services, nonché nel top quartile a livello globale considerando tutti i settori di attività - rappresenta una testimonianza qualificante dell'attenzione delle nostre strategie d'investimento responsabile agli aspetti ESG."

RISULTATI CONSOLIDATI AL 30 GIUGNO 2021

• Al 30 giugno 2021 Combined Assets Under Management pari a 25.631 milioni di Euro, in crescita del 14,1% rispetto al 30 giugno 2020 (integrando pro-forma quanto riconducibile a Quaestio Capital SGR):

• 1. Real Estate = 11.749 milioni di Euro (+18,6%) o Credit = 3.149 milioni di Euro (-2,2%)
     o Private Equity = 2.385 milioni di Euro (+33,2%)
     o Multi-asset /Multi-manager Solutions = 8.348 milioni di Euro (+10,5%)
• Risultato Netto di Gruppo positivo per 14,0 milioni di Euro, in crescita rispetto a -1,8 milioni di Euro consuntivati nel primo semestre del 2020, grazie al miglioramento a livello sia di Piattaforma di Alternative Asset Management, sia di investimenti in portafoglio.
• Posizione Finanziaria Netta Consolidata positiva per 124,3 milioni di Euro (di cui 95,3 milioni di Euro in capo alle Società Holdings), rispetto al dato "adjusted" (per la distribuzione del dividendo straordinario di 26,1 milioni di Euro avvenuta a maggio 2021) di 99,9 milioni di Euro registrato alla fine del 2020. Il risultato è da ricondursi principalmente alla dismissione della partecipazione indiretta in Migros (+19,5 milioni di Euro).

Il Resoconto Intermedio di Gestione al 30 giugno 2021, corredato della relativa documentazione, verrà messo a disposizione del pubblico venerdì 10 settembre 2021, presso la sede legale, sul meccanismo di stoccaggio autorizzato 1info (www.1info.it) e sul sito https://www.deacapital.com/category/investor/bilanci-e-relazioni/.

DeA Capital S.p.A., Sede Legale in Milano, Via Brera 21, 20121 Milano - Italia, tel. [phone], fax [phone] Società diretta e coordinata da De Agostini S.p.A., Sede Legale in Novara, Via G. da Verrazano 15, 28100 Novara - Italia

Capitale Sociale deliberato Euro 266.612.100 (i.v.) - Codice Fiscale e Iscrizione al Registro Imprese di Milano n. 07918170015 Società aderente al "Gruppo IVA B&D Holding", Partita IVA 02611940038, REA di Milano 1833926

FATTI DI RILIEVO

Nel corso del 1° Semestre 2021 il Gruppo ha proseguito lo sviluppo della Piattaforma in tutti i segmenti di attività.

In particolare, nel Real Estate sono state perfezionate nuove iniziative per Assets Under Management complessivamente pari a circa +1.300 milioni di Euro.

Nell'ambito del Credit sono stati conferiti nuovi attivi per +25 milioni di Euro al fondo CCR II, portandone la dimensione complessiva ad oltre 680 milioni di Euro.

Nell'ambito del Private Equity:

• è stato avviato un mandato di investment advisory per la selezione di fondi chiusi nell'Infrastructure, su un pool di raccolta pari a +108 milioni di Euro al 30 giugno 2021;
• sono stati perfezionati nuovi closing dei fondi IDeA Agro e Sviluppo Sostenibile II, rispettivamente per +28 milioni di Euro (e quindi sino a complessivi 110 milioni di Euro) e +21 milioni di Euro (e quindi sino a complessivi 91 milioni di Euro);
• sono state incrementate le masse di un fondo di debito (in delega di gestione) e di Endowment Fund per complessivi +22 milioni di Euro.

FATTI DI RILIEVO INTERVENUTI DOPO LA CHIUSURA DEL PERIODO

In data 5 agosto 2021 è stato sottoscritto tra DeA Capital S.p.A. (DeA Capital), De Agostini S.p.A. (De Agostini), DeA Capital Real Estate SGR (DeA Capital RE), CPI Property Group (CPIPG) e la controllata di quest'ultima, Nova Re SIIQ (Nova RE), un accordo strategico finalizzato a definire una potenziale partnership nel real estate ("Framework Agreement").

CPIPG è una primaria property company europea, quotata presso la Borsa di Francoforte, con un portafoglio immobiliare valutato oltre 10 Miliardi di Euro. Nova RE è un operatore di real estate quotato presso il Mercato Telematico Azionario della Borsa Italiana, con un portafoglio di immobili valutato circa 120 Milioni di Euro al 31 dicembre 2020.

In particolare, il Framework Agreement prevede che le parti dell'accordo si impegnino a cooperare per la realizzazione di un progetto congiunto finalizzato alla realizzazione di una partnership nel mercato immobiliare italiano, anche mediante l'affidamento da parte di Nova RE a DeA Capital RE dell'incarico di advisor per lo svolgimento di alcuni servizi di asset advisory a favore della stessa Nova RE.

La partnership prevede, altresì, un impegno di co-investimento coperto al 50/50 da DeA Capital e dalla controllante De Agostini, per un importo pari al minore tra (i) il 5% del capitale

• futuri aumenti di capitale di Nova RE e (ii) 50 milioni di Euro (compreso l'acquisto del 5% di Nova RE, da realizzarsi a pronti, per circa 3,5 milioni di Euro).

Per i dettagli del Framework Agreement inteso a disciplinare, inter alia, i termini, le condizioni e le modalità di attuazione del Progetto Congiunto, si rimanda al comunicato stampa del 5 agosto 2021 disponibile sul sito web di DeA Capital.

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PREVEDIBILE EVOLUZIONE DELLA GESTIONE

In un contesto ancora caratterizzato dal COVID-19, il Gruppo DeA Capital continuerà ad essere focalizzato sullo sviluppo della Piattaforma di Alternative Asset Management, attraverso il lancio di nuovi prodotti, la crescita ulteriore delle attività a livello internazionale e il coordinamento, in particolare nella strategia di go-to-market, con Quaestio Capital SGR.

Inoltre, il Gruppo - che ha già dimostrato una straordinaria resilienza, sia in termini operativi, sia di risultati economico-finanziari nelle fasi più acute della pandemia - proseguirà nelle attività di valorizzazione degli attivi in portafoglio.

NUOVA ESG POLICY

Nella seduta odierna il Consiglio di Amministrazione ha approvato la nuova ESG Policy di DeA Capital S.p.A., raggiungendo un ulteriore traguardo nell'ambito del percorso di integrazione dei principi ESG nei propri processi. L'adozione di tale Policy ribadisce l'impegno della Società alla creazione di valore a beneficio di tutti gli stakeholders e si pone quale impegno primario la costruzione di un framework ESG ancora più solido a livello di Gruppo.

DICHIARAZIONE DEL DIRIGENTE PREPOSTO ALLA REDAZIONE DEI DOCUMENTI CONTABILI SOCIETARI

Il Dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari, Manolo Santilli, Chief Operating Officer, dichiara ai sensi del comma 2, articolo 154-bis del Testo Unico della Finanza, che l'informativa contabile contenuta nel presente comunicato corrisponde alle risultanze documentali, ai libri e alle scritture contabili della Società.

Per ulteriori informazioni si prega di contattare:

Investor Relations	Ufficio Stampa e Comunicazione
Anna Majocchi	Marco Scopigno
Tel. [phone]	Tel. [phone]
[e-mail]	[e-mail]
	***

DeA Capital (www.deacapital.com). DeA Capital S.p.A., controllata da De Agostini S.p.A. e quotata nel segmento STAR del Mercato MTA di Borsa Italiana, è il principale operatore italiano indipendente nell'Alternative Asset Management (per attivi in gestione), con Combined Assets Under Management per oltre 25.600 milioni di Euro. La Piattaforma del Gruppo - concentrata sulle due controllate, DeA Capital Real Estate SGR e DeA Capital Alternative Funds SGR, nonché sulla partecipazione di maggioranza relativa indirettamente detenuta in Quaestio Capital SGR - è impegnata nella promozione, gestione e valorizzazione di fondi d'investimento nel real estate, nel credit e nel private equity, nonché nelle multi- asset / multi-manager solutions per investitori istituzionali.

***

Si allega una sintesi degli Schemi gestionali e degli Schemi civilistici

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Schemi Gestionali

1. Per Combined AUM (Assets Under Management) e Combined Revenues si intendono, rispettivamente, gli attivi in gestione e i ricavi delle SGR partecipate dal Gruppo con una quota di maggioranza assoluta / relativa (non consolidate), nonché le corrispondenti grandezze consuntivate dalle controllate estere. Al 30 giugno 2021 gli importi relativi a società non consolidate inclusi in dette grandezze ammontano a 8.348 milioni di Euro a livello di Combined AUM e a 13,8 milioni di Euro a livello di Combined Revenues (di fatto corrispondenti al 100% degli AUM e dei ricavi di Quaestio Capital SGR).

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Conto Economico Gestionale

M€		1H 2021		1H 2020
Risultato Netto Gestionale AAM (*)		8,1		7,5
Altro AAM (RE Estero, Non Recurring Items,…)		(1,8)	(0,9)
Risultato Netto AAM		6,3		6,6
Alternative Investment		12,3	(4,1)
- Gross return		17,8	(7,1)
- Taxes	T	(5,5)	3,0
a
Altri costi operativi netti		(4,6)	(4,3)
Risultato Netto di Gruppo		14,0		(1,8)

Nota(*) IncludeIntegrativail RisultatoConsolidataNetto Ante. PPA / non recurring items delle tre SGR della Piattaforma:

DeA Capital RE SGR, DeA Capital AF SGR e Quaestio Capital SGR (@ 38,82%, incl. Quaestio

Holding).

Schemi Civilistici

Situazione Economica sintetica del Gruppo

	1° Semestre	1° Semestre
(Dati in migliaia di Euro)	2021	2020
Commissioni da Alternative Asset Management	36.044	32.528
Risultato da partecipazioni valutate all'Equity	523	(706)
Altri proventi/oneri da Investimenti	18.423	(8.903)
Altri ricavi e proventi (*)	389	419
Altri costi e oneri (**)	(34.213)	(30.699)
Proventi e oneri finanziari	40	(2.283)
RISULTATO PRIMA DELLE IMPOSTE	21.206	(9.644)
Imposte sul reddito	(7.286)	2.981
UTILE (PERDITA) DEL PERIODO DALLE ATTIVITA' IN CONTINUITA'	13.920	(6.663)
Risultato delle Attività da cedere/cedute	0	0
UTILE (PERDITA) DEL PERIODO	13.920	(6.663)
- Risultato Attribuibile al Gruppo	13.978	(1.783)
- Risultato Attribuibile a Terzi	(58)	(4.880)

(*) Include le voci "ricavi da attività di servizio" e "altri ricavi e proventi"

(**) Include le voci "spese del personale", "spese per servizi", "ammortamenti e svalutazioni" e "altri oneri"

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