(Il Sole 24 Ore Radiocor) - Milano, 17 giu - Crédit Agricole Italia ha collocato sul mercato una nuova emissione di Obbligazioni Bancarie Garantite per 1 miliardo di euro, che rappresenta la più lunga operazione di questo tipo lanciata sul mercato dall'inizio dell'anno. L'emissione, con scadenza a 11 anni nel giugno 2037, ha registrato una domanda superiore a 1,6 volte l'offerta grazie a una forte partecipazione di investitori internazionali. Il bond paga una cedola annua lorda del 3,50% e offre un rendimento pari al tasso mid-swap più 59 punti base, circa 16 punti base inferiore rispetto a quello di un Btp di analoga durata.
Il libro ordini è stato aperto ieri con un'indicazione iniziale di prezzo nell'area di mid-swap più 65 punti base e lo spread finale è stato fissato a 59 punti base grazie alla forte domanda. L'operazione rientra nel programma di covered bond da 16 miliardi di euro del gruppo, garantito da mutui ipotecari residenziali italiani, e dovrebbe ottenere un rating Aa2 da Moody's. L'operazione è stata curata da Crédit Agricole Corporate and Investment Bank in qualità di Global Coordinator e con joint bookrunners Crédit Agricole Corporate and Investment Bank (B&D), Bbva, Erste Group, Mediobanca, Raiffeisen Bank International e Santander.
Crédit Agricole S.A. è uno dei principali gruppi bancari europei ed è il principale finanziatore dell'economia francese. Il margine di intermediazione si ripartisce per attività come segue: - finanza, investimenti e attività di mercato (31,3%): attività di finanziamento bancario standard e specializzato (finanziamenti per acquisizioni, progetti, beni aeronautici e marittimi, ecc.), operazioni su titoli, consulenza in materia di fusioni e acquisizioni, capitale di investimento, ecc.; - gestione patrimoniale, assicurazioni e private banking (28,2%); - retail banking (28,1%): attività in Francia (Crédit Lyonnais) e all’estero. Inoltre, il gruppo è presente in Francia attraverso le sue 39 reti regionali di filiali (che ne fanno la più grande rete bancaria francese); - servizi finanziari specializzati (12,4%): credito al consumo, leasing e factoring (n. 1 in Francia). Alla fine del 2025, Crédit Agricole S.A. gestiva 894,5 miliardi di euro di depositi a vista e 559,2 miliardi di euro di crediti a vista. La distribuzione geografica di NBP è la seguente: Francia (47,7%), Italia (19,9%), Unione Europea (15%), Europa (6,3%), Nord America (5,3%), Giappone (1,1%), Asia e Oceania (3,4%), Africa e Medio Oriente (1%), America Centrale e Meridionale (0,3%).
Questo super rating è il risultato di una media ponderata delle classifiche basate sui rating Valutazione (Composito), Revisioni EPS 4 mesi e Visibilità (Composito). Vi raccomandiamo di leggere attentamente le descrizioni associate.
Investimento
Investimento
Questo super rating composito è il risultato di una media ponderata delle classifiche basate sui rating Fondamentali (Composito), Valutazione (Composito), Revisioni EPS 1 anno e Visibilità (Composito). Vi raccomandiamo di leggere attentamente le descrizioni associate.
-
Globale
Globale
Questo rating composito è il risultato di una media delle classifiche basate sui rating Fondamentali (Composito), Valutazione (Composito), Revisioni Fondamentali (Composito), Consensus (Composito) e Visibilità (Composito). L'azienda deve essere coperta da almeno 4 di questi 5 rating affinché il calcolo venga effettuato. Vi raccomandiamo di leggere attentamente le descrizioni associate.
-
Qualità delle pubblicazioni
Qualità delle pubblicazioni
Questo rating composito è il risultato di una media delle classifiche basate sui rating di Redditività (Composito), Profittabilità (Composito) e Salute finanziaria (Composito). L'azienda deve essere coperta da almeno 2 di questi 3 rating affinché il calcolo venga effettuato. Vi raccomandiamo di leggere attentamente le descrizioni associate.
ESG MSCI
ESG MSCI
Il punteggio ESG MSCI valuta la performance ambientale, sociale e di governance di un'azienda secondo la metodologia di MSCI. Posiziona l'azienda rispetto ai suoi concorrenti del settore su una scala che va da CCC (molto basso) a AAA (eccellente). Questo punteggio viene utilizzato dagli investitori per integrare i criteri extra-finanziari nelle loro decisioni.
