La raccolta riflette il forte interesse degli investitori per l'Asia, nonostante la volatilità globale alimentata dalla crisi in Iran.
Il fondo, che si concentrerà su operazioni di controllo in settori quali tecnologia, sanità e servizi, ha registrato un eccesso di sottoscrizioni con una forte partecipazione degli investitori esistenti e di oltre 75 nuovi investitori, ha reso noto EQT.
Gli impegni verso il BPEA Private Equity Fund IX sono risultati ampiamente bilanciati tra Americhe, Europa, Medio Oriente e Asia-Pacifico, con fondi pensione e fondi sovrani tra i principali contributori, ha precisato EQT. Circa 14,9 miliardi di dollari del fondo genereranno commissioni.
"L'opportunità in Asia oggi si è spostata dalla ricerca della crescita alla guida di una profonda trasformazione strutturale", hanno affermato Hari Gopalakrishnan e Nicholas Macksey, deputy co-heads di Private Capital Asia presso EQT.
"Mentre la regione si evolve - ridefinendo le catene di approvvigionamento globali e scalando i campioni del digitale - si è venuto a creare un panorama di investimento più complesso".
CONSOLIDAMENTO DEL SETTORE
Le società d'investimento globali a grande capitalizzazione hanno attirato la parte del leone nelle allocazioni di capitale privato verso la regione asiatica negli ultimi due anni.
La statunitense Blackstone Inc dovrebbe chiudere il suo terzo fondo di buyout pan-asiatico al limite massimo di 12,88 miliardi di dollari, secondo fonti vicine alla raccolta. Blackstone ha rifiutato di commentare. Le fonti hanno richiesto l'anonimato poiché le informazioni sono riservate.
Bain Capital ha raccolto circa 10,5 miliardi di dollari nel suo sesto fondo di buyout pan-asiatico, mentre KKR & Co, che deteneva il record precedente con un fondo pan-asiatico da 15 miliardi di dollari raccolto nel 2021, è sul mercato per raccogliere 15 miliardi di dollari per il suo prossimo veicolo analogo, secondo quanto riportato da Reuters.
La distribuzione di capitale agli investitori, il consolidamento del settore e la diversificazione hanno contribuito alla raccolta di EQT, ha dichiarato Jean Salata, presidente per l'Asia e responsabile regionale del private equity della società.
La società ha restituito una cifra record di 14 miliardi di dollari di capitale agli investitori nel 2025, ha dichiarato a Reuters in un'intervista lunedì.
EQT dispone inoltre del più grande programma di co-investimento per i sottoscrittori del fondo nella regione, il che ha agevolato la raccolta, ha aggiunto Salata.
Gli investitori istituzionali globali e i grandi patrimoni privati hanno cercato di diversificare rispetto agli Stati Uniti a causa di una combinazione di valutazioni elevate, rischi di inflazione e incertezza geopolitica generale.
I mercati asiatici, in particolare Giappone e India, che offrono rispettivamente un flusso costante di opportunità di buyout e di crescita, sono stati al centro dell'attenzione dei gestori patrimoniali globali.
"Il mercato dei buyout in Asia in generale è diventato molto più profondo e sviluppato", ha affermato Salata, aggiungendo che il Giappone rappresenta la parte più attiva dell'attuale pipeline di operazioni della società.
"Stiamo assistendo anche a molti passaggi generazionali, carve-out aziendali e dismissioni in Corea e in India", ha dichiarato.
Il nuovo fondo ha effettuato il suo primo investimento nel produttore giapponese di ascensori Fujitec, ha spiegato Salata, completando il delisting della società lo scorso anno.
NUOVO FONDO PIÙ GRANDE DEL 40% RISPETTO ALL'ULTIMO FOCALIZZATO SULL'ASIA
EQT ha lanciato la raccolta per il BPEA Private Equity Fund IX, gestito da EQT Private Capital Asia, nel 2024.
Il nuovo fondo è più grande di oltre il 40% rispetto all'ultimo fondo di EQT focalizzato sull'Asia, che aveva raccolto 11,2 miliardi di dollari nel 2022.
EQT, i cui asset in gestione ammontavano a 270 miliardi di euro (317,98 miliardi di dollari) alla fine del 2025, si è fusa con Baring Private Equity Asia (BPEA) nel 2022 per rafforzare la propria presenza in Asia ed espandere la propria piattaforma globale.
La società con sede a Stoccolma ha investito 35 miliardi di dollari nell'area Asia-Pacifico dal 1997, si legge nel comunicato.
Il suo presidente e fondatore Conni Jonsson ha dichiarato a Reuters lo scorso anno che il Giappone potrebbe diventare il suo mercato principale nella regione nei prossimi cinque anni e che la società sta assumendo personale in Giappone per i suoi team di private capital, infrastrutture e immobiliare.
A gennaio, EQT ha annunciato il lancio di un'offerta pubblica di acquisto da 371 milioni di dollari per privatizzare la società giapponese di servizi IT MAMEZO.
La società ha inoltre lanciato offerte pubbliche di acquisto per il delisting di Douzone Bizon, quotata a Seul, che ha una capitalizzazione di mercato di 2,5 miliardi di dollari.
Nel 2024, EQT ha formato un consorzio con Neuberger Berman Private Markets e il Canada Pension Plan Investment Board per acquisire l'operatore di scuole internazionali Nord Anglia Education, un portafoglio che controlla e sviluppa dal 2008, per 14,5 miliardi di dollari, debito incluso.
(1 dollaro = 0,8491 euro)
