La vita può essere crudele. Mentre scorro le pagine con cui ho riempito questo articolo, in modo che sappiate praticamente tutto quello che c'è da sapere senza dovervi alzare alle 5 del mattino come me, fortunati bastardi. Passando a un argomento più interessante, ieri tutti gli indici occidentali hanno fatto il loro dovere, dal calo dell'1,3% del Russell 2000 negli Stati Uniti al rialzo dello 0,8% dello SMI in Svizzera. Se dovessimo trovare una qualche coerenza, direi che i semiconduttori statunitensi sono tornati in auge, almeno quelli percepiti come compatibili con l'intelligenza artificiale (Nvidia, AMD, ARM, Broadcom, ecc.). Per questo motivo il Nasdaq 100 è salito ieri, mentre l'S&P 500 e il Dow Jones sono scesi. Quest'ultimo è stato appesantito dal calo del 5,5% di Amgen dopo uno sviluppo clinico deludente e dalla forte correzione del settore petrolifero. Il buon andamento dei semiconduttori statunitensi dovrebbe continuare grazie ai dati migliori del previsto pubblicati ieri sera dopo la chiusura da Micron (che è salita del 12% dopo i dati). L'insaziabile appetito per i titoli di grandi dimensioni ha penalizzato i titoli più piccoli, il che spiega il calo del Russell 2000, considerato da molti come un indice ad alto rendimento quando i tassi di interesse scendono. In Europa, gli investitori hanno puntato sui settori industriali e ciclici, ad eccezione del settore automobilistico tedesco, che continua a faticare. I beni di lusso hanno continuato a salire, ma con maggiore cautela rispetto al giorno precedente. I titoli petroliferi sono stati messi sotto pressione da un forte calo dei prezzi del petrolio, che hanno subito una brusca correzione dopo il recente rialzo.
Il punto chiave è che i mercati occidentali hanno rapidamente raffreddato i loro entusiasmi dopo gli annunci di sostegno ai mercati immobiliari e azionari cinesi. Tuttavia, una nuova serie di iniziative potrebbe ravvivare le speculazioni sulla ripresa economica cinese. Dapprima la voce diffusa da Bloomberg nella notte, secondo cui Pechino intende iniettare 142 miliardi di dollari di capitale nelle principali banche statali per aiutarle a sostenere l'economia. Poi, la televisione ufficiale cinese ha rivelato che nei prossimi giorni le autorità pagheranno bonus in denaro ai cittadini più svantaggiati. Si tratta di un'iniziativa senza precedenti. Infine, il Politburo ha annunciato questa mattina che il Paese si sforzerà di raggiungere gli obiettivi di crescita quest'anno e che attuerà la spesa fiscale necessaria. Ha inoltre dichiarato che sono in corso tagli aggressivi dei tassi di interesse per sostenere questi obiettivi. Queste iniziative arrivano a pochi giorni dalla Golden Week, la settimana di festa nazionale che si terrà dal 1° al 7 ottobre. Gli indici cinesi sono rimbalzati questa mattina, con il CSI300 (Shanghai e Shenzhen) in rialzo di oltre il 2% per aggiungere la settima sessione di guadagni e l'Hang Seng di Hong Kong con dieci sessioni consecutive di rialzo, la striscia più lunga dal 2018.
Al di fuori della Cina, le principali notizie della giornata ruotano attorno alla moltitudine di banchieri centrali che interverranno oggi. Tra i principali, il presidente della Fed Jerome Powell a New York alle 15:20 ora di Madrid e la sua omologa della BCE Christine Lagarde alle 15:30 a Francoforte.
Nell'Asia-Pacifico, esclusa la Cina, Giappone e Corea del Sud sono saliti del 2,4%. L'Australia ha guadagnato lo 0,9%. L'India è più contenuta (+0,3%). Gli indicatori anticipatori in Occidente sono in crescita.
L'IBEX35 ha iniziato la sessione con un guadagno dello 0,9% a 11.900 punti. Il CAC40 ha guadagnato l'1,21% a 7.657 punti. Il DAX ha guadagnato l'1% a 19.109 punti. Il FTSE MIB ha guadagnato l'1,01% a 34.181 punti. Lo SMI ha guadagnato lo 0,58% a 12.218 punti. Il Bel20 ha guadagnato lo 0,57% a 4.282 punti. L'AEX è sceso dello 0,73% a 913 punti.
I punti salienti della giornata dal punto di vista economico
La giornata è iniziata con gli ordini di macchine utensili giapponesi (ore 8.00), seguiti dalla decisione sui tassi d'interesse della BNS (ore 9.30) e dal rilascio della massa monetaria M3 della zona euro (ore 10.00). Più tardi, negli Stati Uniti, verranno rilasciati gli ordini di beni durevoli, il PIL annualizzato e le nuove richieste di disoccupazione alle 14.30, e le vendite di case in sospeso alle 16.00. Consulti l'agenda completa qui.
- Euro: 1,1141 USD
- Oro: 2,661 USD
- Petrolio Brent: 77,71 USD
- Petrolio WTI: 67.94 USD
- Obbligazione USA a 10 anni: 3,78%
- Bitcoin: 63.400 USD
In Italia
Principali cambiamenti nelle raccomandazioni
- Acea S.p.a. : Banca Akros (ESN) migliora da accumulare a comprare con un prezzo obiettivo alzato da 19 EUR a 20 EUR.
- Danieli & C. Officine Meccaniche S.p.a. : Banca Akros (ESN) conferma il suo rating di accumulare con un prezzo obiettivo ridotto da 42 a 38 EUR. Equita SIM conferma il suo rating di acquisto con un prezzo obiettivo ridotto da 31 a 30 EUR. Kepler Cheuvreux conferma il suo rating di acquisto con un prezzo obiettivo ridotto da 40 a 36 EUR. Mediobanca conferma la raccomandazione di sovraperformare con un obiettivo di prezzo ridotto da 38,30 a 35,70 EUR.
- Eni S.p.a : Zacks declassa da neutrale a sotto la media con un obiettivo di prezzo ridotto da 33 USD a 27 USD.
- Ferrari N.v. : AlphaValue/Baader Europe declassa da vendere a ridurre con prezzo obiettivo alzato da 353 a 450 EUR.
- Moncler S.p.a. : RBC Capital mantiene la raccomandazione di rendimento del settore e riduce l'obiettivo di prezzo da 69 a 63 EUR.
- Pirelli & C. S.p.a. : Citigroup conferma il suo rating di acquisto con un prezzo obiettivo ridotto da 7,30 a 6,50 EUR.
- Tenaris S.a. : Banca Akros (ESN) conferma il suo rating di acquisto con un obiettivo di prezzo aumentato da 19,50 a 20 EUR. Mediobanca mantiene la raccomandazione neutrale con un obiettivo di prezzo ridotto da 15,50 a 15 EUR
Annunci importanti (e meno importanti...). Devo sottolineare che le informazioni vengono date a caldo prima dell'apertura e non pregiudicano il colore delle azioni durante la sessione)
- La Sia Spa ha comunicato giovedì che, nel primo semestre, ha registrato un valore della produzione di EUR7 milioni, in calo rispetto a EUR7,5 milioni dello stesso periodo dell'anno precedente.
- Allcore Spa ha comunicato di aver chiuso il primo semestre con un valore della produzione intorno a EUR22,8 milioni, in crescita del 15% rispetto al dato al 30 giugno 2023, pari a EUR19,9 milioni.
- Unieuro Spa s'est réuni mercredi soir pour examiner les résultats préliminaires du premier semestre de l'exercice clos le 31 août, faisant état d'un chiffre d'affaires de 1,14 milliard d'euros, contre 2,0 milliards d'euros pour la période comparative. L'EBIT ajusté s'est élevé à environ 15 millions d'euros, soit le triple des 4,6 millions d'euros du premier semestre de l'année précédente.
- Danieli & C. Spa ha comunicato mercoledì di aver chiuso il bilancio al 30 giugno con un utile netto di EUR240,8 milioni, in lieve calo rispetto a quello di EUR243,6 milioni dell'anno precedente.
- Bellini Nautica Spa ha comunicato mercoledì che i ricavi delle vendite al 30 giugno sono pari a EUR11,3 milioni, in crescita del 115% rispetto al 30 giugno 2023, quando erano pari a EUR5,3 milioni.
- Stellantis sta richiamando 15.835 veicoli Fiat 124 Spider a causa di un problema di software che potrebbe far sì che gli airbag anteriori si aprano con troppa forza durante un incidente, secondo quanto dichiarato dalla US National Highway Traffic Safety Administration.
Nel mondo
Grandi (e piccoli) annunci
In Europa
- Siemens Energy prolunga il contratto del suo CEO, mentre continua la ripresa.
- Diageo conferma il suo outlook a medio termine in vista dell'Assemblea Generale del 2024.
- Evotec e Novo Nordisk entrano in una partnership di sviluppo tecnologico.
- BASF prevede di mettere in vendita una parte delle sue attività agricole. Il gruppo prevede di versare almeno 12 miliardi di euro ai suoi azionisti tra il 2025 e il 2028.
- Hennes & Mauritz lancia un programma di riacquisto di azioni da 1 miliardo di corone svedesi.
- Il rivenditore di moda polacco LPP conferma il suo obiettivo di vendita annuale di 5,5 miliardi di dollari.
- Grifols è una delle aziende prese di mira nei procedimenti sanzionatori da parte dell'autorità di vigilanza finanziaria spagnola.
- Trinidad sceglie Shell come offerente preferito per un blocco di acque poco profonde.
- Metso rafforza la sua posizione con l'acquisizione di aziende di frantoi e attrezzature di frantumazione.
- Sodexo considera l'acquisto di Aramark, secondo Bloomberg.
- Stellantis e Orano abbandonano il progetto di creare una joint venture per riciclare le batterie delle auto elettriche.
- Air Liquide investe 60 milioni di euro per sostenere lo sviluppo di Wanhua Chemical Group in Cina.
- Spie lancia un piano di partecipazione azionaria dei dipendenti.
- In Rémy Cointreau, il 60% dei diritti di dividendo 2023/2024 sono stati esercitati in azioni.
- Pluxee completa l'acquisizione dell'azienda spagnola Cobee.
- BBVA ha approvato l'emissione di titoli per un valore massimo di 1,5 miliardi di euro (1,67 miliardi di dollari) convertibili in azioni ordinarie di nuova emissione, ha detto la società martedì.
- Inditex lancia il 'live streaming' di Zara in Spagna con sfilate e shopping in diretta.
- Moody's ha confermato i rating emittente a lungo termine 'Baa2'di Naturgy, così come i rating 'Baa2' del debito senior non garantito della controllata Naturgy Finance Iberia.
- JCDecaux ottiene concessioni pubblicitarie per le pensiline degli autobus e le principali stazioni della metropolitana dall'Autorità per il Trasporto Pubblico della Grande Stoccolma.
- Anheuser-Busch Inbev investe 16 milioni di dollari per espandere la capacità del birrificio di Los Angeles.
- Le principali pubblicazioni del giorno: Hennes & Mauritz, Halma...
Dal Nord America
- Micron guadagna il 12% nelle contrattazioni after-hours dopo i risultati trimestrali.
- I lupi tra di loro: Google presenta una denuncia anticoncorrenziale alla Commissione Europea sulle attività cloud di Microsoft.
- Blackstone conferma un investimento di 13 miliardi di dollari nel Regno Unito per un centro dati di intelligenza artificiale.
- Southwest Airlines definisce la sua strategia per risolvere il problema della redditività.
- Amgen è scesa del 5% ieri dopo che i risultati clinici sono stati considerati deludenti.
- Pfizer ritira il suo trattamento per le cellule falciformi da tutti i mercati.
- Meta presenta gli occhiali connessi del futuro e abbassa il prezzo delle sue cuffie per la realtà virtuale.
- Le trattative tra i macchinisti in sciopero e Boeing riprendono venerdì, secondo il sindacato.
- L 'azienda canadese di software di pagamento Lightspeed sta valutando una vendita, secondo alcune fonti.
- American Eagle Outfitters fa causa ad Amazon per violazione del marchio "Aerie".
- Nano Dimension acquisterà Markforged.
- Le principali pubblicazioni del giorno: Costco Wholesale Corporation, Accenture, Carmax, Jabil...
Dall'Asia-Pacifico e altrove
- Le azioni del gigante immobiliare New World Development sono state sospese a Hong Kong.
- Il produttore di batterie sudcoreano SK Innovation sta prendendo in considerazione tagli di posti di lavoro, secondo alcune fonti.
- Toyota termina il suo contratto di sponsorizzazione dei Giochi Olimpici e Paralimpici.
- In Giappone, alcuni azionisti di Seven & i Holdings, stufi della strategia, accolgono con favore un'offerta straniera.
- Macquarie e i fondi pensione vendono una partecipazione del 74% in Queensland Airports al consorzio KKR.
- La fintech MercadoLibre richiede una licenza bancaria in Messico.
- Platinum Asset Management rifiuta l'offerta di acquisizione da 420 milioni di dollari di Regal Partners.
- Le principali pubblicazioni del giorno: niente...
Il resto del calendario delle uscite globali qui.
Letture
- Come investire in obbligazioni in un mondo di tassi d'interesse in calo (Wall Street Journal, en inglés).
- Il Quebec è un traditore delle minoranze francofone del Canada (Il Tricheco, en inglés).
- Guerra interna ad Activision Blizzard (Bloomberg, en inglés).
- Il costo umano del nostro futuro guidato dall'intelligenza artificiale (Noéma, en inglés).
- Tassi: non tutti i tagli sono uguali (MarketScreener).
- Spotify Technology S.A.: ricompensa per gli azionisti (MarketScreener).
- SÜSS MicroTec: un fornitore di nicchia sotto gli occhi di tutti (MarketScreener).
- Sirius XM Holdings Inc: Berkshire Hathaway acquisisce una partecipazione di maggioranza (MarketScreener).