L'indice più ampio dell'MSCI delle azioni dell'Asia-Pacifico, al di fuori del Giappone, è sceso dell'1,7% ai minimi dall'aprile 2020, a causa delle vendite che hanno colpito i mercati emergenti.

Il Nikkei giapponese ha perso il 2,1% e le azioni sudcoreane sono scese del 2,4% ai minimi di due anni. Le blue chip cinesi hanno perso lo 0,6%.

Dopo un inizio stabile, i futures dell'S&P 500 si sono fatti prendere dall'umore ribassista e sono scivolati dello 0,8%, mentre i futures del Nasdaq sono scesi dell'1,0%. I futures dell'EUROSTOXX 50 sono scesi dello 0,8%, mentre quelli del FTSE hanno perso lo 0,9%.

"È ormai chiaro che le banche centrali delle economie avanzate renderanno l'attuale ciclo di inasprimento il più aggressivo degli ultimi trent'anni", ha dichiarato Jennifer McKeown, responsabile dell'economia globale di Capital Economics. "Sebbene ciò possa essere necessario per domare l'inflazione, avrà un costo economico significativo".

"In breve, pensiamo che il prossimo anno assomiglierà a una recessione globale, si sentirà come una recessione globale e forse anche come una recessione, quindi la chiameremo così".

A scuotere la fiducia degli investitori è stato il crollo della sterlina e dei prezzi delle obbligazioni britanniche, che potrebbe costringere alcuni gestori di fondi a vendere altre attività per coprire le perdite risultanti.

Ad aumentare il rischio di un ulteriore aumento dei tassi di interesse, il capo economista della Banca d'Inghilterra ha detto che i tagli alle tasse richiederanno probabilmente una "risposta politica significativa".

Martedì Moody's ha avvertito il Governo britannico che gli ampi tagli fiscali non finanziati sono "negativi per il credito" e potrebbero minare la credibilità fiscale del Governo.

George Saravelos, responsabile globale della strategia FX presso Deutsche Bank, ha detto che gli investitori ora vogliono di più per finanziare i deficit del Paese, compreso un aumento dei tassi di 200 punti base entro novembre e un tasso terminale al 6%.

"Questo è il livello di premio di rischio che il mercato richiede per stabilizzare la valuta", ha detto Saravelos. "Se non viene mantenuto, si rischia un ulteriore indebolimento della valuta, un'ulteriore inflazione importata e un ulteriore inasprimento, un circolo vizioso".

La sterlina è stata di nuovo sotto tiro a 1,0660 dollari, dato che il rimbalzo dal minimo storico di lunedì a 1,0327 dollari si è fermato molto lontano dal livello di 1,1300 dollari raggiunto prima del bilancio britannico della scorsa settimana.

I rendimenti dei gilt britannici a 10 anni sono aumentati di ben 119 punti base in sole quattro sessioni, raggiungendo il 4,50%, il movimento più forte dal 1979 almeno. [GBP/]

Il dollaro, bene rifugio, è stato uno dei principali beneficiari del crollo della sterlina, salendo ad un nuovo picco ventennale di 114,520 contro un paniere di valute.

Il dollaro è tornato a salire a 144,74 yen, mettendo alla prova la determinazione delle autorità giapponesi a proteggere il livello di 145,00 dopo l'intervento della scorsa settimana.

L'euro è scivolato nuovamente a 0,9552 dollari, tornando verso il minimo di due decenni della scorsa settimana, pari a 0,9528 dollari. Il dollaro ha anche toccato un massimo storico sullo yuan cinese a 7,2088, dopo essere salito per otto sessioni consecutive.

La crescente pressione sulle valute dei mercati emergenti, dovuta all'aumento del dollaro, sta a sua volta aumentando il rischio che questi Paesi debbano alzare ulteriormente i tassi di interesse e minare la crescita.

L'ascesa del dollaro e dei rendimenti obbligazionari è stata un freno anche per l'oro, che oscillava a 1.624 dollari l'oncia dopo aver toccato i minimi dall'aprile 2020. [GOL/]

I prezzi del petrolio sono scesi di nuovo, poiché l'accumulo di scorte di greggio e il dollaro forte hanno compensato il sostegno dei tagli alla produzione degli Stati Uniti causati dall'uragano Ian. [O/R]

Il Brent è sceso di 1,02 dollari a 85,25 dollari al barile, mentre il greggio statunitense ha perso 93 centesimi a 77,57 dollari al barile.