I tre principali indici azionari statunitensi hanno invertito i guadagni iniziali per estendere il sell-off di venerdì, mentre lo yen è sceso al livello più basso dal 1990, ravvivando i timori di intervento.
I dati sulle vendite al dettaglio degli Stati Uniti per il mese di marzo hanno superato le aspettative degli analisti, fornendo l'ultima prova della resilienza del consumatore americano, ma hanno anche suggerito che la Federal Reserve potrebbe trattenersi dal tagliare il suo tasso di riferimento più a lungo di quanto previsto in precedenza.
"Le aspettative del mercato sono passate da tre tagli dei tassi previsti per quest'anno a meno di due", ha detto Bill Merz, responsabile della ricerca sui mercati dei capitali presso U.S. Bank Wealth Management a Minneapolis. "Questa è la preoccupazione che i mercati stanno riflettendo, mentre il rally azionario si è fermato nelle ultime settimane".
Sul fronte geopolitico, nel fine settimana l'Iran ha lanciato un attacco con missili e droni contro Israele come rappresaglia per un sospetto attacco alla sua ambasciata, e gli appelli alla moderazione sulla risposta di Israele sono sembrati calmare le tensioni nella regione.
"Direi che il livello di incertezza è più alto rispetto a una settimana fa sul palcoscenico geopolitico ed è comprensibile vedere una maggiore volatilità del mercato nell'ambiente attuale", ha aggiunto Merz.
Il Dow Jones Industrial Average è sceso di 282,93 punti, o 0,74%, a 37.700,31, l'S&P 500 ha perso 61,94 punti, o 1,21%, a 5.061,47 e il Nasdaq Composite è sceso di 277,99 punti, o 1,72%, a 15.897,10.
Le azioni europee hanno chiuso con un modesto rialzo, ma la debolezza dei titoli energetici ha limitato i guadagni dei titoli industriali, mentre gli investitori prudenti hanno tenuto d'occhio gli sviluppi in Medio Oriente.
L'indice paneuropeo STOXX 600 è salito dello 0,13%, mentre l'indicatore MSCI delle azioni di tutto il mondo ha perso l'1,01%.
I titoli dei mercati emergenti hanno perso l'1,15%. L'indice più ampio di MSCI delle azioni dell'Asia-Pacifico al di fuori del Giappone ha chiuso in ribasso dell'1,09%, mentre il Nikkei giapponese ha perso lo 0,74%.
I rendimenti dei Treasury statunitensi a 10 anni sono aumentati, toccando il livello più alto da novembre, dopo che un robusto rapporto sulle vendite al dettaglio ha suggerito che la Fed potrebbe mantenere il suo tasso politico chiave in territorio restrittivo più a lungo del previsto.
I titoli di riferimento a 10 anni sono scesi di 31/32 punti percentuali, arrivando a rendere il 4,626%, dal 4,499% di venerdì scorso.
L'obbligazione a 30 anni ha registrato un ultimo calo di prezzo di 66/32 per un rendimento del 4,7385%, dal 4,603% di venerdì.
Il dollaro è salito rispetto ad un paniere di valute mondiali, dopo il massimo di cinque mesi della scorsa settimana, mentre lo yen è sceso ad un minimo di 34 anni.
La mossa dello yen ha contribuito a ravvivare le anticipazioni sulla possibilità di un intervento da parte delle autorità giapponesi.
L'indice del dollaro è salito dello 0,14%, mentre l'euro è sceso dello 0,17% a 1,0624 dollari.
Lo yen giapponese si è indebolito dello 0,58% rispetto al biglietto verde, attestandosi a 154,21 dollari per dollaro, mentre la sterlina è stata scambiata a 1,2441 dollari, in calo dello 0,07% nella giornata.
I prezzi del greggio sono scesi e poi hanno ridotto drasticamente le perdite, mentre gli investitori analizzavano il rischio di approvvigionamento derivante dalle turbolenze geopolitiche.
Il greggio statunitense è sceso dello 0,29% per attestarsi a 85,41 dollari al barile, mentre il Brent si è attestato a 90,10 dollari al barile, in calo dello 0,39% nella giornata.
L'oro ha registrato un'impennata di oltre l'1%, in quanto il metallo rifugio ha esteso il suo rally dopo aver raggiunto il massimo storico nella sessione precedente.
L'oro spot ha aggiunto l'1,2% a 2.372,39 dollari l'oncia.
