Gli azionisti di New Senior riceveranno 0.1561 azioni di Ventas di nuova emissione per ogni azione di azioni ordinarie New Senior. Questo implica un valore di 9,10 dollari per azione New Senior, un premio del 31,7%.
L'affare, che include 1,5 miliardi di dollari di debito, dovrebbe chiudersi nella seconda metà del 2021.
Ventas, che possiede o ha investimenti in circa 1.200 proprietà, si aspetta che l'affare espanda la sua partecipazione nel settore degli alloggi per anziani che probabilmente crescerà significativamente e si riprenderà dalla depressione della COVID-19.
Ventas prevede di realizzare tra $16 e $18 milioni in sinergie aziendali annualizzate dalla transazione dal 2022.
Il LLC dei soci di Centerview è il consulente finanziario a Ventas sull'affare, mentre Morgan Stanley & Co è consigliere del nuovo anziano. (Segnalazione da Manas Mishra e Mrinalika Roy in Bengaluru; Modifica da Maju Samuel)