Silvercorp Metals Inc. (TSX:SVM) ha stipulato una lettera di intenti per l'acquisizione di Adventus Mining Corporation (TSXV:ADZN) da Greenstone Capital LLP, Altius Minerals Corporation (TSX:ALS), Lumina Group Llc, Wheaton Precious Metals Corp. (TSX:WPM) e altri per circa 190 milioni di CAD il 12 aprile 2024. Silvercorp Metals Inc. (TSX:SVM) ha stipulato un accordo per l'acquisizione di Adventus Mining Corporation (TSXV:ADZN) da Greenstone Capital LLP, Altius Minerals Corporation (TSX:ALS), Lumina Group Llc, Wheaton Precious Metals Corp. (TSX:WPM) e altri il 25 aprile 2024. Secondo i termini della Transazione, gli azionisti di Adventus riceveranno 0,1015 Azioni Silvercorp per ogni Azione Adventus esistente. Il Rapporto di Scambio implica un corrispettivo di CAD 0,50 per Azione Adventus, basato sui prezzi medi ponderati per il volume di 20 giorni delle Azioni Silvercorp. Il valore azionario implicito dell'Operazione è di circa 200 milioni di CAD su base fully-diluted in-the-money. L'Accordo di Accordo prevede una commissione di risoluzione di 10 milioni di CAD, pagabile da Adventus, in determinate circostanze (compreso il caso in cui l'Accordo di Accordo venga risolto in relazione al perseguimento da parte di Adventus di una Proposta Superiore). L'Accordo di Accordo specifica la scadenza del 31 luglio per la soddisfazione di tutte le condizioni per la chiusura. Silvercorp ha espresso ad Adventus la sua disponibilità a discutere la proroga di questa scadenza.

Oltre all'approvazione degli azionisti di Adventus e del tribunale, l'Operazione è anche soggetta alla soddisfazione di alcune altre condizioni di chiusura consuete. L'Operazione è stata approvata in via condizionata dal TSXV, ma resta soggetta all'approvazione finale del TSXV per conto di Adventus e all'approvazione del TSX e del NYSE American per conto di Silvercorp, compresa l'accettazione per la quotazione delle Azioni Silvercorp che saranno emesse in relazione all'Operazione. Il Consiglio di amministrazione di Adventus ha approvato all'unanimità l'Operazione. In occasione dell'assemblea annuale e speciale tenutasi il 26 giugno 2024, l'Accordo è stato approvato dagli azionisti di Adventus Mining, compresa Altius. Il 2 luglio 2024, la Corte Superiore di Giustizia dell'Ontario ha concesso un ordine finale di approvazione dell'Accordo. L'operazione è accrescitiva sulla base del valore patrimoniale netto per azione, delle Riserve Minerali e delle Risorse Minerali. Il completamento dell'Operazione è previsto per il terzo trimestre del 2024. Al 31 luglio 2024, Silvercorp ritiene che tutte le condizioni per la chiusura siano soddisfatte e si prevede che la transazione si chiuda il 31 luglio 2024.

Cormark Securities Inc, consulente finanziario di Adventus, ha fornito un parere al Consiglio di amministrazione di Adventus. BMO Capital Markets agisce come consulente finanziario di Silvercorp. McCarthy Tétrault LLP e FBPH Abogados sono i consulenti legali di Silvercorp, rispettivamente in Canada e in Ecuador. Bennett Jones LLP e AVL Abogados sono i consulenti legali di Adventus? consulenti legali canadesi ed ecuadoriani, rispettivamente. Mark D. Wood di Katten Muchin Rosenman LLP ha agito come consulente legale di Adventus Mining Corporation. Raymond James Ltd. ha agito come fornitore di Fairness Opinion per il Consiglio di Amministrazione di Adventus nella transazione. TSX Trust Company e Computershare Investor Services Inc. hanno agito come agenti di trasferimento per Adventus Mining Corporation e Silvercorp Metals Inc.

Silvercorp Metals Inc. (TSX:SVM) ha completato l'acquisizione di Adventus Mining Corporation (TSXV:ADZN) da Greenstone Capital LLP, Altius Minerals Corporation (TSX:ALS), Lumina Group Llc, Wheaton Precious Metals Corp. (TSX:WPM) e altri il 31 luglio 2024. Con il completamento dell'Accordo, Adventus intende far sì che le Azioni Adventus siano delistate dal TSX Venture Exchange non appena sarà ragionevolmente possibile dopo la chiusura dell'Accordo. In relazione a ciò, Adventus intende presentare una richiesta alle autorità di regolamentazione dei titoli applicabili per cessare di essere un emittente soggetto a rendicontazione e per porre fine ai suoi obblighi di rendicontazione pubblica. Adventus? Il Presidente e CEO di Adventus, Christian Kargl-Simard, e Frances Kwong, CFO e Segretario Aziendale, hanno accettato di rimanere in ruoli di consulenza per un periodo di transizione dopo la chiusura.