I gestori di fondi si sono concentrati sul settore finanziario statunitense durante il primo trimestre, un periodo in cui le azioni degli istituti di credito sono state scosse dalla volatilità a seguito della peggiore crisi bancaria dal 2008, come risulta dai documenti normativi depositati lunedì.

L'indice S&P Regional Banking è sceso di circa il 25% nel corso del trimestre, quando una corsa ai depositi ha affondato Silicon Valley Bank e Signature Bank a marzo, entrambe all'epoca i più grandi fallimenti bancari dalla Grande Crisi Finanziaria. L'indice S&P Regional Banking è ora in calo del 36% per l'anno in corso.

Le posizioni dei fondi sono state rivelate nelle compilazioni trimestrali dei titoli, note come 13F. Anche se con uno sguardo all'indietro, queste istantanee mostrano ciò che i fondi possedevano l'ultimo giorno del trimestre e sono uno dei pochi modi in cui gli hedge fund e altri investitori istituzionali devono dichiarare le loro posizioni. I depositi non indicano il momento esatto degli acquisti o delle vendite e potrebbero non riflettere le partecipazioni attuali.

Tra gli acquirenti c'è stato l'investitore miliardario Jim Simons' Renaissance Technologies LLC, che ha più di 100 miliardi di dollari di asset in gestione. Il fondo ha acquistato circa 7,1 milioni di azioni di First Republic Bank, in crisi, durante il trimestre e le deteneva ancora al 31 marzo, secondo i documenti di deposito pubblicati lunedì. L'istituto di credito è crollato il 1° maggio in quello che è stato il più grande fallimento bancario dal 2008.

I documenti relativi ai titoli non indicano se l'azienda abbia venduto qualche posizione prima del sequestro di First Republic da parte delle autorità di regolamentazione, avvenuto il 1° maggio. Il titolo ha chiuso a 13,99 dollari per azione il 31 marzo, dopo aver iniziato l'anno a circa 120 dollari.

Il famoso investitore "Big Short" Michael Burry's Scion Asset Management, nel frattempo, ha aggiunto una serie di nuove posizioni in banche regionali, tra cui partecipazioni in First Republic, PacWest e Western Alliance Bancorp.

Adage Capital Partners, con sede a Boston, ha aggiunto una nuova posizione di circa 185.000 azioni di First Republic durante il trimestre, mentre Alpine Global Management LP, con sede a New York, ha aggiunto una nuova posizione di circa 1,7 milioni di azioni, come risulta dai documenti depositati.

Renaissance Technologies, Adage Capital, Alpine Global e Scion non hanno risposto alle richieste di commento.

Le azioni delle banche regionali sono rimaste volatili nelle ultime settimane, con alcuni investitori che temono che il settore possa subire ulteriori tumulti.

Il Segretario del Tesoro Janet Yellen ha dichiarato sabato che l'attuale ambiente bancario e le pressioni sugli utili di alcune banche regionali statunitensi potrebbero portare ad una certa concentrazione nel settore, e le autorità di regolamentazione saranno probabilmente aperte a tali fusioni.

Tra i principali venditori di azioni di First Republic nel primo trimestre c'era Bridgewater Associates di Ray Dalio, uno dei più grandi hedge fund del mondo, che ha chiuso la sua posizione nel contesto di un ampio spostamento del portafoglio dalle società finanziarie.

Il fondo ha liquidato le sue posizioni in una serie di grandi banche statunitensi, tra cui Bank of America Corp, Goldman Sachs Group Inc e Morgan Stanley, e ha ridotto le sue posizioni in banche più piccole come Bank of Hawaii Corp, PacWest, PNC Financial Services Group, Citizens Financial Group e Capital One Financial Corp.

La società londinese Marshall Wace ha venduto 51.300 azioni di First Republic nel primo trimestre, chiudendo la sua posizione nella banca.

Berkshire Hathaway, il conglomerato gestito dal miliardario Warren Buffett, ha aggiunto una nuova posizione in Capital One Financial, mentre ha sciolto le sue posizioni in US Bancorp e Bank of New York Mellon Corp, come risulta dai documenti depositati. (Servizio di David Randall; Redazione di Ira Iosebashvili, Marguerita Choy, Lisa Shumaker e Sonali Paul)