CHINA RESOURCES POWER HOLDINGS COMPANY LIMITED

Ratio finanziarie China Resources Power Holdings Company Limited

Azioni

836 HK0836012952

Produttori di energia indipendenti

Mercato chiuso - Hong Kong S.E. Altri mercati azionari 10:09:02 08/06/2026			Variaz. 5gg	Var. 1 gen.
20,68 ^HKD	-1,62%		-2,73%	+19,47%

05/06	China Resources Power Holdings Company Limited approva il dividendo finale per l'esercizio chiuso al 31 dicembre 2025	CI
03/06	China Resources Power Holdings Company Limited: prospettiva positiva di UBS	ZM

7a5.4tGAm7jLPUb4Gz3Mrmedx37bFAxUQJ1AT3ZSH8hUzng.qqWw-M-Eb3-pYwyDwyLcgkqOf0AHc_gvCw4TLLIbhgCw5tnuzYALA6lDbA

Dati finanziari pubblicati: CHINA RESOURCES POWER HOLDINGS COMPANY LIMITED

Annuale

Trimestrale

Semestrale

YTD

LTM

Periodo Fiscale: Dicembre	2021	2022	2023	2024	2025
Ricavi - (Modello di Utilità)	89,8 Mrd	103 Mrd	103 Mrd	105 Mrd	102 Mrd
Ricavi Totali - (Specifico del Modello)	89,8 Mrd	103 Mrd	103 Mrd	105 Mrd	102 Mrd
Carburante & Energia Acquistata	58,44 Mrd	64,28 Mrd	54,51 Mrd	52,24 Mrd	45,83 Mrd
Operazioni e Manutenzione	2,52 Mrd	2,47 Mrd	2,32 Mrd	1,95 Mrd	2,22 Mrd
Spese di Vendita, Generali e Amministrative, Totale - (Specifico del Modello)	-	-	-	-	-
Ammortamento e Deprezzamento - (CdR) - (Raccolto)	14,6 Mrd	14,43 Mrd	14,72 Mrd	16,42 Mrd	18,08 Mrd
Fondo per crediti inesigibili	696.000	111 Mln	199 Mln	41,64 Mln	-4,81 Mln
Fondo per perdite su prestiti - (Assic. / REIT / Modelli di servizi pubblici)	-	-80,37 Mln	-	-	-
Altri Costi Operativi - (Specifico al Modello)	8,61 Mrd	9,96 Mrd	11,24 Mrd	12,55 Mrd	13,72 Mrd
Spese Operative Totali - (Specifico del Modello)	84,17 Mrd	91,33 Mrd	82,99 Mrd	83,19 Mrd	79,84 Mrd
Reddito Operativo (Modello REIT / Utility)	5,63 Mrd	11,97 Mrd	20,35 Mrd	22,09 Mrd	22,17 Mrd
Spese per interessi, Totale - (Specifico del modello)	-3,7 Mrd	-3,8 Mrd	-4,17 Mrd	-4,02 Mrd	-3,78 Mrd
Redditi da interessi e investimenti - (Specifico del modello)	407 Mln	250 Mln	185 Mln	223 Mln	159 Mln
Spese nette per interessi - (Specifico del modello)	-3,29 Mrd	-3,55 Mrd	-3,98 Mrd	-3,79 Mrd	-3,62 Mrd
Reddito (Perdita) su Investimenti in Capitale Proprio - (Specifico del Modello)	122 Mln	-199 Mln	1,54 Mrd	1,09 Mrd	2,24 Mrd
Guadagni (Perdite) da Cambio Valute - (Specifico del Modello)	-431 Mln	1,99 Mrd	66,08 Mln	138 Mln	-29,52 Mln
Altri Redditi (Spese) Non Operativi - (Specifico del Modello)	-58,39 Mln	-88,67 Mln	-638 Mln	-179 Mln	-326 Mln
EBT, Escl. Elementi Insoliti - (Specifico del Modello)	1,97 Mrd	10,13 Mrd	17,34 Mrd	19,35 Mrd	20,44 Mrd
Costi di Ristrutturazione - (Specifico del Modello)	-	-	-	-	-
Svalutazione dell'avviamento	-98,77 Mln	-	-	-	-121 Mln
Guadagno (Perdita) sulla Vendita di Investimenti - (Specifico del Modello)	-92,98 Mln	-	-150 Mln	170 Mln	-39,01 Mln
Guadagno (Perdita) sulla Vendita di Attività - (Specifico del Modello)	201 Mln	156 Mln	203 Mln	239 Mln	439 Mln
Svalutazione di attività - (Specifico del modello)	-179 Mln	-825 Mln	-1,89 Mrd	-436 Mln	-503 Mln
Liquidazioni di Assicurazione - (Specifico al Modello)	-	-	-	-	-
Altri Elementi Inusuali - (Specifico del Modello)	-418 Mln	-420 Mln	-329 Mln	549 Mln	-268 Mln
Risultato prima delle imposte, incl. elementi insoliti	1,38 Mrd	9,04 Mrd	15,17 Mrd	19,87 Mrd	19,94 Mrd
Oneri Fiscali sul Reddito	958 Mln	1,91 Mrd	3,39 Mrd	4,22 Mrd	3,71 Mrd
Utili da Attività Continuate	421 Mln	7,14 Mrd	11,78 Mrd	15,65 Mrd	16,24 Mrd
Reddito Netto dell'Azienda	421 Mln	7,14 Mrd	11,78 Mrd	15,65 Mrd	16,24 Mrd
Interessi di minoranza	1,17 Mrd	-93,13 Mln	-778 Mln	-1,26 Mrd	-1,72 Mrd
Risultato Netto - (CE)	1,59 Mrd	7,04 Mrd	11 Mrd	14,39 Mrd	14,52 Mrd
Reddito Netto per il Comune Inclusi Elementi Straordinari	1,59 Mrd	7,04 Mrd	11 Mrd	14,39 Mrd	14,52 Mrd
Risultato netto attribuibile alle azioni ordinarie escl. elementi straordinari	1,59 Mrd	7,04 Mrd	11 Mrd	14,39 Mrd	14,52 Mrd
Elementi per azione
Utile Netto per Azione - Base	0,33	1,46	2,29	2,97	2,8
Utile di base per azione - Operazioni continuative	0,33	1,46	2,29	2,97	2,8
Azioni Medie Ponderate di Base in Circolazione	4,81 Mrd	4,81 Mrd	4,81 Mrd	4,85 Mrd	5,18 Mrd
Utile Netto per Azione - Diluito	0,33	1,46	2,29	2,97	2,8
EPS diluito - Operazioni continuative	0,33	1,46	2,29	2,97	2,8
Azioni Medie Diluite in Circolazione Ponderate	4,81 Mrd	4,81 Mrd	4,81 Mrd	4,85 Mrd	5,18 Mrd
Utile Normalizzato per Azione di Base	0,5	1,3	2,09	2,23	2,14
Utile Per Azione Diluito Normalizzato	0,5	1,3	2,09	2,23	2,14
Dividendo Per Azione	0,3	0,59	0,92	1,15	1,13
Rapporto di distribuzione	227,15	23,38	33,76	53,83	39,4
Rapporto ADR	15	15	15	15	15
Elementi supplementari
Entrate dei Servizi Pubblici	89,8 Mrd	103 Mrd	103 Mrd	105 Mrd	102 Mrd
Ricavi Non Utilitari	-	-	-	-	-
EBITDA (Utile prima degli interessi, delle imposte, del deprezzamento e dell'ammortamento)	19,85 Mrd	26,14 Mrd	34,83 Mrd	38,02 Mrd	39,74 Mrd
EBITA si traduce in italiano come "Risultato Prima di Interessi, Tasse e Ammortamenti".	5,63 Mrd	11,97 Mrd	20,37 Mrd	22,1 Mrd	22,27 Mrd
EBIT	5,63 Mrd	11,97 Mrd	20,35 Mrd	22,09 Mrd	22,17 Mrd
EBITDAR	19,87 Mrd	26,19 Mrd	34,87 Mrd	38,04 Mrd	39,77 Mrd
Tasso di Imposizione Effettivo - (Rapporto)	69,46	21,08	22,34	21,23	18,58
Tasse Domestiche Correnti	1,18 Mrd	2,08 Mrd	3,44 Mrd	4,39 Mrd	4,09 Mrd
Imposte correnti totali	1,18 Mrd	2,08 Mrd	3,44 Mrd	4,39 Mrd	4,09 Mrd
Imposte differite nazionali	-	-	-	-	-
Imposte differite totali	-220 Mln	-171 Mln	-46,48 Mln	-170 Mln	-387 Mln
Reddito Netto Normalizzato	2,4 Mrd	6,24 Mrd	10,06 Mrd	10,83 Mrd	11,05 Mrd
Interessi Capitalizzati	717 Mln	908 Mln	800 Mln	956 Mln	919 Mln
Interessi sul Debito a Lungo Termine	25,9 Mln	25,3 Mln	19,34 Mln	98,56 Mln	202 Mln
Spese pensionistiche non monetarie	19,43 Mln	7,9 Mln	11,48 Mln	25,11 Mln	32,49 Mln
Elementi di spesa operativa supplementari
Totale delle spese di affitto nette	11,71 Mln	54,46 Mln	36,22 Mln	22,2 Mln	23,32 Mln
Spesa di interesse per locazione operativa imputata	3,38 Mln	14,89 Mln	9,39 Mln	4,89 Mln	4,25 Mln
Ammortamento Imputato del Leasing Operativo	8,33 Mln	39,57 Mln	26,83 Mln	17,31 Mln	19,07 Mln
Spese di Manutenzione e Riparazione, Totale	2,52 Mrd	2,47 Mrd	2,32 Mrd	1,95 Mrd	2,22 Mrd
Compensazione Basata su Azioni, Altro (Totale)	-	-	-	-	-
Compensazione Totale Basata su Azioni	-	-	-	-	-

Periodo Fiscale: Dicembre	2021	2022	2023	2024	2025
Attivi
Contanti e Equivalenti	7,93 Mrd	7,72 Mrd	4,08 Mrd	5,83 Mrd	11,67 Mrd
Crediti Commerciali, Totale - (Specifico del Modello)	29,79 Mrd	28,21 Mrd	32,83 Mrd	34,28 Mrd	33,81 Mrd
Altri Crediti	6,08 Mrd	4,49 Mrd	5,9 Mrd	6,31 Mrd	7,25 Mrd
Crediti Commerciali (Subtotale Riepilogativo) - (Specifico del Modello)	35,87 Mrd	32,71 Mrd	38,73 Mrd	40,59 Mrd	41,06 Mrd
Inventario - (Modello di Utilità)	9,15 Mrd	7,66 Mrd	6,09 Mrd	7,09 Mrd	6,64 Mrd
Spese pagate in anticipo	-	-	-	-	-
Crediti (Riscossi)	720 Mln	273 Mln	212 Mln	132 Mln	325 Mln
Altri Attivi Correnti, Totale - (Specifico al Modello)	264 Mln	2,32 Mrd	502 Mln	211 Mln	585 Mln
Totale Attività Correnti	53,94 Mrd	50,68 Mrd	49,62 Mrd	53,86 Mrd	60,28 Mrd
Proprietà, Impianti e Attrezzature Lordi	312 Mrd	314 Mrd	354 Mrd	399 Mrd	458 Mrd
Ammortamento accumulato	-109 Mrd	-113 Mrd	-125 Mrd	-137 Mrd	-159 Mrd
Proprietà, Impianti e Attrezzature Nette	203 Mrd	202 Mrd	229 Mrd	262 Mrd	299 Mrd
Avviamento	664 Mln	622 Mln	1,16 Mrd	1,15 Mrd	1,07 Mrd
Altri Intangibili, Totale - (Specifico al Modello)	-	-	994 Mln	999 Mln	966 Mln
Investimenti a Lungo Termine - (Modello di Utilità)	15,66 Mrd	16,17 Mrd	23,11 Mrd	22,32 Mrd	23,54 Mrd
Prestiti da ricevere a lungo termine - (Modello di utilità)	91,89 Mln	480 Mln	1,43 Mrd	2,11 Mrd	2,06 Mrd
Attività per Imposte Differite a Lungo Termine (Riscosse)	1,04 Mrd	1,08 Mrd	1,08 Mrd	1,27 Mrd	1,72 Mrd
Altri Attivi a Lungo Termine, Totale - (Specifico al Modello)	12,6 Mrd	12,53 Mrd	16,12 Mrd	19,21 Mrd	20,76 Mrd
Totale Attivo	287 Mrd	283 Mrd	322 Mrd	362 Mrd	409 Mrd
Passività
Conti da Pagare, Totale - (Specifico del Modello)	11,34 Mrd	8,45 Mrd	6,54 Mrd	7,25 Mrd	11,81 Mrd
Spese accumulate, Totale - (Specifico del Modello)	4,88 Mrd	8,44 Mrd	8,35 Mrd	5,83 Mrd	6,1 Mrd
Prestiti a breve termine - (Specifico del modello)	6,25 Mrd	6,61 Mrd	5,34 Mrd	-	5,39 Mrd
Parte corrente del debito a lungo termine - (Specifico del modello)	23,19 Mrd	38,38 Mrd	33,36 Mrd	50,21 Mrd	59,59 Mrd
Parte corrente dei contratti di locazione	115 Mln	218 Mln	307 Mln	413 Mln	365 Mln
Imposte sul reddito correnti da pagare	410 Mln	544 Mln	1,01 Mrd	1,08 Mrd	976 Mln
Ricavi non maturati, corrente	1,48 Mrd	1,23 Mrd	1,35 Mrd	1,57 Mrd	1,56 Mrd
Altri Passivi Correnti - (Modello Banca / Utilità)	20,39 Mrd	19 Mrd	27,8 Mrd	26,87 Mrd	31,08 Mrd
Totale Passività Correnti	68,06 Mrd	82,88 Mrd	84,06 Mrd	93,23 Mrd	117 Mrd
Debito a Lungo Termine - (Specifico al Modello)	105 Mrd	93,32 Mrd	126 Mrd	140 Mrd	149 Mrd
Locazioni a lungo termine	863 Mln	1,05 Mrd	2,02 Mrd	3,38 Mrd	4,36 Mrd
Ricavi non acquisiti non correnti	1,83 Mrd	1,68 Mrd	1,78 Mrd	1,79 Mrd	1,84 Mrd
Pensione & Altri Benefici Post-Ritiro	913 Mln	808 Mln	779 Mln	743 Mln	759 Mln
Passività Fiscale Differita Non Corrente - (Specifico del modello)	352 Mln	289 Mln	431 Mln	441 Mln	442 Mln
Altri Passività Non Correnti, Totale	2,97 Mrd	2,8 Mrd	2,95 Mrd	2,78 Mrd	2,92 Mrd
Passività totali - (Modello standard / utilitario)	180 Mrd	183 Mrd	218 Mrd	243 Mrd	276 Mrd
Azioni ordinarie, Totale	22,32 Mrd	22,32 Mrd	22,32 Mrd	29,51 Mrd	29,51 Mrd
Utili non distribuiti	58,21 Mrd	64,56 Mrd	69,46 Mrd	78,68 Mrd	87,71 Mrd
Reddito Globale e Altri - (Specifico del Modello)	18,69 Mrd	6,02 Mrd	3,86 Mrd	1,65 Mrd	5 Mrd
Capitale Sociale Totale	99,21 Mrd	92,9 Mrd	95,64 Mrd	110 Mrd	122 Mrd
Interessi di minoranza	7,84 Mrd	7,65 Mrd	8,91 Mrd	10,11 Mrd	11,42 Mrd
Patrimonio Netto	107 Mrd	101 Mrd	105 Mrd	120 Mrd	134 Mrd
Totale Passività e Patrimonio Netto	287 Mrd	283 Mrd	322 Mrd	362 Mrd	409 Mrd
Elementi supplementari
Totale delle Azioni in Circolazione alla Data di Deposito	4,81 Mrd	4,81 Mrd	4,81 Mrd	5,18 Mrd	5,18 Mrd
Totale delle Azioni Ordinarie in Circolazione	4,81 Mrd	4,81 Mrd	4,81 Mrd	5,18 Mrd	5,18 Mrd
Valore Contabile / Azione	18,37	17,1	17,66	19,15	21,5
Valore Contabile Netto	98,55 Mrd	92,28 Mrd	93,48 Mrd	108 Mrd	120 Mrd
Valore Contabile Tangibile per Azione	18,24	16,97	17,22	18,74	21,1
Debito Totale	136 Mrd	140 Mrd	167 Mrd	194 Mrd	218 Mrd
Debito Netto	128 Mrd	132 Mrd	163 Mrd	188 Mrd	207 Mrd
Debito Equivalente dell'Obbligo di Prestazione Progettata Non Finanziata	717 Mln	615 Mln	573 Mln	609 Mln	593 Mln
Debito Equivalente dei Contratti di Locazione Operativi	93,7 Mln	436 Mln	290 Mln	178 Mln	187 Mln
Partecipazione di minoranza, Totale (Incl. Div. Fin)	7,84 Mrd	7,65 Mrd	8,91 Mrd	10,11 Mrd	11,42 Mrd
Investimenti secondo il Metodo del Patrimonio Netto, Totale	14,52 Mrd	15,05 Mrd	22,13 Mrd	21,33 Mrd	22,7 Mrd
Codice Conto - Valutazione dell'Inventario	6	6	6	6	6
Inventari - Materie Prime, Totale	6,07 Mrd	3,96 Mrd	3,43 Mrd	4,35 Mrd	4,36 Mrd
Inventari - Altri	679 Mln	622 Mln	590 Mln	727 Mln	786 Mln
Edifici, Totale	48,71 Mrd	47,29 Mrd	49,42 Mrd	51,81 Mrd	59,88 Mrd
Macchinario, Totale	228 Mrd	223 Mrd	254 Mrd	270 Mrd	333 Mrd
Dipendenti a tempo pieno	21.252	22.340	22.203	21.849	21.858
Provvista cumulata per crediti dubbi (Supplemento)	45,07 Mln	140 Mln	327 Mln	358 Mln	349 Mln

Periodo Fiscale: Dicembre	2021	2022	2023	2024	2025
Reddito Netto - (CF)	1,59 Mrd	7,04 Mrd	11 Mrd	14,39 Mrd	14,52 Mrd
Deprezzamento, Esaurimento & Ammortamento - (Specifico del Modello)	14,6 Mrd	14,43 Mrd	14,72 Mrd	16,4 Mrd	17,97 Mrd
Ammortamento del Goodwill e degli Attivi Immateriale - (CF)	-	1,41 Mln	16,78 Mln	13,56 Mln	104 Mln
Totale Ammortamento, Esaurimento & Ammortamento - (Specifico al Modello)	14,6 Mrd	14,43 Mrd	14,74 Mrd	16,42 Mrd	18,08 Mrd
Ammortamento delle Spese Differite, Totale - (Specifico del Modello)	-	-	-	-	-
(Guadagno) Perdita sulla Vendita di Attività - (CF)	-201 Mln	-156 Mln	-203 Mln	-239 Mln	-439 Mln
(Guadagno) Perdita sulla Vendita di Investimenti - (CF)	93,13 Mln	188 Mln	150 Mln	-170 Mln	39,01 Mln
Svalutazione totale delle attività	278 Mln	825 Mln	1,89 Mrd	436 Mln	624 Mln
Provvista per perdite su crediti	-	-	564 Mln	78,07 Mln	116 Mln
(Italiano) Perdita su Investimenti in Azioni - (CF)	-122 Mln	199 Mln	-1,54 Mrd	-1,09 Mrd	-2,24 Mrd
Fornitura e Cancellazione di Crediti Inesigibili	-	-	199 Mln	41,64 Mln	-4,81 Mln
Variazione dei crediti - (Specifico del modello)	-10,96 Mrd	-2,56 Mrd	-4,61 Mrd	-2,75 Mrd	1,77 Mrd
Variazione delle scorte	-3,73 Mrd	1,74 Mrd	510 Mln	-766 Mln	56,86 Mln
Variazione dei Conti da Pagare - (Specifico al Modello)	4,09 Mrd	335 Mln	722 Mln	3,05 Mrd	7,32 Mrd
Variazione degli Altri Attivi Operativi Netto (Raccolti)	12,24 Mln	-115 Mln	-19,85 Mln	-15,74 Mln	-36,25 Mln
Altre Attività Operative - (Specifico al Modello)	1,75 Mrd	2,23 Mrd	5,47 Mrd	4,32 Mrd	4,86 Mrd
Flusso di cassa dalle attività operative	7,4 Mrd	24,17 Mrd	28,87 Mrd	33,7 Mrd	44,65 Mrd
Spesa in capitale - (Specifico del modello)	-25,12 Mrd	-32,58 Mrd	-38,78 Mrd	-49,7 Mrd	-47,18 Mrd
Vendita di Proprietà, Impianti e Attrezzature	167 Mln	104 Mln	177 Mln	49,01 Mln	148 Mln
Acquisizioni in Contanti	-133 Mln	-1,1 Mln	-1,91 Mrd	5,75 Mln	-294 Mln
Disinvestimenti	4,87 Mrd	-	127 Mln	287 Mln	-79.000
Investimento in Titoli Negoziali e Azioni, Totale - (Specifico al Modello)	-824 Mln	-2,19 Mrd	-3,86 Mrd	-3,66 Mrd	-299 Mln
Costi differiti	-	-	-	-	-
Altre Attività di Investimento, Totale - (Specifico al Modello)	1,64 Mrd	821 Mln	254 Mln	940 Mln	1,71 Mrd
Flusso di cassa dalle attività di investimento	-19,4 Mrd	-33,85 Mrd	-43,99 Mrd	-52,07 Mrd	-45,91 Mrd
Debito a breve termine emesso, Totale	1,01 Mrd	3,66 Mrd	-	1,87 Mrd	5,66 Mrd
Debito a Lungo Termine Emesso, Totale	56,88 Mrd	62,23 Mrd	93,9 Mrd	86,23 Mrd	80,64 Mrd
Debito Totale Emesso - (Specifico al Modello)	57,89 Mrd	65,89 Mrd	93,9 Mrd	88,09 Mrd	86,3 Mrd
Rimborso del debito a breve termine, totale	-1,37 Mrd	-189 Mln	-2,21 Mrd	-8,9 Mrd	-496 Mln
Rimborso del debito a lungo termine, totale	-33,95 Mrd	-49,87 Mrd	-71,19 Mrd	-53,55 Mrd	-68,58 Mrd
Totale del Debito Rimborsato - (Specifico al Modello)	-35,31 Mrd	-50,06 Mrd	-73,4 Mrd	-62,45 Mrd	-69,08 Mrd
Emissione di Azioni Ordinarie - (Specifico al Modello)	-	10,66 Mrd	-	9,38 Mrd	8,73 Mrd
Riacquisto di Azioni Ordinarie - (Specifico al Modello)	-	-10,56 Mrd	-	-2,16 Mrd	-8,23 Mrd
Dividendi Ordinari Pagati	-3,62 Mrd	-1,65 Mrd	-3,71 Mrd	-7,75 Mrd	-5,72 Mrd
Dividendi pagati su azioni ordinarie e privilegiate	-3,62 Mrd	-1,65 Mrd	-3,71 Mrd	-7,75 Mrd	-5,72 Mrd
Altre Attività di Finanziamento, Totale - (Specifico al Modello)	-4,23 Mrd	-4,13 Mrd	-4,96 Mrd	-4,71 Mrd	-5,14 Mrd
Flusso di cassa derivante dal finanziamento	14,73 Mrd	10,16 Mrd	11,83 Mrd	20,4 Mrd	6,86 Mrd
Adeguamenti del Tasso di Cambio Estero	169 Mln	-691 Mln	-351 Mln	-274 Mln	242 Mln
Varie Regolazioni dei Flussi di Cassa	-	-342.000	-	-	-
Variazione netta della liquidità	2,9 Mrd	-213 Mln	-3,64 Mrd	1,75 Mrd	5,84 Mrd
Elementi Supplementari
Interessi Pagati in Contanti	3,99 Mrd	4,39 Mrd	4,89 Mrd	4,7 Mrd	4,48 Mrd
Imposta sul reddito in contanti pagata (rimborso)	2,28 Mrd	1,86 Mrd	3 Mrd	4,37 Mrd	4,7 Mrd
Debito Netto Emesso / Rimborsato - (Specifico al Modello)	22,58 Mrd	15,83 Mrd	20,5 Mrd	25,64 Mrd	17,22 Mrd
Flusso di Cassa Libero Leveraged	-19,99 Mrd	-10,82 Mrd	-9,12 Mrd	-26,92 Mrd	-9,27 Mrd
Flusso di Cassa Libero Non Indebitato	-17,67 Mrd	-8,44 Mrd	-6,51 Mrd	-24,41 Mrd	-6,91 Mrd
Variazione del Capitale Circolante Netto	10,67 Mrd	-2,22 Mrd	-4,81 Mrd	4,93 Mrd	-8,34 Mrd

Periodo Fiscale: Dicembre	2021	2022	2023	2024	2025
Redditività
Rendimento sugli Attivi	1,29	2,62	4,2	4,03	3,59
Rendimento sul Capitale Totale	1,54	3,1	4,97	4,72	4,16
Rendimento sul Capitale Proprio %	0,4	6,85	11,49	13,94	12,81
Rendimento sul Capitale Proprio	1,63	7,31	11,67	14	12,51
Analisi dei margini
Margine Lordo in %	30,65	34,01	43,87	47,5	51,79
Margine SG&A	7,08	6,42	6,95	7,36	7,9
Margine di EBITDA %	22,11	25,3	33,71	36,11	38,96
Margine di EBITA	6,27	11,59	19,71	21	21,83
Margine EBIT %	6,27	11,59	19,69	20,98	21,73
Margine % del Risultato Operativo Continuo	0,47	6,91	11,4	14,87	15,92
Margine Netto di Reddito %	1,77	6,82	10,65	13,67	14,23
Margine Netto Disponibile per le Azioni Comuni %	1,77	6,82	10,65	13,67	14,23
Margine Netto Normalizzato	2,67	6,04	9,73	10,29	10,84
Margine del Flusso di Cassa Libero Leveraged	-22,26	-10,47	-8,82	-25,57	-9,09
Margine di Flusso di Cassa Libero Non Indebitato	-19,68	-8,17	-6,3	-23,18	-6,77
Rotazione delle attività
Rotazione dell'Attivo	0,33	0,36	0,34	0,31	0,26
Rotazione delle Attività Fisse (Attività Fisse Medie)	0,46	0,51	0,48	0,43	0,36
Rotazione dei crediti (Crediti medi)	3,58	3,56	3,39	3,14	3
Rotazione delle Scorte (Scorte Medie)	9,56	8,11	8,43	8,38	7,16
Liquidità a breve termine
Rapporto di liquidità corrente	0,79	0,61	0,59	0,58	0,52
Rapporto di liquidità immediata	0,64	0,49	0,51	0,5	0,45
Flusso di Cassa Operativo rispetto ai Passività Correnti	0,11	0,29	0,34	0,36	0,38
Giorni di vendita non riscossi (Crediti medi)	101,93	102,5	107,8	116,64	121,82
Giorni di Inventario in Sospeso (Inventario Medio)	38,2	45,01	43,27	43,65	50,96
Media dei Giorni di Pagamento in Sospeso	55,73	54,18	48,49	44,85	71,38
Ciclo di Conversione del Contante (Giorni Medi)	84,4	93,33	102,58	115,44	101,4
Solvibilità a lungo termine
Debito Totale/Patrimonio Netto	126,79	138,82	159,6	161,86	163,3
Debito Totale / Capitale Totale	55,91	58,13	61,48	61,81	62,02
Debito a lungo termine / Capitale proprio	99,18	93,85	122,29	119,66	114,4
Debito a Lungo Termine / Capitale Totale	43,73	39,3	47,11	45,7	43,45
Totale Passività / Totale Attività	62,75	64,52	67,57	66,91	67,35
EBIT / Spese per interessi	1,52	3,15	4,88	5,5	5,87
EBITDA / Spese per interessi	5,46	6,95	8,42	9,59	10,65
(EBITDA - Capex) / Spese per interessi	-1,32	-1,63	-0,89	-2,79	-1,83
Debito Totale / EBITDA	6,71	5,29	4,76	5,04	5,42
Debito Netto / EBITDA	6,32	4,99	4,64	4,89	5,13
Debito Totale / (EBITDA - Capex)	-27,74	-22,59	-45,21	-17,35	-31,48
Debito Netto / (EBITDA - Capex)	-26,12	-21,34	-44,11	-16,83	-29,79
Crescita rispetto all'anno precedente
Ricavi Totali, Crescita % su 1 Anno	29,11	14,26	0,03	1,89	-3,11
Utile Lordo, Crescita % su 1 Anno	-18,8	25,08	28,73	10,31	5,64
EBITDA, Crescita % su 1 anno.	-27,22	27,84	32,87	9,14	4,54
EBITA, Crescita % su 1 anno.	-64,72	93,83	68,95	8,54	0,76
EBIT, Crescita su 1 anno in %	-64,72	93,81	68,83	8,56	0,35
Utili da Operazioni Continue, Crescita su 1 Anno in %	-95,01	633,03	65,1	32,85	3,75
Reddito netto, Crescita su 1 anno in %	-78,99	229,42	56,24	30,76	0,91
EPS diluito prima dell'Extra, crescita di 1 anno %	-78,99	229,42	56,24	29,67	-5,45
Reddito Netto Normalizzato, Crescita su 1 Anno in %	-66,74	127,93	64,39	7,67	2,07
Crescita in % su 1 anno dell'Attivo Netto Immobilizzato Materiale	6,39	-1,04	13,4	14,27	14,31
Inventario, Crescita su 1 Anno in %	135,69	-16,3	-20,48	16,43	-6,38
Crediti commerciali, crescita di 1 anno in %	46,3	-5,36	16,36	4,43	-1,37
Attivo Totale, Crescita % su 1 anno	10,68	-1,59	13,76	12,43	12,94
Valore Contabile Tangibile, Crescita % su 1 anno	2,78	-6,93	1,3	15,19	11,6
Flusso di Cassa Operativo, Crescita su 1 Anno in %	-64,26	203,19	19,46	16,72	32,51
Spese di capitale, Crescita su 1 anno in %	-17,72	26,82	19,02	28,17	-5,07
Flusso di Cassa Libero Leveraged, Crescita su 1 Anno %	31,52	-46,47	-15,34	195,28	-65,56
Flusso di Cassa Libero Non Indebitato, Crescita su 1 Anno %	34,99	-52,82	-22,41	274,78	-71,69
Dividendo Per Azione, Crescita % su 1 Anno	-53,25	98,64	56,14	25,25	-1,66
Capitale Comune, Crescita su 1 Anno in %	2,68	-6,93	2,94	14,85	11,27
Tasso di Crescita Annuo Composto su Due Anni
Ricavi Totali, CAGR % su 2 anni	15,12	21,87	6,91	0,95	-0,64
Profitto Lordo, % di CAGR su 2 anni	-6,44	1,82	27,04	19,17	7,95
EBITDA, CAGR su 2 anni %	-10,18	-2,12	30,53	20,42	6,82
EBITA, % di CAGR su 2 anni.	-37,25	-13,36	81,57	35,42	4,58
EBIT, CAGR % su 2 anni.	-37,22	-13,36	81,5	35,38	4,38
Utili dalle Operazioni Continue, CAGR % su 2 anni	-76,05	-8,06	247,89	48,1	17,4
Reddito Netto, CAGR % su 2 anni	-50,84	-3,63	126,87	42,94	14,87
EPS Diluito Prima Extra, CAGR 2 Anni %	-50,84	-3,63	126,87	42,34	10,73
Reddito Netto Normalizzato, CAGR su 2 anni %	-39,99	-7,04	91,7	33,04	4,83
Proprietà netta, impianti e attrezzature, CAGR su 2 anni %	14,02	2,76	5,93	13,84	14,29
Inventario, % CAGR su 2 anni	55,5	40,46	-18,42	-3,78	4,4
Crediti commerciali, CAGR % su 2 anni	42,77	17,7	4,94	10,23	1,49
Totale Attivo, CAGR su 2 anni %	15,41	4,47	5,81	13,09	12,68
Capitale Comune, CAGR di 2 anni %	12,42	-1,95	-2,12	8,73	13,04
Valore Contabile Tangibile, CAGR su 2 anni %	12,6	-1,9	-2,9	8,02	13,38
Flusso di Cassa Operativo, CAGR % a 2 anni	-39,93	8,04	90,31	18,08	24,36
Spese di capitale, CAGR % a 2 anni	5,56	3,3	22,86	23,51	10,3
Flusso di Cassa Libero Leva, CAGR % su 2 anni	57,79	-15,63	-32,84	58,11	0,85
Flusso di Cassa Libero Non Indebitato, Tasso di Crescita Annuo Composto su 2 Anni %	75,82	-19,69	-39,68	70,52	3,01
Dividendo Per Azione, CAGR % su 2 anni	-26,63	-3,63	76,12	39,84	10,98
Tasso di Crescita Annuo Composto su Tre Anni
Ricavi Totali, CAGR % su 3 anni	5,29	15,09	14,11	5,21	-0,42
Utile Lordo, CAGR % a 3 anni	-7,03	3,77	10,18	21,2	14,48
EBITDA, CAGR su 3 anni %	-6,86	2,03	8,49	22,97	14,88
EBITA, CAGR % a 3 anni.	-26,06	-5,73	8,49	52,95	22,71
EBIT, CAGR su 3 anni %	-25,36	-5,7	8,46	52,92	22,52
Utili da Operazioni Continue, CAGR su 3 Anni %	-56,24	-0,94	11,75	152,39	31,53
Reddito Netto, CAGR % a 3 anni	-26,12	2,24	13,21	88,8	27,27
EPS diluito prima di elementi straordinari, CAGR su 3 anni %	-26,28	2,24	13,21	88,28	24,2
Reddito Netto Normalizzato, CAGR % a 3 anni	-23,12	-2,19	11,69	58,16	21,79
Proprietà netta, impianti e attrezzature, CAGR su 3 anni %	11,69	8,86	6,19	8,64	13,99
Inventario, CAGR % a 3 anni	27,35	26,5	16,19	-8,15	-4,66
Crediti commerciali, CAGR su 3 anni %	37,62	24,51	17,25	4,77	6,22
Totale Attivo, CAGR su 3 anni %	11,33	9,52	7,48	7,97	13,04
Capitale Comune, CAGR di 3 anni %	12,26	5,77	-0,34	3,24	9,57
Valore Contabile Tangibile, Tasso di Crescita Annuo Composto su 3 anni %	12,7	5,89	-0,84	2,79	9,2
Flusso di Cassa Operativo, CAGR % su 3 anni	-25,78	5,63	11,72	61,69	22,71
Spese di capitale, CAGR % a 3 anni	14,16	13,06	8,3	24,61	13,13
Flusso di Cassa Libero Leveraged, CAGR di 3 Anni %	115,23	10,45	-15,66	10,03	-4,86
Flusso di Cassa Libero Non Indebitato, Tasso di Crescita Annuo Composto su 3 Anni %	204,58	13,88	-20,76	10,9	-6,28
Dividendo Per Azione, CAGR di 3 Anni %	-3,47	2,26	13,19	57,2	24,36
Tasso di crescita annuo composto su cinque anni
Ricavi Totali, CAGR % a 5 anni	6,28	7,1	6,08	9,21	7,96
Utile Lordo, CAGR % a 5 anni	-5,19	1,68	5,77	9,73	9,28
EBITDA, CAGR % a 5 anni.	-5,99	1,92	7,23	9,09	7,82
EBITA, CAGR su 5 anni %	-20,4	-2,73	7,91	9,11	6,91
EBIT, CAGR % a 5 anni.	-20,07	-2,16	8,5	9,12	6,81
Utili dalle Operazioni Continue, CAGR a 5 Anni %	-45,36	4,9	18,58	16,35	13,98
Risultato Netto, CAGR % a 5 anni	-27,05	8,78	22,74	16,9	13,87
EPS diluito prima dell'extra, CAGR a 5 anni %	-27,12	8,63	22,59	16,71	12,21
Reddito Netto Normalizzato, CAGR a 5 anni %	-21,66	4,24	13,75	10,19	8,9
Proprietà netta, impianti e attrezzature, CAGR a 5 anni %	5,81	3,76	9,41	10,83	9,36
Inventario, CAGR a 5 anni %	17,36	12,67	6,57	13,38	11,33
Crediti commerciali, CAGR a 5 anni %	27,85	22,05	23,49	18,59	10,67
Totale Attivo, CAGR su 5 anni %	7,51	5,1	9,14	10,94	9,53
Capitale Comune, CAGR di 5 anni %	7,53	4,31	6,4	6,95	4,81
Valore Contabile Tangibile, Tasso di Crescita Annuo Composto a 5 Anni %	7,88	4,63	6,31	6,74	4,62
Flusso di Cassa Operativo, CAGR 5 Anni %	-19,8	5,42	9,79	10,44	16,62
Spese di capitale, CAGR su 5 anni %	9,01	15,98	18,09	17,13	9,1
Flusso di Cassa Libero Leveraged, CAGR 5 Anni %	96,88	35,23	35,38	27,38	-9,41
Flusso di Cassa Libero Non Indebitato, Tasso di Crescita Annuo Composto su 5 Anni %	63,92	11,82	59,78	33,68	-12
Dividendo Per Azione, Tasso di Crescita Annuo Composto a 5 Anni %	-19,54	-7,71	22,77	15,9	12,3