Flusso di cassa Davide Campari-Milano N.V.

Azioni

CPR

NL0015435975

Bevande-Distillati/vini

Mercato chiuso - Borsa Italiana Altri mercati azionari 17:44:59 06/12/2024			Variaz. 5gg	Var. 1 gen.
6,270 ^EUR	+2,69%		+10,43%	-38,62%

06/12	Borse Eurozona in verde; su Moncler e Stellantis	AN
05/12	Le aziende globali probabilmente saranno colpite dalle tariffe promesse da Trump	RE

e7fbdd352dc.qi7VDmQisWJ6FMwGw_qVdbCI4bE_yGTlinyTUtLa8bw._ReZYB5zhygqQ6d1paLNB4j4guJmoSeWzxOnObi8gsmTQpFpHEmADRMm-A

Dati finanziari pubblicati: DAVIDE CAMPARI-MILANO N.V.

Annuale

Trimestrale

Semestrale

YTD

LTM

Periodo Fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023
Ricavi	1,84 Mrd	1,77 Mrd	2,17 Mrd	2,7 Mrd	2,92 Mrd
Ricavi Totali	1,84 Mrd	1,77 Mrd	2,17 Mrd	2,7 Mrd	2,92 Mrd
Costo dei Beni Venduti, Totale	721 Mln	746 Mln	876 Mln	1,11 Mrd	1,22 Mrd
Utile Lordo	1,12 Mrd	1,03 Mrd	1,3 Mrd	1,59 Mrd	1,7 Mrd
Spese di Vendita, Generali e Amministrative, Totale	719 Mln	704 Mln	862 Mln	1,02 Mrd	1,1 Mrd
Altre Spese Operative	-	18,3 Mln	15,4 Mln	10,1 Mln	-
Altri Costi Operativi, Totale	719 Mln	722 Mln	877 Mln	1,03 Mrd	1,1 Mrd
Reddito operativo	403 Mln	303 Mln	420 Mln	560 Mln	601 Mln
Spese per interessi, Totale	-40,7 Mln	-35,4 Mln	-28,3 Mln	-31,5 Mln	-70,8 Mln
Redditi da interessi e investimenti	9 Mln	6,2 Mln	11,9 Mln	15,1 Mln	21,8 Mln
Spese per interessi netti	-31,7 Mln	-29,2 Mln	-16,4 Mln	-16,4 Mln	-49 Mln
Reddito (Perdita) su Investimento in Capitale Proprio.	100.000	-2,8 Mln	-100.000	-6,6 Mln	-8,3 Mln
Guadagni (Perdite) da Cambio Valuta	-	-4,1 Mln	7,9 Mln	-4,6 Mln	-19,2 Mln
Altri Redditi (Spese) Non Operativi	4 Mln	14,8 Mln	-4,1 Mln	-9,6 Mln	-6,1 Mln
Risultato prima delle imposte, escl. elementi straordinari	375 Mln	282 Mln	407 Mln	522 Mln	518 Mln
Costi di ristrutturazione	-10,2 Mln	-21,4 Mln	-10,6 Mln	-11,4 Mln	-19,6 Mln
Fusione e Costi Associati di Ristrutturazione	-	-1,8 Mln	-	-14,4 Mln	-3,5 Mln
Svalutazione dell'avviamento	-	-	-	-	-
Guadagno (Perdita) sulla Vendita di Investimenti	-	-	-	-	-
Guadagno (Perdita) sulla Vendita di Attività	-	100.000	-1,3 Mln	2,2 Mln	-
Svalutazione di attività	-6,6 Mln	-45,7 Mln	-8 Mln	-6,6 Mln	-11,9 Mln
Liquidazioni di assicurazione	-	-	4,8 Mln	-	-
Accordi Legali	-	-	-	-	-
Elementi Straordinari	-3,6 Mln	-3,7 Mln	-3,4 Mln	-17,3 Mln	-16,7 Mln
Risultato prima delle imposte, incl. elementi insoliti	355 Mln	210 Mln	389 Mln	475 Mln	466 Mln
Oneri Fiscali sul Reddito	46,2 Mln	22,7 Mln	106 Mln	144 Mln	134 Mln
Utili da Attività Continuate	308 Mln	187 Mln	283 Mln	332 Mln	332 Mln
Reddito Netto dell'Azienda	308 Mln	187 Mln	283 Mln	332 Mln	332 Mln
Interessi di minoranza	-	1 Mln	1,8 Mln	1,5 Mln	-2 Mln
Risultato Netto - (CE)	308 Mln	188 Mln	285 Mln	333 Mln	330 Mln
Reddito Netto per il Comune Inclusi Elementi Straordinari	308 Mln	188 Mln	285 Mln	333 Mln	330 Mln
Risultato netto attribuibile alle azioni ordinarie escl. elementi straordinari	308 Mln	188 Mln	285 Mln	333 Mln	330 Mln
Elementi per azione
Utile Netto per Azione - Base	0,27	0,17	0,25	0,3	0,29
Utile di base per azione - Operazioni continuative	0,27	0,17	0,25	0,3	0,29
Azioni Medie Ponderate di Base in Circolazione	1,14 Mrd	1,13 Mrd	1,13 Mrd	1,13 Mrd	1,13 Mrd
Utile Netto per Azione - Diluito	0,26	0,16	0,25	0,29	0,29
EPS diluito - Operazioni continuative	0,26	0,16	0,25	0,29	0,29
Azioni Medie Diluite in Circolazione Ponderate	1,17 Mrd	1,16 Mrd	1,15 Mrd	1,14 Mrd	1,14 Mrd
Utile Normalizzato per Azione di Base	0,2	0,16	0,23	0,29	0,29
Utile Per Azione Diluito Normalizzato	0,2	0,15	0,22	0,29	0,28
Dividendo Per Azione	0,06	0,06	0,06	0,06	0,06
Rapporto di distribuzione	18,58	33,48	21,63	20,3	20,42
Rapporto ADR	1	1	1	1	1
Elementi supplementari
EBITDA (Utile prima degli interessi, delle imposte, del deprezzamento e dell'ammortamento)	450 Mln	354 Mln	472 Mln	620 Mln	679 Mln
EBITA si traduce in italiano come "Risultato Prima di Interessi, Tasse e Ammortamenti".	406 Mln	306 Mln	423 Mln	563 Mln	604 Mln
EBIT	403 Mln	303 Mln	420 Mln	560 Mln	601 Mln
EBITDAR	459 Mln	365 Mln	484 Mln	636 Mln	701 Mln
Ricavi Totali (Come Riportato)	-	1,77 Mrd	2,17 Mrd	2,7 Mrd	2,92 Mrd
Tasso di Imposizione Effettivo - (Rapporto)	13,03	10,83	27,17	30,21	28,72
Imposte correnti totali	91,5 Mln	61,5 Mln	112 Mln	159 Mln	120 Mln
Imposte differite totali	13 Mln	-34,4 Mln	700.000	-9,4 Mln	13,9 Mln
Reddito Netto Normalizzato	234 Mln	177 Mln	256 Mln	328 Mln	322 Mln
Interessi sul Debito a Lungo Termine	34,52 Mln	23,38 Mln	16,4 Mln	15,7 Mln	24,7 Mln
Spese pensionistiche non monetarie	500.000	0	0	900.000	-100.000
Elementi di spesa operativa supplementari
Spese pubblicitarie	320 Mln	310 Mln	398 Mln	479 Mln	494 Mln
Spese di Vendita e Marketing	320 Mln	310 Mln	398 Mln	479 Mln	494 Mln
Spese di Ricerca e Sviluppo derivanti dalle Note a piè di pagina	-	-	22,9 Mln	23,8 Mln	23,1 Mln
Totale delle spese di affitto nette	9,3 Mln	11,5 Mln	12,6 Mln	16,7 Mln	22 Mln
Spesa di interesse per locazione operativa imputata	2,01 Mln	2,06 Mln	1,73 Mln	2,28 Mln	5,46 Mln
Ammortamento Imputato del Leasing Operativo	7,29 Mln	9,44 Mln	10,87 Mln	14,42 Mln	16,54 Mln
Compensazione Basata su Azioni, Altro (Totale)	6,9 Mln	10,7 Mln	10,9 Mln	19,8 Mln	22,1 Mln
Compensazione Totale Basata su Azioni	6,9 Mln	10,7 Mln	10,9 Mln	19,8 Mln	22,1 Mln

Periodo Fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023
Attivi
Contanti e Equivalenti	704 Mln	548 Mln	791 Mln	435 Mln	620 Mln
Investimenti a breve termine	5,8 Mln	-	13,2 Mln	14,2 Mln	13,9 Mln
Totale di contanti e investimenti a breve termine	710 Mln	548 Mln	804 Mln	450 Mln	634 Mln
Crediti Commerciali, Totale	317 Mln	282 Mln	290 Mln	308 Mln	374 Mln
Altri Crediti	52,2 Mln	42,6 Mln	46,9 Mln	63,7 Mln	105 Mln
Crediti	-	-	-	-	-
Crediti Totali	369 Mln	324 Mln	337 Mln	372 Mln	479 Mln
Inventario	619 Mln	657 Mln	746 Mln	1 Mrd	1,25 Mrd
Spese pagate in anticipo	9,7 Mln	6,9 Mln	11,9 Mln	8,9 Mln	13,2 Mln
Altri Attivi Correnti, Totale	9,3 Mln	17,5 Mln	10,7 Mln	11,2 Mln	36,9 Mln
Totale Attività Correnti	1,72 Mrd	1,55 Mrd	1,91 Mrd	1,85 Mrd	2,42 Mrd
Proprietà, Impianti e Attrezzature Lordi	1,04 Mrd	1,05 Mrd	1,19 Mrd	1,44 Mrd	1,75 Mrd
Ammortamento accumulato	-463 Mln	-491 Mln	-547 Mln	-611 Mln	-702 Mln
Proprietà, Impianti e Attrezzature Nette	581 Mln	563 Mln	646 Mln	834 Mln	1,05 Mrd
Investimenti a lungo termine	6,3 Mln	30,7 Mln	31,1 Mln	59,7 Mln	53,5 Mln
Avviamento	1,39 Mrd	1,36 Mrd	1,42 Mrd	1,91 Mrd	1,85 Mrd
Altri Immobili Intangibili, Totale	1,09 Mrd	999 Mln	1,03 Mrd	1,23 Mrd	1,21 Mrd
Crediti a lungo termine	4,8 Mln	-	-	-	-
Prestiti da ricevere a lungo termine	-	-	-	-	-
Attività per Imposte Differite a Lungo Termine	37,5 Mln	44,5 Mln	55,3 Mln	72,5 Mln	78,9 Mln
Altri Attivi a Lungo Termine, Totale	13,3 Mln	8,2 Mln	5,9 Mln	48,8 Mln	11,9 Mln
Totale Attivo	4,84 Mrd	4,56 Mrd	5,09 Mrd	6,01 Mrd	6,68 Mrd
Passività
Conti da Pagare, Totale	241 Mln	321 Mln	395 Mln	542 Mln	521 Mln
Spese Maturate, Totale	125 Mln	118 Mln	150 Mln	152 Mln	166 Mln
Parte corrente del debito a lungo termine	680 Mln	262 Mln	308 Mln	122 Mln	473 Mln
Parte corrente dei contratti di locazione	15,4 Mln	13,9 Mln	13,5 Mln	14,4 Mln	16 Mln
Imposte sul reddito correnti da pagare	75,1 Mln	16,1 Mln	54,4 Mln	72,5 Mln	22,3 Mln
Ricavi non Acquisiti Correnti, Totale	5,2 Mln	6,5 Mln	2,9 Mln	4,9 Mln	5,1 Mln
Altri Passività Correnti	10,9 Mln	15,9 Mln	21 Mln	14,3 Mln	19 Mln
Totale Passività Correnti	1,15 Mrd	754 Mln	945 Mln	922 Mln	1,22 Mrd
Debito a lungo termine	728 Mln	1,31 Mrd	1,25 Mrd	1,85 Mrd	1,96 Mrd
Locazioni a lungo termine	82,1 Mln	69,5 Mln	70,4 Mln	65,1 Mln	60 Mln
Pensione & Altri Benefici Post-Ritiro	33,4 Mln	36,4 Mln	43,4 Mln	47,6 Mln	58,1 Mln
Passività fiscale differita non corrente	386 Mln	337 Mln	366 Mln	399 Mln	404 Mln
Altri Passività Non Correnti	67,5 Mln	46 Mln	42,6 Mln	43,1 Mln	48,6 Mln
Passività totali - (Modello standard / utilitario)	2,45 Mrd	2,56 Mrd	2,72 Mrd	3,33 Mrd	3,75 Mrd
Azioni ordinarie, Totale	58,1 Mln	18,3 Mln	18,3 Mln	18,3 Mln	36,1 Mln
Utili non distribuiti	2,39 Mrd	2,75 Mrd	2,45 Mrd	2,58 Mrd	2,69 Mrd
Azioni proprie	-	-535 Mln	-800.000	-1,1 Mln	-1,1 Mln
Reddito Globale ed Altri	-57,1 Mln	-234 Mln	-92,6 Mln	81,6 Mln	198 Mln
Capitale Sociale Totale	2,39 Mrd	2 Mrd	2,37 Mrd	2,68 Mrd	2,93 Mrd
Interessi di minoranza	1,9 Mln	1,8 Mln	3 Mln	1,4 Mln	1,6 Mln
Patrimonio Netto	2,39 Mrd	2 Mrd	2,37 Mrd	2,68 Mrd	2,93 Mrd
Totale Passività e Patrimonio Netto	4,84 Mrd	4,56 Mrd	5,09 Mrd	6,01 Mrd	6,68 Mrd
Elementi supplementari
Totale delle Azioni in Circolazione alla Data di Deposito	1,15 Mrd	1,12 Mrd	1,13 Mrd	1,12 Mrd	1,13 Mrd
Totale delle Azioni Ordinarie in Circolazione	1,15 Mrd	1,12 Mrd	1,13 Mrd	1,12 Mrd	1,13 Mrd
Valore Contabile / Azione	2,08	1,78	2,09	2,38	2,58
Valore Contabile Netto	-91,4 Mln	-359 Mln	-73,4 Mln	-471 Mln	-138 Mln
Valore Contabile Tangibile per Azione	-0,08	-0,32	-0,06	-0,42	-0,12
Debito Totale	1,5 Mrd	1,66 Mrd	1,64 Mrd	2,05 Mrd	2,5 Mrd
Debito Netto	795 Mln	1,11 Mrd	839 Mln	1,61 Mrd	1,87 Mrd
Debito Equivalente dell'Obbligo di Prestazione Progettata Non Finanziata	33,4 Mln	33,3 Mln	30,1 Mln	24 Mln	22,6 Mln
Debito Equivalente dei Contratti di Locazione Operativi	74,4 Mln	92 Mln	101 Mln	134 Mln	176 Mln
Partecipazione di minoranza, Totale (Incl. Div. Fin)	1,9 Mln	1,8 Mln	3 Mln	1,4 Mln	1,6 Mln
Investimenti secondo il Metodo del Patrimonio Netto, Totale	500.000	26,1 Mln	26,1 Mln	36 Mln	32,6 Mln
Codice Conto - Valutazione dell'Inventario	6	6	6	6	6
Inventari - Materie Prime, Totale	54,3 Mln	50,4 Mln	55,9 Mln	89,1 Mln	108 Mln
Inventari - Lavori in Corso, Totale	448 Mln	464 Mln	517 Mln	662 Mln	796 Mln
Inventari - Prodotti Finiti, Totale	116 Mln	142 Mln	173 Mln	254 Mln	348 Mln
Terreno - (BS)	383 Mln	380 Mln	433 Mln	560 Mln	632 Mln
Macchinario, Totale	364 Mln	368 Mln	401 Mln	482 Mln	631 Mln
Dipendenti a tempo pieno	3700	3573	3755	4146	4749
Dipendenti a tempo parziale	-	78	76	76	59
Provvista cumulata per crediti dubbi (Supplemento)	7,5 Mln	8,1 Mln	6,9 Mln	18,1 Mln	17 Mln

Periodo Fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023
Reddito Netto - (CF)	308 Mln	188 Mln	285 Mln	333 Mln	330 Mln
Ammortamento e Deprezzamento - Flusso di Cassa	57,7 Mln	63,1 Mln	63,4 Mln	71,7 Mln	91,1 Mln
Ammortamento di Avviamento e Attivi Immateriale - (CF) - (Specifico del Modello)	2,9 Mln	2,9 Mln	3,3 Mln	3,5 Mln	3,1 Mln
Ammortamento & Deprezzamento, Totale - CF	60,6 Mln	66 Mln	66,7 Mln	75,2 Mln	94,2 Mln
Ammortamento di Oneri Differiti, Totale - (CF)	11,2 Mln	12 Mln	13 Mln	15,3 Mln	16 Mln
(Guadagno) Perdita dalla vendita di un asset	-2,5 Mln	600.000	1,3 Mln	-2,2 Mln	-7,6 Mln
Svalutazione di attività & Costi di ristrutturazione	6,6 Mln	41,7 Mln	8 Mln	3,1 Mln	11,9 Mln
(Italiano) Perdita su Investimenti in Azioni - (CF)	-	-	-	-	-
Remunerazione basata su azioni (CF)	-	-	-	-	22,1 Mln
Altre Attività Operative, Totale	18,3 Mln	-70,8 Mln	39 Mln	38 Mln	29,8 Mln
Variazione dei crediti commerciali	-19,2 Mln	42 Mln	-	-14,4 Mln	-80,3 Mln
Variazione delle scorte	-23,7 Mln	-47,7 Mln	-60,4 Mln	-208 Mln	-252 Mln
Variazione dei conti fornitori	13,3 Mln	49,2 Mln	65,4 Mln	139 Mln	-30,1 Mln
Variazione degli Altri Attivi Netto Operativi	-10 Mln	-8,7 Mln	65,9 Mln	2 Mln	21,8 Mln
Flusso di cassa dalle attività operative	363 Mln	272 Mln	484 Mln	380 Mln	156 Mln
Spesa per investimenti	-77,8 Mln	-69,9 Mln	-121 Mln	-339 Mln	-293 Mln
Vendita di Proprietà, Impianti e Attrezzature	210 Mln	4,9 Mln	10,1 Mln	12,1 Mln	19,6 Mln
Acquisizioni in Contanti	-80,5 Mln	-92,1 Mln	-3,1 Mln	-431 Mln	2 Mln
Disinvestimenti	-	-	-	-	-
Vendita (Acquisto) di attività immateriali	-14,2 Mln	-14,8 Mln	-24,8 Mln	-16,7 Mln	-21,9 Mln
Investimento in Titoli Negoziali e Azioni, Totale	27,4 Mln	-	-13,2 Mln	-1 Mln	-6,9 Mln
Altre Attività di Investimento, Totale	-60,2 Mln	-80,5 Mln	-1,2 Mln	-30,3 Mln	19,5 Mln
Flusso di cassa dalle attività di investimento	4,3 Mln	-252 Mln	-153 Mln	-806 Mln	-281 Mln
Debito a breve termine emesso, Totale	19,8 Mln	80,7 Mln	19,1 Mln	-	-
Debito a Lungo Termine Emesso, Totale	398 Mln	740 Mln	130 Mln	444 Mln	748 Mln
Debito Totale Emesso	418 Mln	821 Mln	149 Mln	444 Mln	748 Mln
Rimborso del debito a breve termine, totale	-	-	-	-76,7 Mln	-50,6 Mln
Rimborso del debito a lungo termine, totale	-555 Mln	-609 Mln	-174 Mln	-112 Mln	-266 Mln
Totale del Debito Rimborsato	-555 Mln	-609 Mln	-174 Mln	-189 Mln	-317 Mln
Emissione di Azioni Ordinarie	28 Mln	22,4 Mln	68,2 Mln	7 Mln	54,8 Mln
Riacquisto di Azioni Ordinarie	-75,3 Mln	-294 Mln	-71 Mln	-128 Mln	-21 Mln
Dividendi Ordinari Pagati	-57,3 Mln	-62,9 Mln	-61,6 Mln	-67,6 Mln	-67,5 Mln
Dividendi pagati su azioni ordinarie e privilegiate	-57,3 Mln	-62,9 Mln	-61,6 Mln	-67,6 Mln	-67,5 Mln
Altre Attività di Finanziamento, Totale	-31,1 Mln	-17,7 Mln	-26,3 Mln	-28,5 Mln	-75,2 Mln
Flusso di cassa derivante dal finanziamento	-273 Mln	-140 Mln	-116 Mln	38,2 Mln	323 Mln
Adeguamenti del Tasso di Cambio Estero	-3,6 Mln	-36,4 Mln	28,3 Mln	31,5 Mln	-13,4 Mln
Varie Regolazioni dei Flussi di Cassa	-	-100.000	-	-100.000	-100.000
Variazione netta della liquidità	90,5 Mln	-156 Mln	243 Mln	-356 Mln	185 Mln
Elementi supplementari
Interessi Pagati in Contanti	31,1 Mln	30 Mln	22,5 Mln	26 Mln	63,6 Mln
Imposta sul reddito in contanti pagata (rimborso)	45,3 Mln	120 Mln	79,1 Mln	141 Mln	195 Mln
Flusso di Cassa Libero Leveraged	195 Mln	197 Mln	236 Mln	-42,98 Mln	-283 Mln
Flusso di Cassa Libero Non Indebitato	220 Mln	219 Mln	254 Mln	-23,29 Mln	-238 Mln
Variazione del Capitale Circolante Netto	18 Mln	-25,4 Mln	-46,7 Mln	128 Mln	431 Mln
Debito Netto Emesso / Rimborsato	-138 Mln	212 Mln	-24,9 Mln	255 Mln	432 Mln

Periodo Fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023
Redditività
Rendimento sugli Attivi	5,34	4,04	5,44	6,3	5,92
Rendimento sul Capitale Totale	6,65	5,02	6,84	8	7,39
Rendimento sul Capitale Proprio %	13,54	8,52	12,94	13,13	11,87
Rendimento sul Capitale Proprio	13,55	8,57	13,04	13,2	11,8
Analisi dei margini
Margine Lordo in %	60,85	57,9	59,69	58,89	58,25
Margine SG&A	39	39,74	39,66	37,77	37,67
Margine di EBITDA %	24,4	19,97	21,71	22,98	23,25
Margine di EBITA	22,01	17,29	19,47	20,88	20,69
Margine EBIT %	21,85	17,12	19,32	20,75	20,59
Margine % del Risultato Operativo Continuo	16,74	10,55	13,03	12,29	11,39
Margine Netto di Reddito %	16,74	10,6	13,11	12,34	11,32
Margine Netto Disponibile per le Azioni Comuni %	16,74	10,6	13,11	12,34	11,32
Margine Netto Normalizzato	12,72	10,01	11,79	12,16	11,03
Margine del Flusso di Cassa Libero Leveraged	10,58	11,11	10,87	-1,59	-9,69
Margine di Flusso di Cassa Libero Non Indebitato	11,96	12,36	11,68	-0,86	-8,17
Rotazione delle attività
Rotazione dell'Attivo	0,39	0,38	0,45	0,49	0,46
Rotazione delle Attività Fisse (Attività Fisse Medie)	3,56	3,07	3,6	3,65	3,04
Rotazione dei crediti (Crediti medi)	6,11	5,9	7,59	9,01	8,55
Rotazione delle Scorte (Scorte Medie)	1,22	1,17	1,25	1,27	1,08
Liquidità a breve termine
Rapporto di liquidità corrente	1,49	2,06	2,02	2	1,98
Rapporto di liquidità immediata	0,94	1,16	1,21	0,89	0,91
Flusso di Cassa Operativo rispetto ai Passività Correnti	0,31	0,36	0,51	0,41	0,13
Giorni di vendita non riscossi (Crediti medi)	59,71	62,06	48,06	40,52	42,68
Giorni di Inventario in Sospeso (Inventario Medio)