Oddo BHF mantiene il rating 'underperform' sulle azioni Elior, con un prezzo obiettivo alzato da 1,9 a 2,2 euro. Il broker sottolinea che Elior ha pubblicato ieri risultati EBIT 2023 migliori del previsto, con un margine dell'1,1% (rispetto al consenso dell'1%). Elior prevede un margine EBIT di circa il 2,5% nell'esercizio 24, ossia +140 pb.



Per quanto riguarda le prospettive a medio termine, Elior ha alzato il suo obiettivo di sinergie derivanti dall'integrazione di DMS a 56 milioni di euro entro il 2026. In questo contesto, Oddo BHF punta a una crescita organica del 5,1% (contro il 5,3% precedente) per il 2024, all'estremità superiore della gamma di indicazioni di +4/5%, che include una parte di uscite volontarie dal contratto. La forte revisione al rialzo del nostro EPS per il 2024 (da 0,25 a 0,40 euro, ossia +60%) deriva principalmente dall'ipotesi che le perdite fiscali riportate in Francia continueranno ad essere capitalizzate.


D'altra parte, la nostra stima EPS per il 2025 rimane sostanzialmente invariata", ha concluso l'analista. Copyright (c) 2023 CercleFinance.com.
Tutti i diritti riservati. Le informazioni e le analisi pubblicate da Cercle Finance sono intese esclusivamente come aiuto decisionale per gli investitori. Cercle Finance non può essere ritenuta responsabile, direttamente o indirettamente, dell'uso delle informazioni e delle analisi da parte dei lettori. Si consiglia a qualsiasi persona non informata di consultare un consulente professionale prima di investire. Queste informazioni non costituiscono un invito alla vendita o una sollecitazione all'acquisto.