Nel suo primo stress test completo su come il sistema finanziario britannico affronterà il cambiamento climatico e il passaggio a un'economia a zero emissioni di carbonio entro il 2050, la BoE ha affermato che agire ora ridurrà i costi futuri.

"La prima lezione chiave di questo esercizio è che nel tempo i rischi climatici diventeranno un freno persistente alla redditività delle banche e delle assicurazioni, soprattutto se non li gestiscono in modo efficace", ha detto il vice governatore della BoE Sam Woods in un discorso.

"Anche se variano a seconda delle aziende e degli scenari, i tassi di perdita complessivi equivalgono a un freno medio sui profitti annuali di circa il 10-15%".

La Banca di Francia è stata la prima tra le banche centrali a intraprendere uno stress test climatico di banche e assicurazioni, ma Fitch ha detto che il test della BoE è stato il più duro effettuato finora da una banca centrale. La Banca Centrale Europea ha pianificato un test per quest'anno, mentre la Federal Reserve degli Stati Uniti non ha ancora avviato tale esercizio.

Le banche di tutto il mondo devono affrontare le pressioni degli attivisti per il clima per tagliare i finanziamenti ai progetti di combustibili fossili.

"Le restrizioni vere e proprie sui prestiti a nuovi progetti di combustibili fossili devono essere ora sul tavolo", ha detto David Barmes, economista senior di Positive Money, che si batte per un'economia sostenibile.

Ma Woods ha detto che le banche e le assicurazioni dovranno continuare a finanziare i settori dell'economia ad alta intensità di carbonio, per aiutarli nella transizione verso un futuro a basse emissioni di carbonio.

"Tagliare troppo presto i finanziamenti a queste aziende potrebbe rivelarsi controproducente e avere conseguenze macroeconomiche e sociali di ampia portata, anche attraverso l'aumento dei prezzi dell'energia, potenzialmente simili a quelli che stiamo vivendo oggi".

HSBC, Lloyds, Aviva, NatWest e il mercato assicurativo dei Lloyd's di Londra sono stati tra i gruppi testati per l'azione precoce, tardiva e non addizionale al cambiamento climatico nell'arco di 30 anni.

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Nello scenario più grave ipotizzato dalla BoE, in cui non vengono adottate misure aggiuntive per ridurre l'aumento delle temperature globali, le banche e le assicurazioni testate potrebbero subire perdite totali di 334 miliardi di sterline (417 miliardi di dollari) nell'arco di tre decenni.

"Nella misura in cui il cambiamento climatico renderà la distribuzione degli shock futuri più cattiva, ciò potrebbe comportare requisiti patrimoniali più elevati, a parità di altre condizioni", ha detto Woods, aggiungendo che il dibattito è aperto.

Le proprietà a rischio di inondazioni diventerebbero proibitive da assicurare nello scenario grave, ha detto la BoE.

La BoE ha testato la capacità di 19 banche e assicurazioni di capire come i cambiamenti climatici influenzeranno i loro modelli di business e se possiedono un capitale sufficiente per coprire i rischi legati al clima, come le catastrofi o i cali di valore delle proprietà e di altri beni presenti nei loro libri contabili.

La banca aveva già detto che non ci sarebbe stato un voto di accettazione o di bocciatura a causa della natura sperimentale del test, e che i risultati non avrebbero determinato i requisiti di capitale per il momento.

La Banca di Francia ha dichiarato lo scorso anno che le banche francesi dovrebbero accelerare la loro risposta al cambiamento climatico.

(1 dollaro = 0,8002 sterline)


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