Inflexion Buyout Fund VI e Inflexion Private Equity Partners LLP hanno stipulato un accordo vincolante per l'acquisizione delle attività di software e servizi di Governance, Risk & Compliance di Marlowe plc (AIM:MRL) per 430 milioni di sterline il 21 febbraio 2024. Il corrispettivo della cessione, pari a 430 milioni di sterline, è pagabile interamente e in contanti alla data del completamento. Il valore d'impresa di 430 milioni di sterline su una base senza debito e senza liquidità. A condizione che vengano soddisfatte le Condizioni, il corrispettivo totale per la Cessione sarà il ricevimento in contanti della somma di 430 milioni di sterline. Alex Dacre si trasferirà con la Cessione e si dimetterà dalla carica di Amministratore delegato di Marlowe al momento del completamento e Kevin Quinn assumerà la posizione di Presidente esecutivo ad interim. Il ricavato netto in contanti dovrebbe essere di circa 405 milioni di sterline al momento del completamento, dopo gli aggiustamenti del caso, compresi i costi di transazione stimati, il regolamento di alcune passività legate alla transazione, i costi di riorganizzazione e di separazione. La Società prevede di restituire agli azionisti ordinari oltre 150 milioni di sterline di proventi netti in contanti. La transazione è soggetta all'approvazione da parte della Financial Conduct Authority del cambio di controllo di alcune società che fanno parte del Gruppo di Cessione e che sono Entità Regolamentate FCA (2) all'approvazione da parte della Solicitors Regulation Authority del cambio di controllo di alcune società che fanno parte del Gruppo di Cessione e che sono Organismi Autorizzati e (3) all'approvazione da parte del Segretario di Stato per il Dipartimento di Business, Energia e Strategia Industriale dell'acquisizione diretta e indiretta di alcune società che fanno parte del Gruppo di Cessione, le cui attività possono renderle soggette ai requisiti di notifica obbligatoria del National Security and Investment Act 2021. Al 22 maggio 2024, la transazione ha ottenuto tutte le necessarie approvazioni normative da parte di Financial Conduct Authority, Solicitors Regulation Authority, Secretary of State for Department of Business, Energy and Industrial Strategy ai sensi del National Security and Investment Act 2021. Dopo il completamento della cessione, il Consiglio di amministrazione intende restituire agli azionisti fino a 225 milioni di sterline attraverso un dividendo speciale di 150 milioni di sterline e un programma di riacquisto di azioni fino a 75 milioni di sterline e insieme al dividendo speciale. La chiusura della transazione è prevista per il 31 maggio 2024.

Goldman Sachs International e Cavendish Securities PLC hanno agito come consulenti finanziari di Marlowe plc. Fieldfisher LLP ha agito come consulente legale di Marlowe plc. Filippo de Falco, James Cook, Gareth Miles, Lisa Wright, Nick Bonsall, Duncan Blaikie e Phil Linnard di Slaughter and May sono stati consulenti legali di Inflexion Private Equity Partners LLP.

Inflexion Buyout Fund VI e Inflexion Private Equity Partners LLP hanno completato l'acquisizione del software e dei servizi di Governance, Risk & Compliance di Marlowe plc da Marlowe plc (AIM:MRL) il 31 maggio 2024.