Mayville Engineering Company, Inc. (NYSE:MEC) ha completato l'acquisizione di Mid-States Aluminium Corp.
01 luglio 2023
Condividi
Mayville Engineering Company, Inc. (NYSE:MEC) ha accettato di acquisire Mid-States Aluminium Corp. per un corrispettivo totale di circa 96 milioni di dollari il 20 giugno 2023. Nell'ambito della transazione, MSA sarà immediatamente accrescitiva, esclusi i costi di transazione, per gli utili per azione, il margine EBITDA rettificato e il flusso di cassa libero di MEC. MEC intende finanziare la transazione con una modifica al suo accordo di credito esistente che aumenta la dimensione della linea di credito revolving a 250 milioni di dollari. Alla chiusura, MEC prevede che il suo rapporto proforma tra il debito netto e l'EBITDA rettificato sarà di circa 2,5x - 2,8x. Data la generazione di cassa prevista per l'azienda combinata, MEC intende ridurre la leva finanziaria netta entro i primi 18 mesi dalla chiusura della transazione a 1,5x - 2,0x. La transazione è soggetta alla soddisfazione delle consuete condizioni di chiusura e si prevede che si chiuda nel terzo trimestre del 2023.
Mayville Engineering Company, Inc. (NYSE:MEC) ha completato l'acquisizione di Mid-States Aluminium Corp. il 1° luglio 2023. Alla chiusura, la transazione è stata immediatamente accrescitiva, esclusi i costi di transazione, per gli utili per azione, l'EBITDA rettificato e il flusso di cassa libero di MEC. La Società prevede che l'acquisizione di MSA apporterà tra i 30 e i 35 milioni di dollari di vendite nette e tra i 4 e i 6 milioni di dollari di EBITDA rettificato per l'anno fiscale 2023.
Mayville Engineering Company, Inc. è un partner di produzione a valore aggiunto, integrato verticalmente, che offre una suite completa di soluzioni produttive dall'ideazione alla produzione, tra cui la progettazione, la prototipazione e l'attrezzaggio, la fabbricazione, l'estrusione di alluminio, il rivestimento, l'assemblaggio e i componenti aftermarket. I suoi clienti operano in diversi mercati finali, come i veicoli commerciali pesanti e medi, le attrezzature per l'edilizia e l'accesso, i powersport, l'agricoltura, il settore militare e altri mercati finali. Le sue capacità comprendono la lavorazione dei metalli, lo stampaggio dei metalli, l'estrusione e la lavorazione dell'alluminio, la piegatura e la formatura dei tubi, la formatura robotizzata dei pezzi, la saldatura robotizzata, la saldatura a resistenza, il taglio laser a cinque assi dei tubi e delle fibre e i rivestimenti personalizzati, compresa la verniciatura ad alta resistenza al calore e agli agenti chimici, che vengono utilizzati in una varietà di applicazioni. Serve i suoi clienti attraverso 23 strutture strategiche negli Stati Uniti, in sette Stati, con oltre tre milioni di metri quadrati di capacità produttiva.
MAYVILLE ENGINEERING COMPANY, INC. 
