PEMBINA PIPELINE CORPORATION Gli accordi di martedì forniscono a Pembina una maggiore esposizione ai crescenti volumi di gas naturale nella zona, ha detto l'azienda, permettendole di attingere ai prezzi in aumento per la merce quando l'industria sta affrontando una carenza di capacità di trasporto.
L'operatore del gasdotto ha detto che si aspetta che la capacità di trattamento del gas naturale dell'impresa combinata sia di circa 5 miliardi di piedi cubi al giorno, o circa il 16% della capacità di trattamento totale del Canada occidentale.
"Pembina è sempre interessata a progetti creativi di M&A", ha detto il direttore operativo Jaret Sprott durante una telefonata per discutere l'accordo, anche se si concentra sull'integrazione dei beni dell'impresa.
Pembina gestirà la nuova società e possiederà il 60% dell'impresa, mentre i fondi infrastrutturali globali di KKR possiederanno il resto.
Come parte degli accordi, la società combinata comprerà il 51% di Energy Transfer LP in Energy Transfer Canada, con il resto già posseduto dai fondi di KKR.
La nuova società includerà anche il business Veresen Midstream, in cui i fondi gestiti da KKR hanno una quota del 55% mentre Pembina possiede il resto.
Calgary, Alberta-based Pembina ha detto che prevede di aumentare il suo dividendo del 3,6% dopo la chiusura dell'affare, e che l'affare gli permette di aumentare l'obiettivo di riacquisto di azioni per l'intero anno a C$350 milioni ($275 milioni) da C$200 milioni.
L'accordo dovrebbe chiudersi alla fine del secondo trimestre o nel terzo trimestre.
Pembina ha detto che intende vendere il relativo interesse nel relativo sistema della conduttura di accesso chiave per finanziare l'affare e sta valutando la relativa cartella per cercare altri beni non centrali e non operativi da vendere. ($1 = 1,2681 dollari canadesi) ($1 = 1,2739 dollari canadesi) (Relazione di Ruhi Soni a Bengaluru; Modifica di Krishna Chandra Eluri e Sriraj Kalluvila)
