Flusso di cassa Watsco, Inc.

Azioni

WSO

US9426222009

Componenti elettrici

Mercato chiuso - Nyse Altri mercati azionari 22:00:02 14/02/2025			Variaz. 5gg	Var. 1 gen.
483,69 ^USD	+1,51%		+3,99%	+2,07%

17/01	WATSCO, INC. : giudizio non più positivo da Raymond James	ZM
18/12	L'insider Watsco ha venduto azioni per un valore di 5.589.294 dollari, secondo un recente deposito SEC	MT

534af03349e3.C7Ifj2RM_ClMjBpFHPdIwOuf1Fyd8bjS_ZJtaUQHNUI.e8RMwTEarHh_61wpcZ0Pn9nT5yjXyM2ZlvtULRRUcHJgyCi4ETTKfX3vQw

Dati finanziari pubblicati: WATSCO, INC.

Annuale

Trimestrale

Semestrale

YTD

LTM

Periodo Fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023
Ricavi	4,77 Mrd	5,05 Mrd	6,28 Mrd	7,27 Mrd	7,28 Mrd
Ricavi Totali	4,77 Mrd	5,05 Mrd	6,28 Mrd	7,27 Mrd	7,28 Mrd
Costo dei Beni Venduti, Totale	3,61 Mrd	3,83 Mrd	4,61 Mrd	5,24 Mrd	5,29 Mrd
Utile Lordo	1,16 Mrd	1,22 Mrd	1,67 Mrd	2,03 Mrd	1,99 Mrd
Spese di Vendita, Generali e Amministrative, Totale	775 Mln	807 Mln	1,03 Mrd	1,19 Mrd	1,19 Mrd
Ammortamento e Deprezzamento - (CeR)	18,81 Mln	19,96 Mln	22,57 Mln	26,97 Mln	30,77 Mln
Ammortamento di Avviamento e Attività Immateriale - (CdR)	5,7 Mln	5,94 Mln	5,56 Mln	4,71 Mln	4,32 Mln
Altri Costi Operativi, Totale	800 Mln	833 Mln	1,06 Mrd	1,22 Mrd	1,22 Mrd
Reddito operativo	357 Mln	390 Mln	609 Mln	810 Mln	771 Mln
Spese per interessi, Totale	-4,03 Mln	-1,24 Mln	-996.000	-2,16 Mln	-4,92 Mln
Spese per interessi netti	-4,03 Mln	-1,24 Mln	-996.000	-2,16 Mln	-4,92 Mln
Reddito (Perdita) su Investimento in Capitale Proprio.	10,26 Mln	11,26 Mln	19,3 Mln	22,67 Mln	26,18 Mln
Guadagni (Perdite) da Cambio Valuta	-540.000	-490.000	-237.000	-917.000	-2,79 Mln
Risultato prima delle imposte, escl. elementi straordinari	363 Mln	400 Mln	628 Mln	829 Mln	790 Mln
Risultato prima delle imposte, incl. elementi insoliti	363 Mln	400 Mln	628 Mln	829 Mln	790 Mln
Oneri Fiscali sul Reddito	67,08 Mln	76,62 Mln	129 Mln	126 Mln	156 Mln
Utili da Attività Continuate	296 Mln	323 Mln	499 Mln	704 Mln	634 Mln
Reddito Netto dell'Azienda	296 Mln	323 Mln	499 Mln	704 Mln	634 Mln
Interessi di minoranza	-49,82 Mln	-53,59 Mln	-79,79 Mln	-103 Mln	-97,8 Mln
Risultato Netto - (CE)	246 Mln	270 Mln	419 Mln	601 Mln	536 Mln
Dividendo Preferenziale e Altri Aggiustamenti	20,41 Mln	23,14 Mln	37,27 Mln	51,36 Mln	36,97 Mln
Reddito Netto per il Comune Inclusi Elementi Straordinari	226 Mln	246 Mln	382 Mln	550 Mln	499 Mln
Risultato netto attribuibile alle azioni ordinarie escl. elementi straordinari	226 Mln	246 Mln	382 Mln	550 Mln	499 Mln
Elementi per azione
Utile Netto per Azione - Base	6,51	7,03	10,83	15,46	13,72
Utile di base per azione - Operazioni continuative	6,51	7,03	10,83	15,46	13,72
Azioni Medie Ponderate di Base in Circolazione	34,64 Mln	35,07 Mln	35,24 Mln	35,56 Mln	36,41 Mln
Utile Netto per Azione - Diluito	6,5	7,01	10,78	15,41	13,67
EPS diluito - Operazioni continuative	6,5	7,01	10,78	15,41	13,67
Azioni Medie Diluite in Circolazione Ponderate	34,68 Mln	35,15 Mln	35,42 Mln	35,68 Mln	36,53 Mln
Utile Normalizzato per Azione di Base	5,11	5,6	8,86	11,69	10,87
Utile Per Azione Diluito Normalizzato	5,1	5,58	8,82	11,65	10,84
Dividendo Per Azione	6,4	6,92	7,62	8,55	9,8
Rapporto di distribuzione	98,15	98,57	70,3	55,3	71,34
Elementi supplementari
EBITDA (Utile prima degli interessi, delle imposte, del deprezzamento e dell'ammortamento)	382 Mln	416 Mln	638 Mln	842 Mln	807 Mln
EBITA si traduce in italiano come "Risultato Prima di Interessi, Tasse e Ammortamenti".	363 Mln	396 Mln	615 Mln	815 Mln	776 Mln
EBIT	357 Mln	390 Mln	609 Mln	810 Mln	771 Mln
EBITDAR	466 Mln	506 Mln	739 Mln	955 Mln	930 Mln
Tasso di Imposizione Effettivo - (Rapporto)	18,49	19,17	20,52	15,16	19,72
Tasse Domestiche Correnti	57,72 Mln	71,8 Mln	112 Mln	98,68 Mln	149 Mln
Tasse Esterne Correnti	8,08 Mln	4,78 Mln	10,99 Mln	13,57 Mln	14,05 Mln
Imposte correnti totali	65,8 Mln	76,58 Mln	123 Mln	112 Mln	163 Mln
Imposte differite nazionali	3,05 Mln	239.000	7,81 Mln	14,46 Mln	-6,88 Mln
Imposte Estere Differite	-1,77 Mln	-199.000	-1,87 Mln	-995.000	-297.000
Imposte differite totali	1,28 Mln	40.000	5,94 Mln	13,47 Mln	-7,18 Mln
Reddito Netto Normalizzato	177 Mln	196 Mln	312 Mln	416 Mln	396 Mln
Elementi di spesa operativa supplementari
Spese pubblicitarie	16,59 Mln	12,59 Mln	21,55 Mln	25,88 Mln	28,24 Mln
Spese di Vendita e Marketing	54,78 Mln	55,02 Mln	70,45 Mln	86,62 Mln	82,6 Mln
Totale delle spese di affitto nette	84,66 Mln	89,57 Mln	102 Mln	113 Mln	124 Mln
Spesa di interesse per locazione operativa imputata	10,56 Mln	2,97 Mln	2,77 Mln	5,16 Mln	12,24 Mln
Ammortamento Imputato del Leasing Operativo	74,11 Mln	86,6 Mln	99,1 Mln	108 Mln	111 Mln
Compensazione basata su azioni, Spese generali e amministrative (Totale)	17,03 Mln	22,13 Mln	25,36 Mln	28,82 Mln	30 Mln
Compensazione Basata su Azioni, Altro (Totale)	4,27 Mln	4,54 Mln	5,15 Mln	6,75 Mln	8,86 Mln
Compensazione Totale Basata su Azioni	21,31 Mln	26,67 Mln	30,52 Mln	35,57 Mln	38,86 Mln

Periodo Fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023
Attivi
Contanti e Equivalenti	74,45 Mln	146 Mln	118 Mln	148 Mln	210 Mln
Totale di contanti e investimenti a breve termine	74,45 Mln	146 Mln	118 Mln	148 Mln	210 Mln
Crediti Commerciali, Totale	534 Mln	535 Mln	698 Mln	747 Mln	798 Mln
Crediti Totali	534 Mln	535 Mln	698 Mln	747 Mln	798 Mln
Inventario	921 Mln	781 Mln	1,12 Mrd	1,37 Mrd	1,35 Mrd
Attività per Imposte Differite Correnti	-	-	-	-	-
Altri Attivi Correnti, Totale	17,68 Mln	21,79 Mln	29,21 Mln	33,95 Mln	36,7 Mln
Totale Attività Correnti	1,55 Mrd	1,48 Mrd	1,96 Mrd	2,3 Mrd	2,39 Mrd
Proprietà, Impianti e Attrezzature Lordi	467 Mln	465 Mln	553 Mln	639 Mln	726 Mln
Ammortamento accumulato	-145 Mln	-158 Mln	-174 Mln	-196 Mln	-221 Mln
Proprietà, Impianti e Attrezzature Nette	322 Mln	307 Mln	380 Mln	443 Mln	505 Mln
Investimenti a lungo termine	95,24 Mln	104 Mln	118 Mln	134 Mln	149 Mln
Avviamento	411 Mln	412 Mln	434 Mln	431 Mln	457 Mln
Altri Immobili Intangibili, Totale	172 Mln	170 Mln	187 Mln	175 Mln	218 Mln
Altri Attivi a Lungo Termine, Totale	9,08 Mln	6,18 Mln	6,4 Mln	6,36 Mln	8,2 Mln
Totale Attivo	2,56 Mrd	2,48 Mrd	3,09 Mrd	3,49 Mrd	3,73 Mrd
Passività
Conti da Pagare, Totale	240 Mln	252 Mln	364 Mln	456 Mln	369 Mln
Spese Maturate, Totale	139 Mln	151 Mln	261 Mln	282 Mln	221 Mln
Parte corrente del debito a lungo termine	-	-	-	56,4 Mln	-
Parte corrente dei contratti di locazione	69,42 Mln	71,8 Mln	84,5 Mln	90,6 Mln	100 Mln
Altri Passività Correnti	13,19 Mln	12,84 Mln	16,71 Mln	21,02 Mln	21,39 Mln
Totale Passività Correnti	462 Mln	487 Mln	727 Mln	907 Mln	712 Mln
Debito a lungo termine	156 Mln	-	89 Mln	-	15,4 Mln
Locazioni a lungo termine	156 Mln	144 Mln	196 Mln	244 Mln	289 Mln
Passività fiscale differita non corrente	62,15 Mln	62,55 Mln	68,65 Mln	81,36 Mln	87,86 Mln
Altri Passività Non Correnti	5,55 Mln	10,56 Mln	7,86 Mln	8,52 Mln	8,59 Mln
Passività totali - (Modello standard / utilitario)	841 Mln	705 Mln	1,09 Mrd	1,24 Mrd	1,11 Mrd
Azioni ordinarie, Totale	21,53 Mln	21,7 Mln	21,84 Mln	21,81 Mln	22,13 Mln
Capitale versato aggiuntivo	908 Mln	951 Mln	1 Mrd	973 Mln	1,15 Mrd
Utili non distribuiti	633 Mln	636 Mln	761 Mln	1,03 Mrd	1,18 Mrd
Azioni proprie	-87,44 Mln	-87,44 Mln	-87,44 Mln	-87,44 Mln	-86,63 Mln
Reddito Globale ed Altri	-39,05 Mln	-34,87 Mln	-34,18 Mln	-47,71 Mln	-42,33 Mln
Capitale Sociale Totale	1,44 Mrd	1,49 Mrd	1,66 Mrd	1,89 Mrd	2,23 Mrd
Interessi di minoranza	279 Mln	293 Mln	332 Mln	359 Mln	386 Mln
Patrimonio Netto	1,71 Mrd	1,78 Mrd	2 Mrd	2,25 Mrd	2,62 Mrd
Totale Passività e Patrimonio Netto	2,56 Mrd	2,48 Mrd	3,09 Mrd	3,49 Mrd	3,73 Mrd
Elementi supplementari
Totale delle Azioni in Circolazione alla Data di Deposito	35,09 Mln	35,28 Mln	35,41 Mln	36,24 Mln	36,76 Mln
Totale delle Azioni Ordinarie in Circolazione	35 Mln	35,19 Mln	35,34 Mln	36,21 Mln	36,75 Mln
Valore Contabile / Azione	41,01	42,25	47,11	52,18	60,67
Valore Contabile Netto	852 Mln	904 Mln	1,04 Mrd	1,28 Mrd	1,55 Mrd
Valore Contabile Tangibile per Azione	24,35	25,7	29,54	35,44	42,3
Debito Totale	381 Mln	216 Mln	370 Mln	391 Mln	405 Mln
Debito Netto	307 Mln	70,08 Mln	251 Mln	243 Mln	195 Mln
Debito Equivalente dei Contratti di Locazione Operativi	677 Mln	717 Mln	815 Mln	906 Mln	989 Mln
Partecipazione di minoranza, Totale (Incl. Div. Fin)	279 Mln	293 Mln	332 Mln	359 Mln	386 Mln
Investimenti secondo il Metodo del Patrimonio Netto, Totale	94,83 Mln	97,85 Mln	115 Mln	133 Mln	146 Mln
Codice Conto - Valutazione dell'Inventario	6	6	6	6	6
Terreno - (BS)	741.000	741.000	676.000	676.000	676.000
Edifici, Totale	81,94 Mln	80,88 Mln	85,86 Mln	93,03 Mln	100 Mln
Macchinario, Totale	161 Mln	174 Mln	198 Mln	228 Mln	257 Mln
Dipendenti a tempo pieno	5800	5800	6850	7200	7350
Dipendenti a tempo parziale	-	-	50	75	75
Provvista cumulata per crediti dubbi (Supplemento)	7,94 Mln	7,09 Mln	11,32 Mln	18,34 Mln	21,53 Mln

Periodo Fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023
Reddito Netto - (CF)	246 Mln	270 Mln	419 Mln	601 Mln	536 Mln
Ammortamento e Deprezzamento - Flusso di Cassa	18,81 Mln	19,96 Mln	22,57 Mln	26,97 Mln	30,77 Mln
Ammortamento di Avviamento e Attivi Immateriale - (CF) - (Specifico del Modello)	5,7 Mln	5,94 Mln	5,56 Mln	4,71 Mln	4,32 Mln
Ammortamento & Deprezzamento, Totale - CF	24,51 Mln	25,91 Mln	28,13 Mln	31,68 Mln	35,09 Mln
(Guadagno) Perdita dalla vendita di un asset	-585.000	17.000	350.000	-1,62 Mln	-143.000
(Italiano) Perdita su Investimenti in Azioni - (CF)	-10,26 Mln	-11,26 Mln	-19,3 Mln	-22,67 Mln	-26,18 Mln
Remunerazione basata su azioni (CF)	21,31 Mln	26,67 Mln	30,52 Mln	35,57 Mln	38,86 Mln
Vantaggio fiscale delle opzioni su azioni	-	-	-	-	-
Fornitura e Cancellazione di Crediti Inesigibili	3,95 Mln	2,69 Mln	6,89 Mln	8,54 Mln	7,16 Mln
Altre Attività Operative, Totale	45,23 Mln	50,47 Mln	85,73 Mln	116 Mln	90,62 Mln
Variazione dei crediti commerciali	8,46 Mln	-3,56 Mln	-130 Mln	-60,15 Mln	-36,04 Mln
Variazione delle scorte	-15,52 Mln	140 Mln	-244 Mln	-260 Mln	64,62 Mln
Variazione dei conti fornitori	12,73 Mln	33,94 Mln	183 Mln	122 Mln	-162 Mln
Variazione degli Altri Attivi Netto Operativi	-	-	-10,44 Mln	1,33 Mln	13,66 Mln
Flusso di cassa dalle attività operative	336 Mln	534 Mln	350 Mln	572 Mln	562 Mln
Spesa per investimenti	-17,8 Mln	-16,44 Mln	-25,46 Mln	-35,65 Mln	-35,48 Mln
Vendita di Proprietà, Impianti e Attrezzature	1,38 Mln	94.000	1,36 Mln	1,86 Mln	1,31 Mln
Acquisizioni in Contanti	-59,67 Mln	-	-129 Mln	-47.000	-3,82 Mln
Investimento in Titoli Negoziali e Azioni, Totale	-4,94 Mln	-	4,99 Mln	-	-3,35 Mln
Flusso di cassa dalle attività di investimento	-81,04 Mln	-16,34 Mln	-149 Mln	-33,84 Mln	-41,34 Mln
Debito a breve termine emesso, Totale	20,5 Mln	-	-	-	-
Debito a Lungo Termine Emesso, Totale	-	-	89 Mln	-	15,4 Mln
Debito Totale Emesso	20,5 Mln	-	89 Mln	-	15,4 Mln
Rimborso del debito a breve termine, totale	-	-156 Mln	-	-	-
Rimborso del debito a lungo termine, totale	-	-	-2,04 Mln	-35,64 Mln	-60,44 Mln
Totale del Debito Rimborsato	-	-156 Mln	-2,04 Mln	-35,64 Mln	-60,44 Mln
Emissione di Azioni Ordinarie	13,34 Mln	19,26 Mln	21,01 Mln	20,42 Mln	44,31 Mln
Riacquisto di Azioni Ordinarie	-1,53 Mln	-2,3 Mln	-1,09 Mln	-87,11 Mln	-2,83 Mln
Dividendi Ordinari Pagati	-241 Mln	-266 Mln	-295 Mln	-332 Mln	-383 Mln
Dividendi pagati su azioni ordinarie e privilegiate	-241 Mln	-266 Mln	-295 Mln	-332 Mln	-383 Mln
Altre Attività di Finanziamento, Totale	-54,92 Mln	-44,04 Mln	-40,96 Mln	-69,18 Mln	-73,86 Mln
Flusso di cassa derivante dal finanziamento	-264 Mln	-448 Mln	-229 Mln	-504 Mln	-460 Mln
Adeguamenti del Tasso di Cambio Estero	849.000	2,07 Mln	-186.000	-4,93 Mln	2,07 Mln
Variazione netta della liquidità	-8,44 Mln	71,61 Mln	-27,8 Mln	29,24 Mln	62,61 Mln
Elementi supplementari
Interessi Pagati in Contanti	4,34 Mln	1,84 Mln	913.000	3,5 Mln	10,12 Mln
Imposta sul reddito in contanti pagata (rimborso)	70,1 Mln	70,89 Mln	125 Mln	106 Mln	188 Mln
Flusso di Cassa Libero Leveraged	170 Mln	436 Mln	136 Mln	346 Mln	339 Mln
Flusso di Cassa Libero Non Indebitato	173 Mln	437 Mln	136 Mln	347 Mln	342 Mln
Variazione del Capitale Circolante Netto	78,39 Mln	-157 Mln	278 Mln	191 Mln	178 Mln
Debito Netto Emesso / Rimborsato	20,5 Mln	-156 Mln	86,96 Mln	-35,64 Mln	-45,04 Mln

Periodo Fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023
Redditività
Rendimento sugli Attivi	9,46	9,68	13,68	15,4	13,36
Rendimento sul Capitale Totale	11,65	11,92	17,46	20,22	17,04
Rendimento sul Capitale Proprio %	17,84	18,5	26,41	33,15	26,07
Rendimento sul Capitale Proprio	16,21	16,87	24,22	30,94	24,25
Analisi dei margini
Margine Lordo in %	24,25	24,19	26,55	27,91	27,35
Margine SG&A	16,25	15,96	16,4	16,34	16,28
Margine di EBITDA %	8	8,23	10,15	11,57	11,07
Margine di EBITA	7,61	7,84	9,79	11,2	10,65
Margine EBIT %	7,49	7,72	9,7	11,13	10,59
Margine % del Risultato Operativo Continuo	6,2	6,39	7,94	9,67	8,71
Margine Netto di Reddito %	5,16	5,33	6,67	8,26	7,36
Margine Netto Disponibile per le Azioni Comuni %	4,73	4,88	6,08	7,56	6,86
Margine Netto Normalizzato	3,71	3,88	4,97	5,72	5,44
Margine del Flusso di Cassa Libero Leveraged	3,57	8,63	2,16	4,75	4,66
Margine di Flusso di Cassa Libero Non Indebitato	3,62	8,64	2,17	4,77	4,7
Rotazione delle attività
Rotazione dell'Attivo	2,02	2,01	2,25	2,21	2,02
Rotazione delle Attività Fisse (Attività Fisse Medie)	23,1	16,07	18,28	17,69	15,37
Rotazione dei crediti (Crediti medi)	9,21	9,46	10,18	10,06	9,43
Rotazione delle Scorte (Scorte Medie)	4,11	4,5	4,86	4,22	3,89
Liquidità a breve termine
Rapporto di liquidità corrente	3,35	3,05	2,7	2,54	3,36
Rapporto di liquidità immediata	1,32	1,4	1,12	0,99	1,42
Flusso di Cassa Operativo rispetto ai Passività Correnti	0,73	1,1	0,48	0,63	0,79
Giorni di vendita non riscossi (Crediti medi)	39,62	38,7	35,85	36,27	38,71
Giorni di Inventario in Sospeso (Inventario Medio)	88,79	81,28	75,05	86,5	93,72
Media dei Giorni di Pagamento in Sospeso	21,71	24,34	22,72	27,23	28,59
Ciclo di Conversione del Contante (Giorni Medi)	106,69	95,64	88,18	95,54	103,84
Solvibilità a lungo termine
Debito Totale/Patrimonio Netto	22,24	12,14	18,51	17,37	15,47
Debito Totale / Capitale Totale	18,2	10,83	15,62	14,8	13,4
Debito a lungo termine / Capitale proprio	18,19	8,11	14,28	10,83	11,64
Debito a Lungo Termine / Capitale Totale	14,88	7,23	12,05	9,23	10,08
Totale Passività / Totale Attività	32,92	28,36	35,27	35,55	29,85
EBIT / Spese per interessi	88,58	314,98	611,91	374,05	156,79
EBITDA / Spese per interessi	115,66	408,19	742,44	441,01	189,05
(EBITDA - Capex) / Spese per interessi	111,24	394,92	716,87	424,54	181,84
Debito Totale / EBITDA	0,82	0,43	0,5	0,41	0,44
Debito Netto / EBITDA	0,66	0,14	0,34	0,25	0,21
Debito Totale / (EBITDA - Capex)	0,85	0,44	0,52	0,42	0,45
Debito Netto / (EBITDA - Capex)	0,68	0,14	0,35	0,26	0,22
Crescita rispetto all'anno precedente
Ricavi Totali, Crescita % su 1 Anno	4,92	5,97	24,24	15,83	0,13
Utile Lordo, Crescita % su 1 Anno	3,28	5,69	36,37	21,75	-1,88
EBITDA, Crescita % su 1 anno.	-0,8	9,04	53,21	31,98	-4,16
EBITA, Crescita % su 1 anno.	-1,4	9,19	55,23	32,44	-4,76