Il dollaro ha raggiunto un massimo di due settimane contro l'euro e ha esteso il suo rimbalzo da un minimo di oltre due mesi contro la sterlina, a seguito di un salto di due giorni di 15 punti base sopra il 4,6% per i rendimenti del Tesoro a lungo termine.
Stimolato da una serie di dati economici piu forti del previsto e da una serie di aste mal accolte, l'andamento del mercato dei Treasury ha spaventato gli investitori, facendo scivolare bruscamente le azioni globali e stimolando una corsa agli asset piu sicuri.
L'indice del dollaro, che misura la valuta rispetto ai sei principali concorrenti, tra cui l'euro, la sterlina e lo yen giapponese, ha raggiunto il massimo dal 14 maggio a 105,17 giovedi, dopo un progresso dello 0,5% nella sessione precedente.
"Sebbene i Paesi a livello globale abbiano discusso la dipendenza dal dollaro, questo rimane un rifugio sicuro", hanno scritto gli strateghi di TD Securities in una nota che illustra "le basi della nostra visione di medio termine di un dollaro piu forte".
I titoli statunitensi "sono ancora considerati l'asset di scelta in tempi di incertezza, data l'elevata liquidita, le istituzioni democratiche stabili, i sistemi bancari profondi e il trattamento della maggior parte delle istituzioni nazionali come 'troppo piccole per fallire', con l'aiuto del governo a portata di mano", hanno scritto.
L'euro e scivolato a 1,079375 dollari per la prima volta dal 14 maggio, e la sterlina e scesa a 1,2696 dollari, continuando la sua ritirata dopo aver raggiunto 1,2801 dollari martedi per la prima volta dal 21 marzo.
Lo yen, tuttavia, e risalito dal minimo di quattro settimane toccato nella notte a 157,715 dollari per dollaro, per poi scambiare a 157,36.
La valuta giapponese ha marciato costantemente al ribasso questo mese, tornando verso il minimo di 34 anni di 160,245 dollari di un mese fa, che ha stimolato un rapido rimbalzo che gli operatori del mercato sospettano fortemente sia stato guidato da due cicli di interventi di vendita di dollari da parte del Ministero delle Finanze e della Banca del Giappone.
Le aspettative di riduzione dei tassi di interesse da parte della Federal Reserve quest'anno sono state ridimensionate in seguito ai segnali di un'inflazione appiccicosa, ultimamente con un aumento a sorpresa del sentimento dei consumatori nei dati di martedi.
I trader vedono attualmente il 56,6% di probabilita di un taglio di un quarto di punto entro la conclusione della riunione di settembre, in calo rispetto al 57,5% di una settimana fa, secondo lo strumento FedWatch del CME Group.
I dati rivisti del PIL statunitense sono attesi in giornata, seguiti venerdi dal principale evento macro di questa settimana, il rilascio dell'indice dei prezzi delle spese per consumi personali (PCE) - la misura preferita della Fed per l'inflazione.
"L'aggravarsi della crisi del mercato obbligazionario statunitense sta rapidamente diventando il peggior incubo della BOJ, rendendo necessaria una riflessione affrettata sul livello appropriato per intervenire per la terza volta quest'anno", ha scritto Tony Sycamore, analista senior di IG, in un rapporto.
"Lo spauracchio del mercato obbligazionario e ben posizionato per strappare un controllo piu profondo del mercato piu ampio, in particolare se i prossimi dati sulla crescita e sull'inflazione saranno piu solidi".
