Il dollaro è sceso ai minimi di un mese rispetto all'euro mercoledì, in un contesto di rendimenti del Tesoro più bassi, mentre i trader si preparano a un rapporto chiave sull'inflazione statunitense che potrebbe dettare il percorso della politica della Federal Reserve.

Tuttavia, lo yen è rimasto vicino al minimo di due settimane, poiché il divario di rendimento ancora ampio tra le obbligazioni locali e quelle statunitensi ha continuato a incoraggiare la vendita della valuta giapponese.

L'euro è salito dello 0,03% a 1,0823 dollari nelle ore di contrattazione asiatiche, e in precedenza era salito a 1,0828 dollari per la prima volta dal 10 aprile.

L'indice del dollaro statunitense - che misura la valuta rispetto a sei rivali principali, ma è fortemente ponderato verso l'euro - è sceso dello 0,11% a 104,94, dopo essere sceso a un minimo di 1-1/2 settimane di 104,92 in precedenza.

Il rendimento di riferimento del Tesoro statunitense a lungo termine è sceso al 4,4414%, estendendo un calo di 3-1/2 punti base (bp) durante la notte.

Il rapporto di mercoledì sui prezzi al consumo core dovrebbe mostrare che l'IPC è aumentato dello 0,3% mese su mese ad aprile, in calo rispetto alla crescita dello 0,4% del mese precedente, secondo un sondaggio Reuters.

"Il mercato affonderà o nuoterà insieme", ha scritto in una nota lo stratega di Deutsche Bank Alan Ruskin, sottolineando la concentrazione "estremamente rara" delle previsioni degli analisti allo 0,3%.

Ha osservato che le aspettative sul percorso dei tassi sono "un po' più appiccicose del solito" e che ci vorrebbe più di una singola sorpresa modesta al rialzo o al ribasso per far oscillare i mercati in modo considerevole.

Tuttavia, nell'eventualità di "un'ampia sorpresa al rialzo" dello 0,5% o più, "i primi pensieri che la prossima mossa possa essere un rialzo creerebbero un riprezzamento dei tassi su vasta scala e un'impennata del dollaro USA rispetto a tutte le valute", ha affermato.

Il Presidente della Fed Jerome Powell ha fornito martedì una valutazione rialzista sulla situazione dell'economia statunitense, con una prospettiva di crescita continua al di sopra del trend e una fiducia nel calo dell'inflazione che, sebbene erosa dai dati recenti, rimane ampiamente intatta.

I prezzi al consumo più alti del previsto nel primo trimestre dell'anno sono stati la forza trainante di un brusco riprezzamento del ritmo dei tagli dei tassi della Fed, con quelle scommesse ora ridotte a circa 45 punti base di riduzioni quest'anno.

Nonostante l'ampia debolezza del dollaro durante la notte rispetto alla maggior parte dei suoi omologhi, ha continuato a salire rispetto allo yen. Il dollaro ha ceduto lo 0,12% a 156,245 yen mercoledì, ma si è spinto fino a 156,80 durante la notte.

A differenza delle controparti statunitensi, i rendimenti giapponesi a lungo termine si attestano ad appena lo 0,955%, anche se negli ultimi giorni la retorica della Banca del Giappone si è fatta più falsi e le prospettive di un altro rialzo dei tassi a giugno sono aumentate.

L'impennata del dollaro fino al picco di 34 anni di 160,245 yen, il 29 aprile, ha innescato due cicli di acquisti aggressivi di yen che i trader e gli analisti sospettano essere opera della BOJ e del Ministero delle Finanze giapponese.

"La BOJ spererà che la pubblicazione dell'IPC statunitense di stasera sia in linea con le aspettative, per evitare di dover affrontare domani una difficile conversazione su quando sia il momento opportuno per iniziare un terzo ciclo di interventi, tenendo presente che gli ultimi due cicli non hanno ancora risollevato le sorti dello yen", ha scritto Tony Sycamore, analista di IG, in una nota del cliente.

Altrove, lo yuan è rimbalzato dai minimi di due settimane rispetto al dollaro, grazie alla notizia di un possibile piano per alleviare l'eccesso di alloggi del Paese, che ha rafforzato il sentimento, superando la decisione del Presidente degli Stati Uniti Joe Biden di imporre forti aumenti tariffari su una serie di beni cinesi.

Il dollaro è sceso dello 0,24% a 7,2232 yuan nel trading offshore, dopo aver raggiunto il massimo dal 1° maggio a 7,2460 durante la notte.

Anche le valute antipodiane hanno beneficiato dell'ottimismo della Cina, con il dollaro australiano che ha guadagnato lo 0,32% a 0,6648 dollari, dopo aver raggiunto 0,6651 dollari per la prima volta dall'8 marzo.

Il dollaro neozelandese è salito dello 0,37% a 0,6062 dollari, dopo aver toccato 0,6064 dollari per la prima volta dal 10 aprile.