La maggior parte dei mercati asiatici ha seguito l'aumento di Wall Street giovedì, ma le azioni cinesi hanno lottato per sostenere un rally dopo che i dati hanno sollevato preoccupazioni sulle pressioni deflazionistiche in Cina e hanno suggerito che il rallentamento economico potrebbe essere ancora in corso.

Il Nikkei giapponese è salito dell'1,5%, mentre l'indice più ampio di MSCI delle azioni dell'Asia-Pacifico al di fuori del Giappone è salito dello 0,2%, con guadagni in Australia e Corea del Sud erosi da un calo dello 0,2% dell'indice Hang Seng di Hong Kong.

Le azioni di Alibaba sono scese del 5,2% in quanto i ricavi del terzo trimestre hanno mancato le stime.

Le blue-chips cinesi sono salite dello 0,4% negli scambi volatili, dopo essere salite per tre sessioni consecutive per allontanarsi dai minimi di cinque anni, quando Pechino ha presentato una serie di misure per arginare la caduta del mercato. L'indice Shanghai Composite ha guadagnato l'1%.

I dati di giovedì hanno mostrato che i prezzi al consumo della Cina sono scesi dello 0,8% a gennaio rispetto ad un anno fa, il calo maggiore dal 2009, mancando le previsioni di un calo dello 0,5%. Anche i prezzi alla produzione sono scesi di nuovo, un dato negativo per il sentimento.

Su base mensile, l'IPC è aumentato dello 0,3%.

"La Cina deve agire in modo rapido e aggressivo per evitare il rischio che l'aspettativa deflazionistica si radichi tra i consumatori", ha dichiarato il Presidente di Pinpoint Asset Management Zhiwei Zhang. "La politica monetaria è diventata più favorevole, ma il movimento della politica fiscale è lento".

L'ultimo tentativo di Pechino di stabilizzare i mercati prima della settimana di festività del Capodanno lunare è l'estromissione del capo dell'autorità di vigilanza sui titoli della Cina, avvenuta mercoledì, ma che ha suscitato solo un applauso sommesso da parte degli investitori.

"Credo che i funzionari stiano cercando di governare la nave prima di affrontare il Capodanno Lunare... Ma fino a quando il settore immobiliare non si scrive da solo, i prezzi iniziano a salire, i consumatori hanno quell'effetto ricchezza... questo è ciò che serve per vedere il mercato iniziare a girare molto di più", ha detto Kerry Craig, stratega del mercato globale presso J.P. Morgan Asset Management.

"E penso che molti investitori offshore abbiano iniziato a guardare ad altri mercati al di fuori della Cina o almeno a diversificare".

A Wall Street, l'S&P 500 ha chiuso a un livello record, sostenuto dai forti guadagni di Chipotle Mexican Grill e Ford Motor, che hanno compensato le preoccupazioni per le banche regionali statunitensi.

Le azioni di New York Community Bancorp hanno chiuso in rialzo dopo che il prestatore ha nominato un nuovo presidente esecutivo e ha detto che potrebbe tagliare l'esposizione al segmento immobiliare commerciale.

Sul fronte dei tassi, una serie di funzionari della Federal Reserve ha dichiarato di voler rimandare il taglio dei tassi d'interesse fino a quando non ci sarà maggiore fiducia nel fatto che l'inflazione si stia dirigendo verso il 2%, ma questo ha ripreso per lo più il recente messaggio del presidente Jerome Powell.

I mercati stanno ancora valutando una probabilità dell'80% di un taglio dei tassi già a maggio, con i futures che implicano circa 120 punti base di allentamento per tutto il 2024, in calo rispetto ai 145 punti base della fine della scorsa settimana.

I Treasury hanno mantenuto un andamento stabile. Il rendimento dei titoli di riferimento a 10 anni è rimasto invariato al 4,1%, dopo essere salito leggermente il giorno precedente, ma è aumentato di 7 punti base per la settimana, riflettendo la spinta della Fed a tagliare i tassi in anticipo.

La vendita record di 42 miliardi di dollari di titoli a 10 anni da parte del Dipartimento del Tesoro ha attirato una forte domanda, placando alcuni dei timori sull'eccesso di offerta nel mercato.

Il dollaro è stato scambiato in un range ristretto dopo i recenti guadagni, mantenendosi a 103,99 contro i suoi principali concorrenti.

I prezzi del petrolio hanno esteso i guadagni dopo essere saliti per tre sessioni consecutive, sostenuti da un calo maggiore del previsto delle scorte di carburante negli Stati Uniti e dalle continue tensioni in Medio Oriente.

Il Primo Ministro israeliano Benjamin Netanyahu ha respinto l'ultima offerta di Hamas per un cessate il fuoco.

Il Brent è salito dello 0,3% a 76,46 dollari al barile, mentre il greggio statunitense è salito dello 0,3% a 74,08 dollari al barile.

I prezzi dell'oro spot sono aumentati dello 0,2% a 2037,49 dollari.