Finanza Zhongsheng Group Holdings Limited

Azioni

881 KYG9894K1085

Autoveicoli, Ricambi e Rivenditori di servizi

Mercato chiuso - Hong Kong S.E. Altri mercati azionari 10:08:05 31/05/2024			Variaz. 5gg	Var. 1 gen.
14,14 ^HKD	+1,14%		+2,02%	-24,30%

28/05	La Cina concede l'approvazione per il collirio di Zhongsheng Pharma	MT
21/05	Zhongsheng Group prevede di emettere fino a 5 miliardi di yuan di obbligazioni Panda	MT

Valorizzazione

Periodo fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Capitalizzazione ¹	64.762	106.110	119.642	85.168	40.505	31.240	-	-
Valore dell'impresa (EV) ¹	87.770	126.002	137.189	103.977	40.505	40.407	36.030	33.168
P/E ratio	14,8 x	19,7 x	14,3 x	13,1 x	8,16 x	5,91 x	5,19 x	4,68 x
Rendimento	1,4%	1,05%	1,39%	2,74%	-	5,97%	6,92%	7,72%
Capitalizzazione/Fatturato	0,52 x	0,72 x	0,68 x	0,47 x	0,23 x	0,17 x	0,17 x	0,17 x
Valore dell'impresa/Fatturato	0,71 x	0,85 x	0,78 x	0,58 x	0,23 x	0,23 x	0,2 x	0,18 x
Valore dell'impresa/EBITDA	9,28 x	11,6 x	9,15 x	7,99 x	3,84 x	3,64 x	2,93 x	2,58 x
Valore dell'impresa/FCF	14,5 x	20,4 x	-260 x	15,2 x	-	5,4 x	4,74 x	3,68 x
FCF Yield	6,9%	4,89%	-0,38%	6,57%	-	18,5%	21,1%	27,2%
Price to Book	2,98 x	3,99 x	2,88 x	1,95 x	-	0,63 x	0,58 x	0,54 x
N. Titoli (in migliaia)	2.271.698	2.281.860	2.415.041	2.401.823	2.385.668	2.385.668	-	-
Prezzo di riferimento ²	28,51	46,50	49,54	35,46	16,98	13,09	13,09	13,09
Data di pubblicazione	20/03/20	19/03/21	17/03/22	23/03/23	27/03/24	-	-	-

¹CNY in Milioni²CNY

Dati Stimati

Evoluzione del Conto Economico (Dati annuali)

Periodo fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Fatturato ¹	124.043	148.348	175.103	179.857	179.290	179.535	182.193	186.187
EBITDA ¹	9.457	10.876	14.991	13.020	10.558	11.115	12.280	12.852
Risultato ante oneri finanziari (EBIT) ¹	7.718	8.937	12.617	10.169	8.340	8.715	9.711	10.515
Margine operativo	6,22%	6,02%	7,21%	5,65%	4,65%	4,85%	5,33%	5,65%
Risultato ante Imposte (EBT) ¹	6.327	7.679	11.504	8.951	6.831	7.213	8.214	8.964
Risultato netto ¹	4.502	5.540	8.329	6.668	5.018	5.307	6.042	6.567
Margine netto	3,63%	3,73%	4,76%	3,71%	2,8%	2,96%	3,32%	3,53%
EPS ²	1,920	2,360	3,470	2,710	2,080	2,214	2,524	2,798
Free Cash Flow ¹	6.057	6.166	-527,7	6.836	-	7.476	7.604	9.012
Margine FCF	4,88%	4,16%	-0,3%	3,8%	-	4,16%	4,17%	4,84%
FCF Conversion (EBITDA)	64,05%	56,69%	-	52,5%	-	67,26%	61,92%	70,12%
FCF Conversion (Risultato netto)	134,55%	111,31%	-	102,53%	-	140,87%	125,85%	137,23%
Dividendo/Azione ²	0,4000	0,4900	0,6900	0,9700	-	0,7824	0,9068	1,012
Data di pubblicazione	20/03/20	19/03/21	17/03/22	23/03/23	27/03/24	-	-	-

¹CNY in Milioni²CNY

Dati Stimati

Evoluzione del Conto Economico (Dati Trimestrali)

Periodo fiscale: Dicembre	2019 S2	2020 S1	2020 S2	2021 S1	2021 S2	2022 S1	2022 S2	2023 S1	2023 S2	2024 S1	2024 S2
Fatturato ¹	66.630	58.203	90.145	87.361	87.742	86.029	93.828	81.902	97.388	78.102	84.611
EBITDA	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Risultato ante oneri finanziari (EBIT) ¹	4.157	3.802	5.134	5.703	6.914	5.248	4.921	4.768	3.572	3.941	4.685
Margine operativo	6,24%	6,53%	5,7%	6,53%	7,88%	6,1%	5,24%	5,82%	3,67%	5,05%	5,54%
Risultato ante Imposte (EBT)	-	3.192	4.486	5.109	-	-	4.263	-	-	-	-
Risultato netto	2.419	2.292	3.248	3.696	4.633	3.425	3.242	3.009	-	-	-
Margine netto	3,63%	3,94%	3,6%	4,23%	5,28%	3,98%	3,46%	3,67%	-	-	-
EPS	-	0,9780	1,382	-	-	-	1,320	-	-	-	-
Dividendo/Azione	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Data di pubblicazione	20/03/20	10/08/20	19/03/21	09/08/21	17/03/22	30/08/22	23/03/23	23/08/23	27/03/24	-	-

¹CNY in Milioni

Dati Stimati

Situazione Bilancio

Periodo fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Indebitamento netto ¹	23.008	19.893	17.546	18.809	-	9.167	4.790	1.929
Liquidità Netta ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Effetto leva (indebitamento/EBITDA)	2,433 x	1,829 x	1,17 x	1,445 x	-	0,8247 x	0,39 x	0,1501 x
Free Cash Flow ¹	6.057	6.166	-528	6.836	-	7.476	7.604	9.013
ROE (utile netto/patrimonio netto)	22,5%	23%	25%	15,9%	-	11,1%	11,7%	11,9%
ROA (utile netto/totale attivi)	7,49%	8,42%	10,8%	7,53%	-	5,15%	5,8%	5,69%
Totale attività ¹	60.094	65.763	76.987	88.568	-	103.034	104.230	115.460
Attivo netto per azione ²	9,580	11,60	17,20	18,20	-	20,60	22,50	24,10
Cash Flow per azione ²	3,210	3,840	4,440	3,490	-	5,110	5,190	8,220
Capex ¹	1.743	3.158	11.400	1.949	-	2.833	2.886	3.133
Capex/Fatturo	1,4%	2,13%	6,51%	1,08%	-	1,58%	1,58%	1,68%
Data di pubblicazione	20/03/20	19/03/21	17/03/22	23/03/23	27/03/24	-	-	-

¹CNY in Milioni²CNY

Dati Stimati

EPS & Dividendo

Evoluzione del PER storico

Evoluzione del Rendimento storico

Variazione del valore d'impresa/EBITDA

Rating per Zhongsheng Group Holdings Limited

Rating Trading

Rating Investimento

ESG Refinitiv

B-

Altri rating

Consensus Analisti

Vendita

Buy

Raccomandazione media

Buy

Numero di analisti

Ultimo prezzo di chiusura

13,09 CNY

Prezzo obiettivo medio

17,53 CNY

Differenza / Target Medio

+33,87%

Consenso

Revisioni EPS

Revisioni delle Stime

Utili trimestrali - Indice di sorpresa

Calendario della società

Settore Autoveicoli, Ricambi e Rivenditori di servizi - NEC

	Variaz. 1 gen.	Capi.
ZHONGSHENG GROUP HOLDINGS LIMITED	-24,30%	4,31 Mrd
D'IETEREN GROUP	+12,83%	11,46 Mrd
HOTAI MOTOR CO.,LTD.	-13,40%	10,52 Mrd
PENSKE AUTOMOTIVE GROUP, INC.	-5,24%	10,17 Mrd
AUTONATION, INC.	+13,36%	6,86 Mrd
ASBURY AUTOMOTIVE GROUP, INC.	+4,49%	4,74 Mrd
RUSH ENTERPRISES, INC.	-10,28%	3,5 Mrd
TUHU CAR INC.	-8,90%	2,65 Mrd
DOGUS OTOMOTIV SERVIS VE TICARET	+17,90%	2,01 Mrd
SONIC AUTOMOTIVE, INC.	+0,82%	1,92 Mrd

Autoveicoli, Ricambi e Rivenditori di servizi - NEC