La quarta banca più grande del paese, che è stata afflitta da costi pesanti legati a controversie negli ultimi anni, ha riportato un calo delle spese complessive del quarto trimestre. Ma i costi sono ancora alti a causa di uno scandalo sulle pratiche di vendita che la perseguita dal 2016.

Wells Fargo ha pagato 321 milioni di dollari in costi di riparazione dei clienti nel trimestre, nonostante i dirigenti della banca abbiano ripetutamente segnalato che il peggio della ricaduta, che è costata miliardi, è nel passato.

L'azienda ha anche preso 781 milioni di dollari in oneri di ristrutturazione, mentre l'amministratore delegato Charlie Scharf prende misure dure per spostare le fortune della banca che ha aderito nel 2019.

Scharf ha mirato a 10 miliardi di dollari di risparmi all'anno a lungo termine. La banca ha anche scaricato attività, compresa una possibile vendita della sua attività di gestione patrimoniale a un consorzio di private equity.

Wells Fargo una volta era vista come la crème de la crème delle banche americane: ha evitato il tipo di problemi che i rivali di Wall Street hanno incontrato durante la crisi finanziaria del 2007-2009.

Ma ha operato sotto una nuvola scura dal 2016, quando sono emersi dettagli su milioni di conti falsi che i dipendenti avevano creato a nome dei clienti senza il loro permesso per colpire gli obiettivi di vendita.

Ci sono state rivelazioni su altri abusi dei clienti, e Wells Fargo non è stata in grado di scuotere il danno causato da tutti gli errori.

"I nostri risultati hanno continuato ad essere influenzati da un ambiente operativo senza precedenti e dal lavoro richiesto per mettere i nostri problemi sostanziali dietro di noi", ha detto Scharf in una dichiarazione.

Wells Fargo è anche vincolata dalle restrizioni alla crescita che la Federal Reserve degli Stati Uniti ha posto sul suo bilancio come punizione per gli abusi di vendita.

"Non c'è dubbio che l'impatto sulla nostra performance finanziaria è materiale in questo ambiente", ha detto Scharf a proposito del limite patrimoniale sotto il quale opera.

Poiché la banca non ha un grande business dei mercati dei capitali come JPMorgan Chase o Citigroup Inc - che ha anche riportato i risultati venerdì - ha meno modi per ammortizzare i cali di reddito dai bassi tassi di interesse.

Le entrate totali sono scese del 10% a 17,93 miliardi di dollari, mancando le stime medie degli analisti, secondo la stima IBES di Refinitiv. Il reddito netto d'interesse è sceso del 17% a 9,28 miliardi di dollari nel trimestre.

Le azioni di Wells Fargo sono scese di oltre il 7% nel commercio mattutino dopo che la banca ha avvertito che il reddito netto da interessi del 2021 sarebbe stato piatto o in calo del 4% dal livello annualizzato del quarto trimestre 2020 di 36,8 miliardi di dollari.

DEPOSITI IN RITARDO

La crescita dei depositi ha avuto un boom in tutto il settore in quanto i consumatori cauti e le aziende risparmiano di più e spendono meno durante la pandemia. Wells Fargo ha aggiunto depositi ad un tasso molto più lento rispetto ai colleghi.

I depositi totali sono aumentati del 4%, rispetto ad un salto del 20% di Citigroup e un aumento del 35% di JPMorgan.

La banca ha gestito alcuni punti luminosi. Ha riportato un reddito netto di 2,99 miliardi di dollari, o 64 centesimi per azione, per il trimestre conclusosi il 31 dicembre, rispetto a 2,87 miliardi di dollari, o 60 centesimi per azione, un anno prima.

Gli analisti si aspettavano un profitto di 60 centesimi in media. La banca ha mancato le stime nei primi tre trimestri dell'anno scorso.

I costi legati ai cattivi prestiti sono scesi di 823 milioni di dollari rispetto all'anno scorso e sono rimasti molto al di sotto del livello visto nella prima metà dell'anno, quando la banca ha accumulato più di 14 miliardi di dollari in spese di accantonamento.

Wells Fargo ha detto che si aspetta un totale di spese 2021 di circa 53 miliardi di dollari, escluse le spese una tantum.