Alcune società indiane di ricostruzione di asset (ARC) hanno aggirato le normative e si sono lasciate utilizzare per l'evergreening di asset in difficoltà, ha affermato un vice governatore della Reserve Bank of India in un recente discorso.

La RBI ha aumentato la supervisione delle entità regolamentate per prevenire i rischi sistemici e garantire il rispetto delle normative.

Swaminathan J. ha tenuto una conferenza a Mumbai per i direttori e gli amministratori delegati delle ARC, nell'ambito del programma di impegno di vigilanza della banca centrale all'inizio di questo mese, ma la RBI ha caricato il discorso completo sul suo sito web mercoledì.

"Alcuni ARC, pur godendo di tutti i vantaggi della posizione speciale loro concessa... sono stati scoperti a utilizzare modi innovativi per strutturare le transazioni in modo da aggirare le normative", ha detto Swaminathan.

"Nel corso dei nostri esami in loco, ci siamo imbattuti in casi in cui le ARC sono state utilizzate o hanno permesso di essere utilizzate, se così posso dire, come un condotto per le attività in difficoltà sempreverdi".

L'evergreening è la pratica di concedere ulteriore credito alle aziende prossime al default per aiutarle a rimborsare i prestiti esistenti.

I consigli di amministrazione delle ARC dovrebbero dare la giusta importanza alle funzioni di garanzia, come la gestione del rischio, la conformità e l'audit interno, ha detto Swaminathan, osservando che tali funzioni svolgono un ruolo critico nell'identificare e mitigare i rischi, garantire la conformità e salvaguardare la reputazione dell'organizzazione.

Il Vice Governatore ha aggiunto che la RBI ha anche osservato che alcune entità hanno trovato nuovi modi per aggirare i regolamenti quando una particolare pratica è stata definita una violazione o una deviazione.

"Abbiamo chiesto alle entità di provvedere alla correzione, compreso l'accantonamento del capitale sui guadagni, ma solo un comportamento responsabile da parte delle stesse entità supervisionate può portare l'efficienza necessaria al sistema", ha detto Swaminathan.

"In casi estremi, potrebbero essere necessarie azioni di regolamentazione o di vigilanza, che ovviamente vorremmo utilizzare solo come ultima risorsa".