Ryman Hospitality Properties, Inc. (NYSE:RHP) ha stipulato un accordo definitivo per l'acquisizione di JW Marriott San Antonio Hill Country Resort & Spa da Blackstone Real Estate Income Trust, Inc. per 800 milioni di dollari il 5 giugno 2023. Il Contratto di acquisto contiene dichiarazioni, garanzie e covenant consueti ed è soggetto alle consuete condizioni di chiusura. Al momento dell'esecuzione del Contratto d'Acquisto, l'Acquirente ha depositato 35 milioni di dollari in un conto vincolato, il cui importo sarà applicato al prezzo d'acquisto al momento della chiusura, rilasciato al Venditore come risarcimento danni liquidato nel caso in cui il Venditore risolva il Contratto d'Acquisto a seguito di una violazione sostanziale da parte dell'Acquirente dei suoi obblighi ai sensi del Contratto d'Acquisto. L'acquisizione è stata finanziata con i proventi netti di un'offerta pubblica registrata e sottoscritta di 4.427.500 azioni ordinarie della Società al prezzo di offerta pubblica di 93,25 dollari per azione, chiusa il 9 giugno 2023, di un collocamento privato di 400 milioni di dollari di importo nominale aggregato di note senior al 7,250% con scadenza 2028, chiuso il 22 giugno 2023, e di liquidità. Ryman prevede che il resort continui a operare sotto la bandiera di JW Marriott. La chiusura della transazione è prevista per il secondo o terzo trimestre del 2023.

Citigroup Global Markets Inc., Eastdil Secured, L.L.C., J.P. Morgan Securities LLC, Santander US Capital Markets LLC, Scotiabank, Inc., Sumitomo Mitsui Banking Corporation e Wells Fargo Corporation hanno agito come consulenti finanziari e Danielle Jackson, Gregory Ressa, Andrew Blau, Kristy Fields, Nancy Mehlman e Jeanne Annarumma di Simpson Thacher & Bartlett LLP hanno agito come consulenti legali di Blackstone Real Estate Income Trust, Inc. BofA Securities, Inc. ha agito come consulente finanziario, Bass, Berry & Sims PLC e Greenberg Traurig, LLP hanno agito come consulenti legali di Ryman Hospitality Properties, Inc.

Ryman Hospitality Properties, Inc. (NYSE:RHP) ha completato l'acquisizione di JW Marriott San Antonio Hill Country Resort & Spa da Blackstone Real Estate Income Trust, Inc. il 30 giugno 2023.