Dopo un forte aumento dei termini di rimborso dei mutui negli ultimi trimestri, i mutui delle banche canadesi con durata superiore ai 30 anni sono diminuiti nell'ultimo trimestre, ma gli analisti affermano che i rischi rimangono elevati e si prevede che i costi dei prestiti rimarranno più alti ancora a lungo.

I 10 tassi di interesse della Banca del Canada dallo scorso anno hanno innescato un'impennata dei pagamenti mensili per i mutui a tasso variabile e, nei casi di pagamenti fissi, il contributo mensile ha coperto in gran parte solo la parte di interessi del mutuo.

Questo ha portato a una situazione rara in Canada, in cui le banche vedono l'ammortamento dei mutui estendersi oltre i 30 anni, scatenando le richieste delle autorità di regolamentazione di intervenire immediatamente per mitigare i rischi.

Le sei grandi banche hanno dichiarato di aver contattato i clienti in difficoltà offrendo loro la possibilità di passare a prodotti a tasso fisso, di aumentare i pagamenti a termine o di effettuare un pagamento in un'unica soluzione quando raggiungono il tasso limite.

Per le prime cinque banche che offrono opzioni a tasso variabile e a pagamento fisso, ciò ha fatto sì che i mutui con ammortamento superiore a 30 anni siano scesi tra il 23% e il 29,8% nei tre mesi conclusi a luglio, dal 25%-31% del trimestre precedente.

Quando i clienti superano il tasso di attivazione, tutti i loro rimborsi vengono destinati al rimborso degli interessi, preparandoli a uno shock di pagamento quando i mutui vengono rinnovati. Si stima che solo l'anno prossimo saranno rinnovati circa 331 miliardi di dollari (245 miliardi di dollari) di mutui per la casa.

Il CFO di CIBC, Hratch Panossian, ha dichiarato a Reuters in un'intervista che circa 8.000 clienti hanno aumentato i loro pagamenti mensili e poco più di 1.000 clienti hanno effettuato dei pagamenti forfettari, per rimuovere il loro mutuo dallo stato di ammortamento negativo, come risultato della sensibilizzazione durante il terzo trimestre.

"Quello che stiamo vedendo in termini di comportamenti dei nostri clienti è forte", ha aggiunto.

Il debito ipotecario residenziale totale del Canada ammontava a 2.000 miliardi di dollari all'inizio dell'anno. CIBC, con il suo focus nazionale, è una delle più esposte al mercato dei mutui e a fine luglio, circa il 56% del suo portafoglio di mutui variabili riceveva solo il pagamento degli interessi.

Bank of Nova Scotia, l'unica banca tra le prime cinque del Canada a non offrire pagamenti variabili per i suoi clienti a tasso variabile, ha fatto sì che solo circa l'1% dei suoi mutui residenziali complessivi venisse ammortizzato oltre i 30 anni, mentre i prestiti con ammortamento tra i 20 e i 29 anni sono scesi al 65,5% dal 67,4% del trimestre febbraio-aprile.

Per le altre quattro banche, i mutui con ammortamento inferiore a 25 anni rappresentano dalla metà a quasi tre quarti.

Il responsabile di Scotiabank per il Canada, Dan Rees, ha dichiarato che la banca è ora più "disciplinata nella selezione dei clienti" per i nuovi mutui.

Tuttavia, i rischi rimangono elevati, in quanto i consumatori stanno lottando per far fronte ai pagamenti mensili a causa dell'aumento del costo della vita.

"Il fatto stesso che le banche siano proattive... dimostra che si tratta di un problema da prima pagina, una preoccupazione per le famiglie, una preoccupazione politica", ha detto Brian Madden, responsabile degli investimenti presso First Avenue Investment Counsel.

"Quelle che si adeguano al momento del rinnovo, non fanno altro che calciare la lattina lungo la strada e il reset sarà probabilmente maggiore al momento del rinnovo".

Michael Rhodes, responsabile del personal banking di TD Bank in Canada, ha dichiarato agli analisti questa settimana che "un numero significativo di clienti" sta effettuando i cambiamenti.

Anche se non tutte le banche consentono l'ammortamento negativo, i consumatori devono adeguare i loro rimborsi in base all'aumento dei tassi di interesse.

"Il settore ha una porzione significativa di mutui con scadenza 2024, 2025... Se i tassi si mantengono stabili, tireremo fuori più reddito disponibile dall'economia e la rallenteremo ancora di più", ha detto Dave McKay, CEO di RBC.

(1 dollaro = 1,3508 dollari canadesi)