Fomento Económico Mexicano, S.A.B. de C.V. ha annunciato di aver concluso accordi definitivi con BradyIFS per creare una nuova piattaforma nei settori della cura degli ambienti, dei prodotti monouso per la ristorazione e della distribuzione di imballaggi negli Stati Uniti. La piattaforma combinata riunirà Envoy Solutions LLC e BradyIFS in una combinazione altamente complementare, posizionata per servire e fornire valore ai suoi clienti e fornitori in modo efficace ed efficiente in tutto il Paese. Punti salienti della transazione: Al momento della chiusura, FEMSA riceverà circa 1,7 miliardi di dollari USA in contanti e manterrà una partecipazione di circa il 37% nell'entità combinata, che si prevede avrà un fatturato proforma di circa 5 miliardi di dollari USA.

Ai fini di questa transazione, la valutazione di Envoy Solutions implica un tasso di rendimento annuo a due cifre non levereggiato sul capitale accumulato investito da FEMSA da quando è entrata in questo business nel 2020. Circa il 63% dell'entità combinata sarà di proprietà degli attuali azionisti di BradyIFS, guidati da Kelso & Company e dai suoi fondi affiliati e comprendenti il management di BradyIFS; dei fondi gestiti da Warburg Pincus LLC; e degli attuali azionisti di minoranza di Envoy Solutions. Motivazione della transazione: la transazione consentirà a Envoy Solutions e BradyIFS di unire i loro punti di forza e le loro impronte complementari per creare una solida piattaforma incentrata sul cliente, in grado di fornire efficacemente ai suoi clienti soluzioni di alto valore e ai suoi partner fornitori un'eccellente portata di mercato, fornendo più prodotti e soluzioni in un maggior numero di località degli Stati Uniti.

FEMSA Forward e aggiornamento strategico: questa transazione consente all'Azienda di implementare FEMSA Forward per quanto riguarda Envoy Solutions, massimizzando il valore per gli azionisti, in tempi ragionevoli. Il raggiungimento di questa pietra miliare è stato possibile grazie all'instancabile impegno del team di Envoy Solutions. FEMSA cercherà di contribuire alla governance e alla continua creazione di valore dell'entità combinata, principalmente attraverso la partecipazione di FEMSA al Consiglio di Amministrazione.

FEMSA non prevede di apportare capitale incrementale all'entità combinata in futuro. Con questo annuncio, FEMSA ha affrontato una parte importante dei piani di disinvestimento delineati nella strategia FEMSA Forward. L'attenzione dell'azienda rimarrà concentrata sull'esecuzione continua dei piani a lungo termine dell'azienda nei settori della vendita al dettaglio, delle bevande e del digitale, che includeranno una combinazione di crescita organica e di investimenti inorganici all'interno di queste verticali principali, nonché altre azioni di allocazione del capitale che perseguono la massimizzazione del valore intrinseco a lungo termine per azione, con una combinazione equilibrata di rendimento e crescita.

La Società condividerà ulteriori dettagli di questa strategia nei prossimi mesi. La transazione annunciata è soggetta alle consuete approvazioni normative e si prevede che si concluda nei prossimi mesi.