TGS ASA (OB:TGS) ha presentato un'offerta di scambio volontaria per l'acquisizione di Magseis Fairfield ASA (OB:MSEIS) da Fairfield Ms LLC, membri del Consiglio di amministrazione e della direzione di Magseis e altri per 2,3 miliardi di corone norvegesi il 29 giugno 2022. Il corrispettivo dell'offerta è pari a 8,6048 NOK per azione Magseis, da pagare sotto forma di 0,0426 azioni ordinarie di TGS e 2,30 NOK in contanti per azione Magseis. Il corrispettivo dell'offerta sarà adeguato per compensare gli effetti di qualsiasi risoluzione di Magseis o TGS di distribuire dividendi o effettuare qualsiasi altra distribuzione agli azionisti di Magseis o TGS con data di registrazione precedente al completamento dell'offerta. Se l'offerta non viene completata a causa di una violazione da parte di Magseis, quest'ultima compenserà l'offerente per i costi dei suoi consulenti esterni fino a un importo massimo di 10 milioni di NOK.

Il Consiglio di Amministrazione di Magseis ha raccomandato all'unanimità l'offerta. Il completamento dell'offerta sarà soggetto all'accettazione dell'offerta da parte degli azionisti di Magseis che rappresentano più del 90%, alle relative approvazioni normative, ai consensi e alle rinunce alle disposizioni sul cambio di controllo nei contratti di locazione e nelle linee di credito di Magseis. Gli azionisti di Magseis, compreso il maggiore azionista, Fairfield MS, LLC, e i membri del Consiglio di Amministrazione e della direzione di Magseis, che possiedono collettivamente il 33,4% del capitale azionario in circolazione di Magseis, hanno sottoscritto dei pre-impegni in relazione all'offerta. Questi impegni di pre-accettazione possono, a determinate condizioni, essere ritirati nel caso di un'offerta concorrente superiore che non venga soddisfatta da TGS. La transazione richiede l'autorizzazione delle autorità competenti in materia di concorrenza. All'8 settembre 2022, TGS ha annunciato di aver ottenuto tutte le autorizzazioni normative. Al 23 settembre 2022, l'Offerente ha modificato la condizione minima di accettazione al 66,67% per l'Offerta e conferma che tale condizione minima di accettazione è stata soddisfatta. L'Offerente ha ricevuto adesioni per 193.842.471 azioni, che rappresentano circa il 71,34% della partecipazione al 22 settembre 2022. Il periodo di offerta dovrebbe iniziare ad agosto 2022 e la chiusura della transazione è prevista per l'inizio dell'autunno. Il periodo di accettazione dell'Offerta inizierà il 24 agosto 2022 e scadrà il 21 settembre 2022. Il periodo di offerta scadrà il 21 settembre 2022, soggetto a proroghe ad esclusiva discrezione dell'Offerente. A partire dal 21 settembre 2022, l'Offerente annuncia un'estensione del periodo di offerta fino al 28 settembre 2022. Come conseguenza dell'estensione, il regolamento dell'Offerta sarà posticipato di conseguenza.


ABG Sundal Collier ASA agisce come consulente finanziario e Advokatfirmaet Schjødt AS agisce come consulente legale di TGS. Arctic Securities AS agisce come consulente finanziario e Advokatfirmaet Thommessen AS come consulente legale di Magseis.

TGS ASA (OB:TGS) ha completato l'acquisizione di Magseis Fairfield ASA (OB:MSEIS) da Fairfield Ms LLC, da membri del Consiglio di amministrazione e della direzione di Magseis e da altri il 28 settembre 2022.