Finanza Plains All American Pipeline, L.P.

Azioni

PAA

US7265031051

Servizi di trasporto di petrolio e gas

Mercato chiuso - Nasdaq Altri mercati azionari 22:00:00 26/04/2024			Variaz. 5gg	Var. 1 gen.
17,87 ^USD	-1,11%		-0,39%	+17,95%

16/04	PLAINS ALL AMERICAN PIPELINE, L.P. : Stifel Nicolaus rimane Buy	ZM
12/04	Plains All American Pipeline, L.P. sconsigliato da Goldman Sachs	ZM

Valorizzazione

Periodo fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Capitalizzazione ¹	13.388	6.003	6.642	8.212	10.620	12.528	-	-
Valore dell'impresa (EV) ¹	23.034	16.194	15.413	16.257	17.921	20.240	19.749	18.900
P/E ratio	6,94 x	-2,15 x	17 x	9,88 x	10,8 x	11,6 x	11,2 x	13,3 x
Rendimento	7,5%	8,74%	7,71%	7,82%	7,39%	7,23%	8,19%	8,89%
Capitalizzazione/Fatturato	0,4 x	0,26 x	0,16 x	0,14 x	0,22 x	0,24 x	0,23 x	0,23 x
Valore dell'impresa/Fatturato	0,68 x	0,7 x	0,37 x	0,28 x	0,37 x	0,39 x	0,37 x	0,35 x
Valore dell'impresa/EBITDA	7,12 x	6,33 x	6,73 x	6,48 x	6,61 x	7,54 x	7,27 x	7,06 x
Valore dell'impresa/FCF	17,4 x	20,9 x	9,28 x	10,1 x	9,97 x	13 x	13,4 x	13,2 x
FCF Yield	5,74%	4,79%	10,8%	9,9%	10%	7,7%	7,46%	7,6%
Price to Book	1,02 x	0,63 x	0,66 x	0,82 x	1,02 x	1,53 x	1,52 x	-
N. Titoli (in migliaia)	728.029	728.477	711.122	698.333	700.993	701.071	-	-
Prezzo di riferimento ²	18,39	8,240	9,340	11,76	15,15	17,87	17,87	17,87
Data di pubblicazione	04/02/20	09/02/21	09/02/22	08/02/23	09/02/24	-	-	-

¹USD in Milioni²USD

Dati Stimati

Evoluzione del Conto Economico (Dati annuali)

Periodo fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Fatturato ¹	33.669	23.290	42.043	57.342	48.712	51.985	53.964	54.650
EBITDA ¹	3.237	2.560	2.290	2.510	2.711	2.684	2.716	2.679
Risultato ante oneri finanziari (EBIT) ¹	1.988	-2.375	851	1.292	1.510	1.661	1.698	1.791
Margine operativo	5,9%	-10,2%	2,02%	2,25%	3,1%	3,2%	3,15%	3,28%
Risultato ante Imposte (EBT) ¹	2.246	-2.599	721	1.417	1.623	1.607	1.640	1.437
Risultato netto ¹	1.967	-2.790	393	831	976	965,1	1.025	931
Margine netto	5,84%	-11,98%	0,93%	1,45%	2%	1,86%	1,9%	1,7%
EPS ²	2,650	-3,830	0,5500	1,190	1,400	1,540	1,592	1,340
Free Cash Flow ¹	1.323	776	1.660	1.610	1.798	1.558	1.474	1.437
Margine FCF	3,93%	3,33%	3,95%	2,81%	3,69%	3%	2,73%	2,63%
FCF Conversion (EBITDA)	40,87%	30,31%	72,49%	64,14%	66,32%	58,05%	54,27%	53,64%
FCF Conversion (Risultato netto)	67,26%	-	422,39%	193,74%	184,22%	161,42%	143,84%	154,35%
Dividendo/Azione ²	1,380	0,7200	0,7200	0,9200	1,120	1,292	1,463	1,588
Data di pubblicazione	04/02/20	09/02/21	09/02/22	08/02/23	09/02/24	-	-	-

¹USD in Milioni²USD

Dati Stimati

Evoluzione del Conto Economico (Dati Trimestrali)

Periodo fiscale: Dicembre	2021 Q3	2021 Q4	2022 Q1	2022 Q2	2022 Q3	2022 Q4	2023 Q1	2023 Q2	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q1	2024 Q2	2024 Q3	2024 Q4	2025 Q1
Fatturato ¹	10.776	12.954	13.694	16.359	14.336	12.952	12.341	11.602	12.071	12.698	12.788	12.593	13.075	13.545	13.241
EBITDA ¹	519	646	690	615	623	659	715	597	662	737	695,8	622,7	648,2	723	733,6
Risultato ante oneri finanziari (EBIT) ¹	-38	600	293	411	626	-37	473	378	234	426	433,1	360,6	385,8	470,9	470,1
Margine operativo	-0,35%	4,63%	2,14%	2,51%	4,37%	-0,29%	3,83%	3,26%	1,94%	3,35%	3,39%	2,86%	2,95%	3,48%	3,55%
Risultato ante Imposte (EBT) ¹	-85	585	246	298	551	322	528	392	265	438	437,6	360,1	362,7	494,4	470,2
Risultato netto ¹	-109	398	187	153	333	210	422	227	140	248	268,3	205,3	240,2	288,7	284,7
Margine netto	-1,01%	3,07%	1,37%	0,94%	2,32%	1,62%	3,42%	1,96%	1,16%	1,95%	2,1%	1,63%	1,84%	2,13%	2,15%
EPS ²	-0,1500	0,5600	0,1900	0,2200	0,4800	0,3000	0,5200	0,3200	0,2000	0,3500	0,4578	0,3472	0,3916	0,4803	0,5498
Dividendo/Azione ²	0,1800	0,1800	0,2175	0,2175	0,2175	0,2675	0,2675	0,2675	0,2675	0,3175	0,3187	0,3187	0,3187	0,3475	0,3550
Data di pubblicazione	02/11/21	09/02/22	04/05/22	03/08/22	02/11/22	08/02/23	05/05/23	04/08/23	03/11/23	09/02/24	-	-	-	-	-

¹USD in Milioni²USD

Dati Stimati

Situazione Bilancio

Periodo fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Indebitamento netto ¹	9.646	10.191	8.771	8.045	7.301	7.712	7.221	6.372
Liquidità Netta ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Effetto leva (indebitamento/EBITDA)	2,98 x	3,981 x	3,83 x	3,205 x	2,693 x	2,874 x	2,658 x	2,378 x
Free Cash Flow ¹	1.323	776	1.660	1.610	1.798	1.558	1.474	1.437
ROE (utile netto/patrimonio netto)	15,7%	-24,6%	6,98%	10,9%	12,2%	10,5%	12,2%	12,1%
ROA (utile netto/totale attivi)	7,26%	-10,5%	2,57%	3,86%	3,53%	2,5%	2,7%	3,1%
Totale attività ¹	27.094	26.587	15.279	21.518	27.624	38.604	37.955	30.032
Attivo netto per azione ²	17,90	13,20	14,10	14,40	14,90	11,70	11,70	-
Cash Flow per azione ²	3,130	2,080	2,790	3,440	3,900	3,540	3,480	-
Capex ¹	1.779	1.213	463	539	630	618	576	623
Capex/Fatturo	5,28%	5,21%	1,1%	0,94%	1,29%	1,19%	1,07%	1,14%
Data di pubblicazione	04/02/20	09/02/21	09/02/22	08/02/23	09/02/24	-	-	-

¹USD in Milioni²USD

Dati Stimati

EPS & Dividendo

Evoluzione del PER storico

Evoluzione del Rendimento storico

Variazione del valore d'impresa/EBITDA

Rating per Plains All American Pipeline, L.P.

Rating Trading

Rating Investimento

ESG Refinitiv

Altri rating

Consensus Analisti

Vendita

Buy

Raccomandazione media

Accumulate

Numero di analisti

Ultimo prezzo di chiusura

17,87 USD

Prezzo obiettivo medio

18,82 USD

Differenza / Target Medio

+5,34%

Consenso

Revisioni EPS

Revisioni delle Stime

Utili trimestrali - Indice di sorpresa

Calendario della società

Settore Servizi di trasporto di petrolio e gas - Altri

	Variaz. 1 gen.	Capi.
PLAINS ALL AMERICAN PIPELINE, L.P.	+17,95%	12,53 Mrd
ENBRIDGE INC.	+2,64%	76,02 Mrd
ENTERPRISE PRODUCTS PARTNERS L.P.	+10,28%	63,11 Mrd
WILLIAMS COMPANIES	+12,72%	47,84 Mrd
ONEOK, INC..	+15,44%	47,31 Mrd
MPLX LP	+14,24%	42,4 Mrd
KINDER MORGAN, INC.	+5,90%	41,46 Mrd
TC ENERGY CORPORATION	-4,75%	37,36 Mrd
TARGA RESOURCES CORP.	+34,52%	26,01 Mrd
CHENIERE ENERGY PARTNERS, L.P.	-1,57%	23,72 Mrd

Servizi di trasporto di petrolio e gas - Altri