L'acquisizione, annunciata dalle due società venerdì, consentirebbe a CMA CGM, controllata privatamente dalla famiglia miliardaria franco-libanese Saade, di aggiungere un nuovo livello di esperienza nella gestione dei magazzini e dei generi alimentari, con Wincanton che opera da oltre 170 siti in Gran Bretagna e Irlanda.
La transazione arriva sulla scia di una serie di acquisizioni da parte di CMA CGM nel settore della logistica, segnata dalla recente offerta da 5,5 miliardi di dollari per l'unità logistica di Bollore - un affare che deve ancora essere chiuso - e dagli acquisti passati dell'azienda di logistica automobilistica Gefco e dello spedizioniere CEVA logistics.
CMA CGM, ricca di denaro, è controllata privatamente dalla famiglia miliardaria franco-libanese Saade. Il gruppo, che ha beneficiato di un aumento delle tariffe di trasporto e della saturazione delle catene di approvvigionamento subito dopo la pandemia COVID-19, si è impegnato ad offrire servizi di trasporto end-to-end e gestione della catena di approvvigionamento ai suoi clienti.
L'offerta interamente in contanti dell'azienda, fatta tramite CEVA, ammonta a 450 pence per azione, che riflette un premio del 52% rispetto al prezzo di chiusura del titolo Wincanton di 297 pence di giovedì, o 11,7 volte gli utili annuali sottostanti di Wincanton prima degli interessi e delle imposte.
Wincanton ha dichiarato che il suo consiglio di amministrazione intende raccomandare all'unanimità agli azionisti di votare a favore dell'offerta di CMA CGM, che porterebbe alla cancellazione della società britannica dal mercato azionario.
L'offerta valuta il patrimonio netto di Wincanton a 566,9 milioni di sterline (718,77 milioni di dollari) su base completamente diluita, hanno detto le società. Il valore aziendale di Wincanton, compreso il debito, ammonta a 765 milioni di sterline.
"Si tratta di un'opportunità unica per espandere l'offerta di CEVA nel Regno Unito e per acquisire competenze complementari nel settore alimentare e dei consumi", hanno dichiarato le due società.
Le azioni di Wincanton sono balzate del 47% nelle prime contrattazioni di venerdì e hanno toccato il massimo da luglio 2021.
Wincanton opera nel Regno Unito e in Irlanda in mercati che vanno dall'alimentare ai beni di consumo, dal carburante alla difesa, e compete a livello locale con DHL e GXO.
L'acquisizione viene effettuata da CEVA attraverso un'entità di nuova costituzione, CEVA Logistics UK Rose Ltd.
Il consulente finanziario di CMA CGM per l'operazione è la banca d'investimento Morgan Stanley. Wincanton è stata assistita da HSBC e Deutsche Numis.
(1 dollaro = 0,7887 sterline)
