Nessuna notizia dalla Fed sembra essere una buona notizia in questi giorni.
I mercati hanno tirato un sospiro di sollievo collettivo per il fatto che il presidente della Federal Reserve Jerome Powell, nella sua prima uscita di martedì 2023, abbia evitato qualsiasi segnale sui tassi di interesse e non abbia ribadito i messaggi più falsi dei suoi colleghi del giorno precedente.
Powell ha invece parlato dell'indipendenza della banca centrale dall'influenza politica e di come la Fed dovrebbe tenersi fuori da questioni come il cambiamento climatico che esulano dal suo mandato stabilito dal Congresso.
Forse saggiamente, il presidente della Fed ha mantenuto il suo consiglio in vista del rapporto critico di giovedì sull'inflazione dei prezzi al consumo negli Stati Uniti per il mese di dicembre, ora l'obiettivo principale della settimana per i mercati mondiali.
Le azioni di tutto il mondo sono aumentate mercoledì, con i futures di Wall Street marginalmente positivi prima dell'apertura. I rendimenti del Tesoro decennale sono scesi in vista di un'asta di nuovi titoli più tardi mercoledì e il dollaro è rimasto piatto.
A parte le rune della Fed, il quadro economico per l'anno a venire è migliorato di poco durante la notte, con un po' di trepidazione per l'imminente stagione degli utili societari che è stata anche un fattore di questa settimana.
La Banca Mondiale ha quasi dimezzato le sue previsioni di crescita per il 2023 martedì, sull'orlo della recessione per molti Paesi, citando l'impatto dell'aumento dei tassi di interesse e dell'inflazione e i problemi energetici legati alla guerra della Russia in Ucraina.
Ora vede il PIL globale crescere dell'1,7% il prossimo anno, il terzo peggior risultato in 30 anni, eclissato in quel periodo solo dal crollo del 2009 dopo il crollo bancario globale e dallo shock pandemico del 2020. La sua precedente previsione di giugno indicava una crescita del 2023 pari al 3,0%.
Mentre si prevede che la pubblicazione dell'IPC statunitense di giovedì rafforzi un quadro di disinflazione, ci sono stati segnali di quanto possano essere appiccicosi gli aumenti dei prezzi in altre parti del mondo.
I prezzi al consumo australiani hanno mostrato una nuova accelerazione dell'inflazione annuale al 7,3% a novembre, dopo un calo a sorpresa al 6,9% il mese precedente, a causa dell'aumento del costo dei viaggi e degli alloggi per le vacanze.
Mentre gli investitori statunitensi attendono le letture aziendali del quarto trimestre da parte delle grandi banche questo venerdì, alcuni dei primi rapporti sugli utili europei sono stati interessanti.
Le azioni dell'assicuratore britannico Direct Line sono crollate di quasi il 30% dopo aver eliminato il dividendo finale per il 2022 a seguito di un'impennata dei sinistri. Anche la sua compagnia Admiral è scesa del 15%.
Il quadro del commercio al dettaglio natalizio nel Regno Unito è stato invece migliore. Le azioni di JD Sports sono salite del 4,8% dopo che il rivenditore di abbigliamento e calzature ha registrato una crescita del fatturato totale di oltre il 20% nelle sei settimane precedenti il Natale. Anche il rivenditore di alimentari Sainsbury ha alzato le sue prospettive di profitto grazie alle vendite per le festività.
Anche se i prezzi dell'energia più bassi e l'inverno mite hanno migliorato un po' il quadro economico della zona euro, i problemi rimangono evidenti. Gli ordini delle aziende metalmeccaniche tedesche hanno registrato un calo a due cifre per il secondo mese consecutivo a novembre, con una domanda particolarmente forte da parte della zona euro, ha dichiarato mercoledì l'associazione metalmeccanica VDMA.
Nelle notizie aziendali, Bayer è salita del 2% dopo che Bloomberg ha riferito che l'investitore attivista Bluebell sta spingendo per una rottura della gigantesca azienda farmaceutica.
Le azioni di Hong Kong sono salite ad un altro massimo di sei mesi sulle speranze di un forte rimbalzo economico dalla pandemia COVID-19 e sui valori scontati.
I prezzi del rame hanno toccato un altro massimo di 6-1/2 mesi, aiutati dalle speranze di una migliore domanda cinese per il metallo e dal recente calo del dollaro. I prezzi dell'oro hanno toccato il massimo da maggio.
La Cina ha introdotto limitazioni di transito per i cittadini sudcoreani e giapponesi mercoledì, in un'escalation diplomatica sulle limitazioni COVID-19 che sta rovinando la grande riapertura della seconda economia mondiale dopo tre anni di isolamento.
Nel settore bancario, il personale di Goldman Sachs si sta preparando per sapere se manterrà il proprio posto di lavoro mercoledì, mentre la banca d'investimento statunitense inizia un'ampia azione di riduzione dei costi che potrebbe vedere la sua forza lavoro globale di 49.000 persone ridursi di migliaia di unità.
Eventi e dati rilasciati in agenda che potrebbero dare una direzione ai mercati statunitensi e mondiali nel corso della giornata di mercoledì:
* Il Tesoro degli Stati Uniti mette all'asta le banconote a 10 anni
