Finanza Eneva S.A.

Azioni

ENEV3

BRENEVACNOR8

Utilities-Elettricità

Mercato chiuso - Sao Paulo Altri mercati azionari 22:07:58 26/04/2024			Variaz. 5gg	Var. 1 gen.
12,83 ^BRL	+1,34%		+4,56%	-5,73%

25/04	Eneva, Petroreconcavo smentiscono le trattative per unire le due società	CI
25/04	Le società brasiliane Eneva e PetroReconcavo dichiarano di non discutere di fusione	RE

Valorizzazione

Periodo fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Capitalizzazione ¹	13.783	19.613	17.907	18.871	21.540	20.307	-	-
Valore dell'impresa (EV) ¹	17.654	24.813	24.139	18.871	38.648	40.378	40.643	38.838
P/E ratio	23,1 x	19,6 x	15,4 x	44,3 x	99 x	19,7 x	21,4 x	28 x
Rendimento	-	-	-	-	-	0,5%	0,45%	1,98%
Capitalizzazione/Fatturato	4,39 x	6,05 x	3,49 x	3,08 x	2,13 x	2,48 x	2,26 x	1,91 x
Valore dell'impresa/Fatturato	5,63 x	7,65 x	4,71 x	3,08 x	3,83 x	4,92 x	4,53 x	3,66 x
Valore dell'impresa/EBITDA	12,3 x	15,3 x	10,7 x	8,89 x	9,02 x	9,61 x	8,8 x	7,88 x
Valore dell'impresa/FCF	-	-29,5 x	249 x	-21,1 x	171 x	-44,9 x	15,7 x	12,6 x
FCF Yield	-	-3,39%	0,4%	-4,74%	0,59%	-2,23%	6,35%	7,96%
Price to Book	2 x	2,47 x	1,98 x	-	1,74 x	1,47 x	1,45 x	1,58 x
N. Titoli (in migliaia)	1.261.933	1.263.344	1.265.478	1.581.775	1.582.655	1.582.797	-	-
Prezzo di riferimento ²	10,92	15,52	14,15	11,93	13,61	12,83	12,83	12,83
Data di pubblicazione	24/03/20	10/03/21	21/03/22	23/03/23	14/03/24	-	-	-

¹BRL in Milioni²BRL

Dati Stimati

Evoluzione del Conto Economico (Dati annuali)

Periodo fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Fatturato ¹	3.137	3.243	5.124	6.129	10.091	8.203	8.981	10.615
EBITDA ¹	1.432	1.617	2.256	2.122	4.284	4.203	4.618	4.927
Risultato ante oneri finanziari (EBIT) ¹	942,3	1.135	1.592	1.284	2.672	2.971	3.010	3.190
Margine operativo	30,03%	34,99%	31,06%	20,95%	26,48%	36,22%	33,52%	30,05%
Risultato ante Imposte (EBT) ¹	556,5	817,1	1.405	516,8	281,6	114	521,5	1.006
Risultato netto ¹	600,8	1.008	1.173	375,8	217,7	256,3	1.064	1.656
Margine netto	19,15%	31,07%	22,9%	6,13%	2,16%	3,12%	11,85%	15,6%
EPS ²	0,4728	0,7940	0,9202	0,2693	0,1374	0,6521	0,5985	0,4585
Free Cash Flow ¹	-	-842	96,97	-894,8	226,4	-900	2.582	3.091
Margine FCF	-	-25,96%	1,89%	-14,6%	2,24%	-10,97%	28,75%	29,12%
FCF Conversion (EBITDA)	-	-	4,3%	-	5,28%	-	55,91%	62,74%
FCF Conversion (Risultato netto)	-	-	8,26%	-	103,98%	-	242,65%	186,68%
Dividendo/Azione ²	-	-	-	-	-	0,0642	0,0576	0,2535
Data di pubblicazione	24/03/20	10/03/21	21/03/22	23/03/23	14/03/24	-	-	-

¹BRL in Milioni²BRL

Dati Stimati

Evoluzione del Conto Economico (Dati Trimestrali)

Periodo fiscale: Dicembre	2021 Q3	2021 Q4	2022 Q1	2022 Q2	2022 Q3	2022 Q4	2023 Q1	2023 Q2	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q1	2024 Q2	2024 Q3	2024 Q4
Fatturato ¹	1.528	1.682	759	1.349	1.704	2.317	2.459	2.523	2.380	2.728	1.560	1.803	1.862	2.059
EBITDA ¹	572,7	859,7	491,4	487,7	597,4	563	1.169	1.188	903,1	1.036	949,3	1.002	1.005	1.109
Risultato ante oneri finanziari (EBIT) ¹	496,1	686,2	349,3	336,5	419,7	178,4	753,2	806,8	493,5	618,8	531	629,4	628,9	696,8
Margine operativo	32,47%	40,78%	46,02%	24,95%	24,63%	7,7%	30,63%	31,97%	20,73%	22,68%	34,03%	34,91%	33,77%	33,84%
Risultato ante Imposte (EBT) ¹	-	-	-	178,2	306	-217,4	318	498,6	-142	-392,9	75	228	126	122
Risultato netto ¹	362,6	489,4	184,8	147,3	237,8	-194,1	222,9	389,9	-86,9	-290,6	36,5	126	69	67
Margine netto	23,73%	29,09%	24,35%	10,92%	13,95%	-8,38%	9,06%	15,45%	-3,65%	-10,65%	2,34%	6,99%	3,7%	3,25%
EPS ²	0,2843	0,3800	0,1442	0,1132	0,1753	-0,1509	0,1409	0,2353	-0,0549	-0,1837	0,0259	0,0792	0,0437	0,0425
Dividendo/Azione ²	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	0,0754
Data di pubblicazione	04/11/21	21/03/22	12/05/22	11/08/22	10/11/22	23/03/23	16/05/23	11/08/23	13/11/23	14/03/24	-	-	-	-

¹BRL in Milioni²BRL

Dati Stimati

Situazione Bilancio

Periodo fiscale: Dicembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Indebitamento netto ¹	3.870	5.200	6.232	-	17.108	20.071	20.335	18.531
Liquidità Netta ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Effetto leva (indebitamento/EBITDA)	2,702 x	3,216 x	2,762 x	-	3,993 x	4,776 x	4,404 x	3,761 x
Free Cash Flow ¹	-	-842	97	-895	226	-900	2.582	3.091
ROE (utile netto/patrimonio netto)	9,1%	13,6%	13,9%	3,31%	1,67%	3,06%	5,22%	4,65%
ROA (utile netto/totale attivi)	-	-	-	1,25%	0,51%	0,68%	0,8%	1,3%
Totale attività ¹	-	-	-	29.980	42.644	37.526	133.009	127.561
Attivo netto per azione ²	5,470	6,280	7,140	-	7,810	8,710	8,870	8,110
Cash Flow per azione ²	-	-	0,9700	-	1,760	0,7100	0,6800	-
Capex ¹	830	2.088	1.136	2.163	2.705	3.469	1.670	879
Capex/Fatturo	26,45%	64,38%	22,17%	35,29%	26,81%	42,29%	18,59%	8,28%
Data di pubblicazione	24/03/20	10/03/21	21/03/22	23/03/23	14/03/24	-	-	-

¹BRL in Milioni²BRL

Dati Stimati

EPS & Dividendo

Evoluzione del PER storico

Evoluzione del Rendimento storico

Variazione del valore d'impresa/EBITDA

Rating per Eneva S.A.

Rating Trading

Rating Investimento

ESG Refinitiv

Altri rating

Consensus Analisti

Vendita

Buy

Raccomandazione media

Accumulate

Numero di analisti

Ultimo prezzo di chiusura

12,83 BRL

Prezzo obiettivo medio

15,59 BRL

Differenza / Target Medio

+21,55%

Consenso

Revisioni EPS

Revisioni delle Stime

Utili trimestrali - Indice di sorpresa

Calendario della società

Settore Utenze elettriche a combustibile fossile

	Variaz. 1 gen.	Capi.
ENEVA S.A.	-5,73%	3,96 Mrd
TENAGA NASIONAL	+18,73%	14,47 Mrd
CHINA POWER INTERNATIONAL DEVELOPMENT LIMITED	+10,45%	5,01 Mrd
SHENZHEN ENERGY GROUP CO., LTD.	+11,94%	4,74 Mrd
SHANGHAI ELECTRIC POWER CO., LTD.	+6,86%	3,51 Mrd
HUADIAN ENERGY COMPANY LIMITED	-1,83%	2,26 Mrd
GCL ENERGY TECHNOLOGY CO.,LTD.	-24,39%	2,08 Mrd
JOINTO ENERGY INVESTMENT CO., LTD. HEBEI	+36,53%	1,71 Mrd
GUANGDONG BAOLIHUA NEW ENERGY STOCK CO., LTD.	+24,38%	1,65 Mrd
SHIKOKU ELECTRIC POWER COMPANY, INCORPORATED	+16,43%	1,54 Mrd

Utenze elettriche a combustibile fossile