Lo shorting sulle banche globali frutta 14,3 miliardi di dollari di profitti cartacei a marzo - S3 Partners

Le nuove vendite allo scoperto nel settore bancario sono aumentate dell'11,4%, ovvero di 12,8 miliardi di dollari, a livello globale nel mese di marzo, portando il totale delle vendite allo scoperto, dopo l'aggiustamento del calo dei prezzi delle azioni, a 109,7 miliardi di dollari, ha dichiarato mercoledì S3 Partners.

(Reuters) - I venditori allo scoperto hanno realizzato 14,3 miliardi di dollari di profitto cartaceo dalle loro scommesse ribassiste sui titoli bancari globali a marzo, secondo la società di analisi S3 Partners, mentre il crollo del prestatore statunitense Silicon Valley Bank si è riverberato in tutto il settore.

Circa il 75% del totale delle vendite allo scoperto riguarda i titoli bancari statunitensi, canadesi ed europei.

L'indice delle banche S&P 500 è sceso del 19% a marzo, avviandosi verso la peggiore performance mensile dal marzo 2020, poiché le turbolenze tra gli istituti di credito regionali statunitensi hanno scatenato timori di contagio.

La vendita allo scoperto di titoli bancari mondiali ha generato un profitto del 17,2% su un interesse medio allo scoperto di 82,4 miliardi di dollari, secondo S3 Partners.

Circa il 78% di ogni azione e il 97% di ogni dollaro shortato nel settore bancario è stato redditizio questo mese, ha detto S3 Partners.

Tuttavia, dalla scorsa settimana, i titoli bancari hanno mostrato segni di ripresa, con il prestatore regionale statunitense First Citizens BancShares che ha acquisito le attività della pari fallita Silicon Valley Bank lunedì, un voto di fiducia per il settore martoriato.

L'indice bancario S&P 500 è rimbalzato del 6,5% dai minimi di oltre due anni di venerdì.

Escludendo SVB Financial Group e Signature Bank NY Bank, i venditori allo scoperto del settore sono scesi del 4,5% dal 23 marzo, restituendo 587 milioni di dollari dei loro profitti di marzo.

"Se questa tendenza al rialzo dei prezzi continua nel resto delle banche regionali, dovremmo assistere a una copertura dello short, in quanto i venditori allo scoperto si affrettano a realizzare parte dei loro profitti mark-to-market", ha detto l'amministratore delegato di S3 Ihor Dusaniwsky.

Quando c'è una corsa alla domanda da parte dei venditori allo scoperto per uscire dalle scommesse ribassiste a causa di un aumento del prezzo di un'azione, i prezzi vengono spinti ancora più in alto, dando luogo a uno short squeeze.