Finanza Fortescue Ltd

Azioni

FMG

AU000000FMG4

Acciaio

Mercato chiuso - Australian S.E. Altri mercati azionari 08:10:45 30/04/2024			Variaz. 5gg	Var. 1 gen.
26,05 ^AUD	+1,48%		+5,89%	-10,23%

03:49	Le azioni australiane sono in rialzo con la decisione politica della Fed in primo piano	RE
24/04	Le azioni australiane tagliano i guadagni a causa della delusione del rallentamento dell'inflazione	RE

Valorizzazione

Periodo fiscale: Juni	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Capitalizzazione ¹	19.481	29.412	53.850	37.193	45.438	51.794	-	-
Valore dell'impresa (EV) ¹	21.559	29.670	51.172	38.072	46.472	52.448	52.410	52.201
P/E ratio	6,14 x	6,24 x	5,22 x	6,01 x	9,49 x	8,44 x	10,9 x	13,1 x
Rendimento	12,2%	13,2%	14,9%	11,9%	7,59%	7,89%	5,73%	4,74%
Capitalizzazione/Fatturato	1,95 x	2,29 x	2,42 x	2,14 x	2,69 x	2,81 x	3,09 x	3,28 x
Valore dell'impresa/Fatturato	2,16 x	2,31 x	2,3 x	2,19 x	2,75 x	2,84 x	3,12 x	3,31 x
Valore dell'impresa/EBITDA	3,57 x	3,54 x	3,13 x	3,6 x	4,66 x	4,85 x	5,93 x	6,65 x
Valore dell'impresa/FCF	6,47 x	6,67 x	5,71 x	10,7 x	10,8 x	10,7 x	13,2 x	15,2 x
FCF Yield	15,5%	15%	17,5%	9,38%	9,25%	9,33%	7,59%	6,58%
Price to Book	1,84 x	2,22 x	3,04 x	2,15 x	2,53 x	2,56 x	2,35 x	2,2 x
N. Titoli (in migliaia)	3.077.453	3.077.734	3.077.329	3.076.704	3.075.974	3.075.972	-	-
Prezzo di riferimento ²	6,330	9,556	17,50	12,09	14,77	16,84	16,84	16,84
Data di pubblicazione	25/08/19	23/08/20	29/08/21	28/08/22	27/08/23	-	-	-

¹USD in Milioni²USD

Dati Stimati

Evoluzione del Conto Economico (Dati annuali)

Periodo fiscale: Juni	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Fatturato ¹	9.965	12.820	22.284	17.390	16.871	18.455	16.783	15.776
EBITDA ¹	6.047	8.375	16.375	10.561	9.963	10.818	8.841	7.851
Risultato ante oneri finanziari (EBIT) ¹	4.822	6.912	14.946	9.000	7.020	8.990	7.135	5.986
Margine operativo	48,39%	53,92%	67,07%	51,75%	41,61%	48,71%	42,51%	37,94%
Risultato ante Imposte (EBT) ¹	4.569	6.690	14.722	8.846	6.886	8.770	7.134	5.822
Risultato netto ¹	3.187	4.735	10.295	6.197	4.798	6.166	4.859	4.062
Margine netto	31,98%	36,93%	46,2%	35,64%	28,44%	33,41%	28,95%	25,75%
EPS ²	1,031	1,532	3,350	2,010	1,557	1,996	1,541	1,287
Free Cash Flow ¹	3.333	4.449	8.961	3.572	4.300	4.892	3.978	3.436
Margine FCF	33,45%	34,7%	40,21%	20,54%	25,49%	26,51%	23,7%	21,78%
FCF Conversion (EBITDA)	55,12%	53,12%	54,72%	33,82%	43,16%	45,22%	44,99%	43,76%
FCF Conversion (Risultato netto)	104,58%	93,96%	87,04%	57,64%	89,62%	79,35%	81,86%	84,57%
Dividendo/Azione ²	0,7716	1,260	2,611	1,433	1,121	1,328	0,9651	0,7974
Data di pubblicazione	25/08/19	23/08/20	29/08/21	28/08/22	27/08/23	-	-	-

¹USD in Milioni²USD

Dati Stimati

Evoluzione del Conto Economico (Dati Trimestrali)

Periodo fiscale: June	2020 S1	2020 S2	2021 S1	2021 S2	2022 S1	2022 S2	2023 S1	2023 S2	2024 S1	2024 S2	2025 S1	2025 S2	2026 S1
Fatturato ¹	6.485	6.335	9.335	12.949	8.125	9.265	7.835	9.036	9.512	8.913	7.983	7.556	7.584
EBITDA ¹	4.228	4.147	6.639	9.736	4.762	5.799	4.352	5.611	5.912	4.929	-	-	-
Risultato ante oneri finanziari (EBIT) ¹	3.550	3.362	5.939	9.007	4.024	4.976	3.457	3.563	4.958	4.104	3.026	2.556	2.730
Margine operativo	54,74%	53,07%	63,62%	69,56%	49,53%	53,71%	44,12%	39,43%	52,12%	46,04%	37,91%	33,83%	36%
Risultato ante Imposte (EBT) ¹	3.427	3.263	5.864	8.858	3.948	4.898	3.398	3.488	4.860	3.928	3.019	2.512	-
Risultato netto ¹	2.453	2.282	4.084	6.211	2.777	3.420	2.368	2.430	3.337	2.913	2.371	2.203	-
Margine netto	37,83%	36,02%	43,75%	47,97%	34,18%	36,91%	30,22%	26,89%	35,08%	32,69%	29,7%	29,15%	-
EPS ²	0,7970	0,7350	1,327	2,023	0,9030	1,107	0,7680	0,7890	1,083	0,8500	0,5350	0,5700	0,5900
Dividendo/Azione ²	0,5085	0,7162	1,137	-	0,6142	-	0,5224	0,6404	0,7069	0,6351	-	-	-
Data di pubblicazione	18/02/20	23/08/20	17/02/21	29/08/21	15/02/22	28/08/22	14/02/23	27/08/23	21/02/24	-	-	-	-

¹USD in Milioni²USD

Dati Stimati

Situazione Bilancio

Periodo fiscale: June	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Indebitamento netto ¹	2.078	258	-	879	1.034	654	616	407
Liquidità Netta ¹	-	-	2.678	-	-	-	-	-
Effetto leva (indebitamento/EBITDA)	0,3436 x	0,0308 x	-	0,0832 x	0,1038 x	0,0604 x	0,0696 x	0,0519 x
Free Cash Flow ¹	3.333	4.449	8.961	3.572	4.300	4.892	3.978	3.436
ROE (utile netto/patrimonio netto)	31%	40%	66%	35,3%	31%	31,8%	24,5%	18,4%
ROA (utile netto/totale attivi)	17%	22%	39,8%	21,8%	19,5%	21,1%	16,6%	13,3%
Totale attività ¹	18.771	21.546	25.890	28.379	24.578	29.276	29.279	30.451
Attivo netto per azione ²	3,440	4,300	5,760	5,640	5,850	6,570	7,170	7,660
Cash Flow per azione ²	1,410	2,080	4,080	2,160	2,410	2,620	2,140	2,150
Capex ¹	1.040	1.966	3.633	3.074	3.200	3.012	3.178	2.983
Capex/Fatturo	10,44%	15,34%	16,3%	17,68%	18,97%	16,32%	18,93%	18,91%
Data di pubblicazione	25/08/19	23/08/20	29/08/21	28/08/22	27/08/23	-	-	-

¹USD in Milioni²USD

Dati Stimati

EPS & Dividendo

Evoluzione del PER storico

Evoluzione del Rendimento storico

Variazione del valore d'impresa/EBITDA

Rating per Fortescue Ltd

Rating Trading

Rating Investimento

ESG Refinitiv

B-

Altri rating

Consensus Analisti

Vendita

Buy

Raccomandazione media

Underperform

Numero di analisti

Ultimo prezzo di chiusura

16,84 USD

Prezzo obiettivo medio

14,08 USD

Differenza / Target Medio

-16,36%

Consenso

Revisioni EPS

Revisioni delle Stime

Utili trimestrali - Indice di sorpresa

Calendario della società

Settore Estrazione di minerali di ferro

	Variaz. 1 gen.	Capi.
FORTESCUE LTD	-10,23%	51,79 Mrd
VALE S.A.	-17,99%	53,51 Mrd
KUMBA IRON ORE LIMITED	-21,72%	8,28 Mrd
SHOUGANG HIERRO PERU S.A.A.	-2,36%	5,79 Mrd
CSN MINERAÇÃO S.A.	-36,78%	5,37 Mrd
NMDC STEEL LIMITED	+25,49%	2,32 Mrd
HAINAN MINING CO., LTD.	+10,77%	2,01 Mrd
DETERRA ROYALTIES LIMITED	-6,07%	1,73 Mrd
HBIS RESOURCES CO., LTD.	+9,70%	1,66 Mrd
BRADESPAR S.A.	-16,66%	1,64 Mrd

Estrazione di minerali di ferro