(Alliance News) - Il gestore patrimoniale alternativo Gresham House PLC ha dichiarato lunedì di aver accettato di essere rilevato da Searchlight Capital Partners LP.

Le azioni di Gresham House sono aumentate del 55% a 1.055,30 pence, con una capitalizzazione di mercato di 403,9 milioni di sterline a Londra lunedì mattina.

Gresham House ha dichiarato di aver raggiunto un accordo con Seed Bidco Ltd, un'entità di nuova costituzione formata da fondi consigliati da Searchlight, su un'offerta finale di 1.105 pence per azione.

L'offerta valuta Gresham a circa 469,8 milioni di sterline su base completamente diluita, o 440,6 milioni di sterline su base enterprise value.

Il prezzo di acquisizione rappresenta un premio del 63% rispetto al prezzo di chiusura di 680 pence di Gresham House di venerdì, e implica un multiplo del valore d'impresa di circa 16 volte gli utili di Gresham House prima degli interessi, delle imposte, del deprezzamento e dell'ammortamento per l'anno conclusosi il 31 dicembre.

Searchlight ha dichiarato che l'offerta è definitiva e non sarà aumentata.

Gresham House gestisce attivamente 8,00 miliardi di sterline di attività nel Regno Unito, in Irlanda, Australia e Nuova Zelanda.

Il Presidente di Gresham House, Anthony Townsend, ha dichiarato: "L'acquisizione da parte di Searchlight apre un nuovo ed entusiasmante capitolo per Gresham House. Siamo certi che Searchlight accelererà la nostra strategia di crescita internazionale e nazionale e che il loro capitale a lungo termine e la loro esperienza globale sosterranno e miglioreranno la capacità dei nostri team di investimento di offrire rendimenti ai clienti".

I direttori di Gresham House hanno dichiarato di riconoscere che l'offerta rappresenta "un'opportunità interessante" per gli azionisti nell'attuale contesto economico dirompente.

Searchlight ha dichiarato di essere attratta dalla posizione di Gresham House come "gestore patrimoniale leader nelle classi di attività alternative sostenibili" nel Regno Unito, e di apprezzarne la struttura, la strategia e la gestione. Searchlight ha dichiarato di "vedere un potenziale significativo nel sostenere Gresham House".

Il partner di Searchlight James Redmayne ha dichiarato: "Siamo entusiasti di investire in Gresham House e di collaborare con Tony Dalwood e il suo team di gestione di grande talento. I risultati ottenuti da Gresham House negli ultimi otto anni, che l'hanno portata a diventare un gestore patrimoniale leader nel settore del capitale naturale e della sostenibilità, sono stati davvero impressionanti".

Di Will Neill, giornalista di Alliance News

Commenti e domande a newsroom@alliancenews.com

Copyright 2023 Alliance News Ltd. Tutti i diritti riservati