DiaCarta Inc. ha accettato di acquisire HH&L Acquisition Co. (NYSE:HHLA) per circa 460 milioni di dollari in una transazione di fusione inversa il 14 ottobre 2022. Alla chiusura della transazione, la società combinata sarà quotata alla Borsa di New York. La società combinata continuerà ad avere sede a Pleasanton, in California, e sarà guidata da Aiguo (Adam) Zhang, Fondatore e Amministratore Delegato di DiaCarta, e da altri membri chiave del team dirigenziale di DiaCarta. In base ai termini dell'Accordo di Business Combination, la Business Combination sarà realizzata in due fasi. In primo luogo, prima della chiusura della combinazione aziendale, sia HH&L che DiaCarta si cancelleranno dalle liste delle Isole Cayman e si registreranno come società del Delaware. In secondo luogo, al momento della chiusura, una filiale interamente controllata di HH&L si fonderà con e in DiaCarta e DiaCarta sopravviverà alla fusione come filiale interamente controllata da HH&L. HH&L cambierà quindi il suo nome in acDiaCarta, Inc.ac La transazione implica un valore azionario pre-money di 460 milioni di dollari per DiaCarta su base completamente diluita e si prevede che si chiuda nel primo trimestre del 2023. L'assemblea generale straordinaria degli azionisti di HH&L Acquisition Co. si terrà il 7 febbraio 2023 per approvare la transazione. Al 3 aprile 2023, il Consiglio di amministrazione della Società (il Consiglio di amministrazione) ha approvato all'unanimità la Fusione, subordinatamente all'approvazione degli azionisti di HH&Lacos. Il 7 febbraio 2023, la Società, in occasione dell'assemblea generale straordinaria, ha approvato la transazione da parte degli azionisti e ha prorogato la Data di Risoluzione dal 9 febbraio 2023 al 9 maggio 2023, attraverso tre estensioni di un mese. cessare le sue attività, ad eccezione della liquidazione, se non riesce a completare tale combinazione aziendale e a riscattare o riacquistare il 100% delle azioni pubbliche emesse e in circolazione della Società per tre mesi, dal 9 maggio 2023 al 9 agosto 2023 e, se la Società non consuma una combinazione aziendale entro il 9 agosto 2023, la Data di Risoluzione può essere ulteriormente prorogata. Senza la proroga, riteniamo che potremmo non essere in grado di completare la Business Combination entro il 9 maggio 2023. La Società propone di modificare il suo Secondo MAA per estendere la Data di Risoluzione di tre mesi, dal 9 maggio 2023 al 9 agosto 2023, e se la Società non consuma una combinazione aziendale entro il 9 agosto 2023. Se la transazione non viene completata entro il 9 agosto 2023, la Data di Risoluzione può essere ulteriormente prorogata, fino a sei volte, ciascuna di un mese aggiuntivo, per un totale di sei mesi aggiuntivi, fino al 9 febbraio 2024. Nel caso in cui la Società non realizzi una Business Combination entro il 9 agosto 2023, la HH&L dovrà cessare tutte le attività, ad eccezione di quelle che sono le finalità della Business Combination.
cesserà tutte le attività, tranne che per la liquidazione. A partire dal 12 aprile 2023, se la Proposta di Emendamento di Estensione viene approvata, (A) per il Periodo di Estensione di Prima Fase, la Società depositerà sul Conto Fiduciario il minore tra 0,48 milioni di dollari e 0,0975 dollari per ogni azione pubblica non riscattata al 9 maggio 2023. Se la Società non consuma un'aggregazione aziendale entro la Data di Estensione della Prima Fase e il Consiglio sceglie di estendere ulteriormente il periodo per consumare un'aggregazione aziendale, per ogni Periodo di Estensione della Seconda Fase, la Società depositerà sul Conto Fiduciario il minore tra 0,16 milioni di dollari e 0,0325 dollari per ogni azione pubblica non riscattata al 9 maggio 2023. Una proposta per approvare l'aggiornamento dell'Assemblea straordinaria a una data successiva, se necessario, per consentire un'ulteriore sollecitazione e votazione di deleghe nel caso in cui non vi siano voti sufficienti per approvare la Proposta di modifica della proroga o nel caso in cui si determini che è necessario un tempo supplementare per realizzare la proroga. La Proposta di rinvio sarà presentata all'Assemblea straordinaria solo se non ci saranno voti sufficienti in relazione all'approvazione della Proposta di modifica della proroga. Al 9 maggio 2023, gli azionisti di HH&L hanno prorogato la data di chiusura dal 9 maggio 2023 al 9 agosto 2023.

Cohen & Company Capital Markets, una divisione di J.V.B. Financial Group, LLC ('CCM'), è consulente finanziario esclusivo e consulente dei mercati dei capitali di HH&L. Revere Securities LLC è consulente finanziario esclusivo di DiaCarta. White & Case è consulente legale di HH&L. Loeb & Loeb LLP è consulente legale di DiaCarta. Morgan, Lewis & Bockius LLP è consulente legale di CCM. Continental Stock Transfer & Trust Company è l'agente di trasferimento per HH&L. Morrow & Co., LLC agisce come agente di sollecitazione di deleghe di HH&L per una commissione di 37.500 dollari.

DiaCarta Inc. ha annullato l'acquisizione di HH&L Acquisition Co. (NYSE:HHLA) in una transazione di fusione inversa il 26 giugno 2023.