Flynn Group, il più grande operatore in franchising al mondo di ristoranti e fitness club, sta esplorando una vendita di una quota di maggioranza che potrebbe valutarla più di 5 miliardi di dollari, incluso il debito, secondo persone che hanno familiarità con la questione.

Flynn Group, che gestisce i franchising di Applebees, Taco Bell, Panera Bread, Arby's, Pizza Hut, Wendy's e Planet Fitness, sta lavorando con Bank of America su un processo di vendita, hanno detto le fonti.

Flynn Group, che ha sede a San Francisco, genera oltre 450 milioni di dollari di utili annuali prima degli interessi, delle tasse, del deprezzamento e dell'ammortamento, secondo le fonti.

Le società di private equity e i fondi sovrani sono tra i pretendenti per la quota di maggioranza in vendita, hanno aggiunto le fonti, che hanno richiesto l'anonimato perché la questione è riservata.

L'Ontario Teachers' Pension Plan (OTPP) e la società di private equity Main Post Partners, che sono investitori in Flynn Group, potrebbero vendere parte delle loro partecipazioni e rimanere investiti a seguito di un accordo, secondo le fonti.

I dirigenti di Flynn Group, che sono anche azionisti importanti, potrebbero fare lo stesso, hanno aggiunto le fonti.

OTPP possiede circa un terzo di Flynn Group, Main Post possiede poco più di un terzo e la direzione di Flynn possiede il resto, hanno detto le fonti.

I rappresentanti di Flynn Group, OTPP, Main Post e Bank of America hanno rifiutato di commentare.

Fondata nel 1999 dall'investitore immobiliare commerciale Greg Flynn, l'azienda omonima gestisce oltre 2.600 ristoranti e fitness club negli Stati Uniti e in Australia, generando oltre 4,5 miliardi di dollari di vendite annuali, secondo il suo sito web.

Nel 2014, Ontario Teachers ha investito circa 300 milioni di dollari nell'azienda, valutandola oltre 1 miliardo di dollari. (Servizio di Abigail Summerville a New York, editing di David Ljunggren)