Silk Logistics Holdings Limited (ASX:SLH) ha concluso un accordo vincolante per l'acquisizione di Secon Freight Logistics Pty Ltd per 35 milioni di dollari australiani il 4 agosto 2023. Il prezzo di acquisizione consiste in 30 milioni di AUD pagabili in anticipo in contanti, 2,5 milioni di azioni Silk come parte del prezzo di acquisizione anticipato e un pagamento di earn-out differito (pagabile in contanti) determinato con riferimento a un EBITDA annuale normalizzato pari a 5,0x raggiunto da Secon durante ciascun anno dell'anno fiscale 24 e 25. Il prezzo anticipato in contanti sarà finanziato utilizzando la linea di acquisizione club di Silk con NAB e Rabobank. Il corrispettivo in azioni si basa su un VWAP di 30 giorni prima della data di esecuzione. Il corrispettivo in azioni sarà emesso in base alla capacità esistente di Silk in base al Regolamento di quotazione 7.1 e sarà tenuto in deposito fino al 30 giugno 2024. Secon genera un fatturato annuo di oltre 65 milioni di AUD, oltre a forti margini e flussi di cassa operativi. Si prevede che l'acquisizione contribuisca positivamente agli utili del gruppo Silk immediatamente e che sia accrescitiva di oltre il 10% degli utili per azione nel primo anno completo di proprietà, prima di contabilizzare le potenziali sinergie e i costi di integrazione. La transazione è soggetta al soddisfacimento delle condizioni abituali, tra cui il consenso al cambio di controllo da parte dei principali clienti e locatori, e si prevede che venga completata il 30 settembre 2023.

Silk Logistics Holdings Limited (ASX:SLH) ha completato l'acquisizione di Secon Freight Logistics Pty Ltd il 1° settembre 2023.