Cinque dei maggiori istituti di credito statali cinesi - Industrial and Commercial Bank of China, Agricultural Bank of China Ltd, Bank of China, China Construction Bank e Bank of Communications - sono stati designati come banche di importanza sistemica globale dai regolatori cinesi e dal Financial Stability Board (FSB) con sede in Svizzera.
Gli istituti di credito di importanza sistemica globale sono tenuti a detenere un ammontare di TLAC pari ad almeno il 16% delle attività ponderate per il rischio a partire dal 1° gennaio 2025, e l'asticella sarà ulteriormente alzata al 18% dal 1° gennaio 2028.
I requisiti si sono aggiunti alla pressione degli istituti di credito cinesi per la raccolta di capitale, soprattutto perché le banche sono sottoposte a maggiori sforzi per sostenere l'economia cinese, gli sviluppatori immobiliari e i veicoli di finanziamento del governo locale.
Per colmare la carenza di capitale, quest'anno i cinque istituti di credito hanno annunciato l'intenzione di emettere obbligazioni TLAC per un totale di 440 miliardi di yuan; l'emissione delle obbligazioni potrebbe avvenire già nel secondo trimestre di quest'anno, secondo le stime di Fitch.
Le obbligazioni TLAC, che non vengono conteggiate nella base di capitale di una banca, possono essere cancellate o convertite in azioni ordinarie quando la banca entra nella fase di dismissione.
I cinque principali istituti di credito hanno registrato una crescita degli utili più lenta e una contrazione del margine di interesse netto (NIM) - un indicatore chiave della redditività - nelle loro relazioni annuali per il 2023.
Si prevede che il NIM si restringa ulteriormente quest'anno, ha dichiarato giovedì Vivian Xue, direttore delle istituzioni finanziarie di Fitch Ratings, in occasione di un webinar, poiché i rendimenti degli asset saranno sotto pressione.
"La domanda di prestiti è relativamente debole, soprattutto la domanda di mutui residenziali", ha affermato.
(1 dollaro = 7,2389 yuan cinesi renminbi)
