Lifezone Metals ha firmato una lettera di intenti per l'acquisizione di GoGreen Investments Corporation (NYSE:GOGN) da un gruppo di azionisti in una transazione di fusione inversa il 24 marzo 2022. Lifezone Metals ha stipulato un accordo per acquisire GoGreen Investments Corporation (NYSE:GOGN) da un gruppo di azionisti per circa 900 milioni di dollari in una transazione di fusione inversa il 13 dicembre 2022. Secondo i termini della transazione, il corrispettivo che gli azionisti di Lifezone riceveranno sarà l'emissione di un numero aggregato di azioni ordinarie pari a (a) 626.801.280 dollari diviso per (b) 10 dollari. Come corrispettivo aggiuntivo per le azioni ordinarie di Lifezone, sarà pagato un totale di 25.072.052 azioni di earnout, soggetto a determinati eventi scatenanti. In concomitanza con l'esecuzione dell'Accordo di aggregazione aziendale, GoGreen e Holdings hanno stipulato accordi di sottoscrizione per un ricavo lordo aggregato di 70,17317 milioni di dollari. Dopo la chiusura, il 60% della proprietà sarà detenuto dagli azionisti di Lifezone, il 33% dagli azionisti di GoGreen e il 7% dagli investitori PIPE. Al completamento della transazione proposta, la società combinata opererà con il nome di acLifezone Metalsac e sarà quotata al NYSE con il simbolo ticker acLZMac. Chris Showalter, Amministratore delegato di Lifezone, continuerà a ricoprire il ruolo di Amministratore delegato. Keith Liddell, fondatore di Lifezone, ricoprirà il ruolo di Presidente del Consiglio di Amministrazione di Lifezone Metals e Michael Sedoy, CFO di GoGreen, si unirà a Lifezone Metals come CFO ad interim. John Dowd, CEO di GoGreen e Govind Friedland, Chief Operating Officer di GoGreen, entreranno a far parte del Consiglio di Lifezone Metals. Il resto dei membri del Consiglio di Lifezone Metals sarà nominato da Lifezone.

La transazione è soggetta all'approvazione della Commissione tanzaniana per la concorrenza leale, all'approvazione degli azionisti di GoGreen, al fatto che GoGreen disponga di almeno 5.000.001 dollari di attività nette tangibili al momento della chiusura, che la Dichiarazione di registrazione sia diventata effettiva, che i Documenti accessori siano stati eseguiti, che le Azioni ordinarie di Holdings siano state approvate per la quotazione sul NYSE e ad altre condizioni di chiusura. La transazione è stata approvata all'unanimità dai Consigli di Amministrazione di Lifezone e GoGreen. In relazione all'esecuzione dell'Accordo di Business Combination, lo Sponsor ha stipulato un Accordo di Supporto allo Sponsor per votare a favore della transazione. Il 14 giugno 2023, Lifezone Metals Limited ha annunciato che Ingo Hofmaier è stato nominato Direttore Finanziario e che si prevede che il signor Hofmaier ricopra il ruolo di Direttore Finanziario della Società con effetto immediato dopo la realizzazione delle Transazioni Proposte. Al 29 giugno 2023, la transazione è stata approvata dagli azionisti di GoGreen Investments. In base alle consuete condizioni di chiusura, si prevede che la chiusura della Business Combination inizierà il 5 luglio 2023 circa e si concluderà il 6 luglio 2023 circa.

BTIG, LLC e Sprott Private Wealth LP hanno agito come agenti di collocamento per il finanziamento PIPE. Sprott Capital Partners LP ha agito anche come consulente finanziario e dei mercati dei capitali di GoGreen Investments. Nick S. Dhesi e Ryan J. Maierson di Latham & Watkins LLP sono stati consulenti di GoGreen Investments. Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom (UK) LLP ha agito come consulente legale dei collocatori. RBC Europe Limited ha agito come consulente finanziario esclusivo di Lifezone Metals, Travers Smith LLP ha agito come consulente legale del Regno Unito e Cravath, Swaine & Moore LLP ha agito come consulente legale degli Stati Uniti di Lifezone Metals. Mayer Brown LLP ha agito come consulente legale di RBC. Latham & Watkins LLP ha agito come consulente legale di Gogreen Sponsor 1 Lp. GoGreen ha incaricato Morrow Sodali LLC (acMorrow Sodaliac) di assistere nella sollecitazione di deleghe per l'assemblea generale straordinaria. GoGreen ha accettato di pagare a Morrow Sodali una commissione di 35.000 dollari. Continental Stock Transfer & Trust Company ha agito come agente di trasferimento per GoGreen. Bowmans Tanzania Limited ha agito come consulente legale di GoGreen. SGS Bateman (Pty) Ltd e Bowmans Tanzania Limited hanno agito come fornitori di due diligence per GoGreen. Appleby Global Services (Cayman) Limited e Appleby (Isle of Man) LLC hanno agito come consulenti legali di Lifezone.

Lifezone Metals ha completato l'acquisizione di GoGreen Investments Corporation (NYSE:GOGN) da un gruppo di azionisti in una transazione di fusione inversa il 6 luglio 2023. Le azioni ordinarie e i warrant di Lifezone Metalsaco dovrebbero iniziare a essere negoziati sul NYSE con i simboli ticker acLZMac e acLZMWac, rispettivamente, all'apertura delle contrattazioni di oggi. RBC Capital Markets ha agito come consulente finanziario esclusivo di LHL. SCP Resource Finance LP ha agito anche come consulente finanziario e dei mercati dei capitali di GoGreen.