Le azioni europee sono salite lunedì dopo che un rapporto economico chiave per la regione ha mostrato un calo dell'inflazione - un inizio ottimistico per una settimana ricca di importanti dati economici, riunioni delle banche centrali e aggiornamenti sugli utili.

L'inflazione dell'Eurozona è scesa ulteriormente a luglio e anche la maggior parte delle misure della crescita dei prezzi sottostanti si è attenuata, in un segnale ampiamente confortante per la Banca Centrale Europea (BCE), che sta valutando la possibilità di porre fine ad una brutale serie di aumenti dei tassi di interesse.

L'indice delle azioni blue-chip tedesche ha toccato un massimo storico ad un certo punto e l'ultima volta era in rialzo dello 0,3%. L'indice paneuropeo STOXX 600 è salito dello 0,1%, avviandosi verso il secondo guadagno mensile consecutivo.

Questo ha alleggerito l'umore dei mercati dopo che l'attività manifatturiera della Cina è scesa per il quarto mese consecutivo a luglio, dato che la domanda è rimasta debole in patria e all'estero, come hanno mostrato le indagini ufficiali di lunedì.

"I mercati trattano le informazioni con molta più sensibilità e le persone esaminano le nuove informazioni con occhio attento", ha dichiarato Florian Ielpo, responsabile macro di Lombard Odier Investment Managers.

I dati previsti questa settimana includono le indagini ISM statunitensi sul settore manifatturiero e dei servizi, nonché il rapporto sui salari di luglio.

Si prevede che la Banca d'Inghilterra aumenterà i tassi di almeno un quarto di punto, ma i mercati sono più divisi sul fatto che la Reserve Bank of Australia aumenterà o rimarrà in attesa.

Quasi il 30% dell'S&P 500 presenta i risultati questa settimana e finora i guadagni sono stati abbastanza buoni da vedere l'indice estendere il suo rally al 10% dall'inizio di giugno.

I futures sull'S&P 500 e sul Nasdaq 100 sono rimasti fermi.

Apple Inc e Amazon.com presenteranno entrambi un rapporto giovedì, mentre altri nomi noti con risultati in arrivo includono Western Digital Corp, Caterpillar Inc, Starbucks Corp e Advanced Micro Devices.

ANALIZZARE IL BOJ

Il Nikkei giapponese ha chiuso in rialzo dell'1,26% per superare nuovamente il livello di 33.000 e avvicinarsi al recente picco di tre decenni.

Gli investitori stanno ancora riflettendo sulle implicazioni della decisione di venerdì della Banca del Giappone (BOJ) di alzare il coperchio sui rendimenti obbligazionari, allontanandosi dalle sue politiche ultra-facili.

Gli analisti di BofA stimano che l'acquisto di obbligazioni da parte della BOJ abbia aggiunto 1,3 trilioni di dollari alla liquidità globale negli ultimi 18 mesi e abbia fornito un pavimento basso per i tassi globali, per cui qualsiasi aumento sostenuto dei rendimenti dei titoli di Stato giapponesi potrebbe ripercuotersi su altri mercati obbligazionari.

I rendimenti giapponesi a 10 anni sono saliti ai massimi di nove anni, fino allo 0,6%, lunedì, e verso il nuovo tetto dell'1,0%. Ciò ha esercitato una pressione al rialzo anche sui rendimenti del Tesoro, dove il decennale è salito di 2 punti base al 3,98%.

Sebbene lo yen si sia inizialmente impennato in seguito alla mossa della BOJ, ha presto invertito la rotta, in quanto gli investitori sembravano ancora felici di effettuare carry trade, ovvero posizioni finanziate con yen in valute a più alto rendimento.

"L'azione di venerdì potrebbe essere vista come un tentativo di evitare una nuova ondata di attività di carry trade con indebolimento dello yen, smettendo almeno di resistere alla pressione per un aumento dei rendimenti decennali al di sopra dello 0,5%", ha dichiarato Ray Attrill, responsabile della strategia FX presso la National Australia Bank.

I trader hanno tagliato le loro scommesse sul proseguimento del rally della sterlina, il più alto da metà giugno, in vista della decisione sui tassi della Banca d'Inghilterra di giovedì.

La sterlina è salita del 24% dal minimo storico di 1,033 dollari contro il dollaro a settembre, dopo un bilancio disastroso, toccando un massimo di 15 mesi di 1,314 dollari a metà luglio.

L'euro ha guadagnato lo 0,1% a 1,1028 dollari, così come l'indice del dollaro è salito dello 0,1% a 101,700 dollari.

Per quanto riguarda le materie prime, l'oro è sceso dello 0,2% a 1.955 dollari l'oncia, ma è comunque aumentato dell'1,8% per il mese in corso.

I prezzi del petrolio hanno preso fiato con il Brent piatto a 85,00 dollari al barile, mentre il greggio statunitense è salito di 18 centesimi a 80,78 dollari. (Relazioni di Nell Mackenzie e Wayne Cole; Redazione di Jamie Freed e Himani Sarkar)