Il pacchetto di finanziamento consisteva in tranche quinquennali in sterline e in euro del valore di 950 milioni di sterline e 300 milioni di euro (349,11 milioni di dollari) rispettivamente, secondo una nota di transazione condivisa da Stonegate con Reuters.
Reuters ha riferito alla fine di giugno che Stonegate aveva intenzione di raccogliere denaro attraverso un'emissione di debito ad alto rendimento per aiutare a finanziare l'acquisto di Ei.
L'acquisizione di Ei da 1,3 miliardi di sterline - 2,97 miliardi di sterline incluso il debito - ha trasformato Stonegate nel più grande proprietario di pub della Gran Bretagna ed è stato completato appena prima che la crisi COVID-19 chiudesse l'industria dell'ospitalità.
Gli operatori di pub come Stonegate sono stati colpiti dal blocco del coronavirus in Gran Bretagna, ma le discussioni con gli investitori hanno mostrato che c'è sufficiente domanda di mercato per il debito della società, hanno detto le fonti in giugno.
I mercati obbligazionari ad alto rendimento, noti anche come obbligazioni spazzatura a causa del loro profilo di rischio, sono stati particolarmente colpiti nel sell-off dei mercati finanziari di marzo, con i rendimenti che sono saliti bruscamente.
Questo ha spinto gli investitori a preoccuparsi del destino delle acquisizioni concordate prima della crisi, come quella di Stonegate.
Ma il programma di acquisto di obbligazioni della Banca centrale europea e la decisione della Federal Reserve degli Stati Uniti di includere le obbligazioni societarie nei suoi acquisti ha aiutato a calmare i nervi degli investitori, così come la graduale riapertura dell'economia europea dopo settimane di blocco.
L'Inghilterra ha permesso a pub, saloni di parrucchiere e ristoranti di aprire all'inizio di questo mese, cercando di riprendere la vita normale.
Il Regno Unito ha avuto oltre 327.000 casi di infezioni da coronavirus e oltre 45.000 morti per l'epidemia a partire da venerdì.
