Più di tre anni dopo, con il prezzo del bitcoin alle stelle a più di 7.000 dollari (5.304 sterline), non un singolo cliente ha recuperato un solo centesimo, crypto o altro. Non è chiaro quando lo faranno. Lo scambio fallito è diventato bloccato in un pantano di controversie - una bambola russa di fallimenti in Giappone e Nuova Zelanda, quattro in tutto, più le cause negli Stati Uniti e le richieste concorrenti dei creditori.
E anche se il curatore fallimentare di Mt. Gox ha recuperato la valuta digitale che ora vale più di 1,6 miliardi di dollari, secondo la legge giapponese i clienti della borsa probabilmente recupereranno solo una frazione di questo.
Kim Nilsson, uno sviluppatore di software svedese che aveva più di una dozzina di bitcoin a Mt. Gox, non è ottimista di un pagamento a breve. "È una zona di penombra legale", dice. "Non sarei sorpreso se ci volessero ancora diversi anni".
Il fiduciario nominato dal tribunale nella bancarotta di Mt. Gox, Nobuaki Kobayashi, non ha risposto alle domande di Reuters sul processo di pagamento.
Ci sono pochi esempi migliori dei pericoli di investire in criptovalute di Mt. Gox. Come Reuters ha riportato a settembre, gli scambi di criptovalute - dove le monete digitali vengono acquistate, vendute e conservate - sono in gran parte non regolamentati e sono diventati calamite per le frodi e gli inganni. Almeno 10 di loro hanno chiuso, spesso dopo furti, lasciando i clienti senza i loro fondi.
In tutto, più di 980.000 bitcoin sono stati rubati dagli scambi dal 2011 - due terzi di quelli da Mt. Gox. Oggi, tutte le monete rubate varrebbero più di 6 miliardi di dollari, ha calcolato Reuters.
Mt. Gox è uno dei pochi exchange crollati che sono finiti in tribunale per bancarotta; altri sono semplicemente scomparsi. Ma il problema per le migliaia di creditori di Mt. Gox è che secondo la legge fallimentare giapponese, i loro crediti sono stati valutati al prezzo di mercato del bitcoin nell'aprile 2014, poco prima che il tribunale distrettuale di Tokyo ordinasse la liquidazione dello scambio. A quel tempo, un bitcoin valeva 483 dollari. Sulla base del valore di aprile 2014, i crediti approvati alla fine sono stati fissati a 45,6 miliardi di yen giapponesi, attualmente circa 400 milioni di dollari.
Sulla base del prezzo attuale del bitcoin, il curatore fallimentare di Mt. Gox è seduto su abbastanza denaro per rimborsare i creditori le cui richieste sono state approvate più di tre volte tale importo, secondo il calcolo di Reuters.
Ma questo probabilmente non accadrà, secondo due avvocati fallimentari giapponesi. In Giappone, per legge, tutti i fondi rimasti nel patrimonio di una società in bancarotta dopo che i creditori sono stati pagati vanno agli azionisti. Mt. Gox è per l'88% di proprietà di una società giapponese chiamata Tibanne. E Mark Karpeles, un 32enne ingegnere del software francese ed ex amministratore delegato di Mt. Gox, possiede il 100% di Tibanne.
Karpeles è attualmente sotto processo a Tokyo, accusato di aver sottratto denaro a Mt. Gox e manipolato i suoi dati, così come di violazione della fiducia. Si è dichiarato non colpevole delle accuse, alcune delle quali portano condanne fino a 10 anni. Ha scontato quasi un anno di carcere dopo il suo arresto nell'agosto 2015.
Molti creditori sono lividi alla prospettiva di un pagamento per Karpeles, che incolpano per il fallimento di Mt. Gox. "Se il governo prendesse tutto, sarebbe meno offensivo che se lo dessero a Mark", ha detto Aaron Gutman, uno sviluppatore di software che aveva circa 464 bitcoin a Mt. Gox, che ora valgono circa 3 milioni di dollari.
Ha aggiunto Henry Dienn, un imprenditore 61enne in Giappone che aveva 175 bitcoin a Mt. Gox: "Alcune persone dicono: 'Preferirei vedere i soldi bruciati'".
In un'intervista di tre ore, Karpeles ha detto a Reuters che non vuole i soldi. La ragione principale: si aspetta di essere sommerso da cause legali. Dice che ne sta già affrontando una mezza dozzina.
"Non voglio essere il beneficiario di questo", ha detto. "Non ho davvero bisogno di soldi. Lavoro, mi arrangio".
Karpeles ha anche detto a Reuters che sta esplorando un modo per far risorgere Mt. Gox sotto una nuova gestione e proprietà - ad un costo stimato di 245 milioni di dollari.
Tra i fattori che complicano il processo di liquidazione c'è una società tecnologica statunitense chiamata CoinLab. Ha accettato di collaborare con Mt. Gox nel 2012, e sta perseguendo rivendicazioni in un tribunale giapponese per un totale di circa 170 milioni di dollari sia contro Mt. Gox che Tibanne.
Attraverso un portavoce, Peter Vessenes, l'ex CEO di CoinLab che aveva firmato l'accordo con Mt. Gox, ha rifiutato di rispondere a qualsiasi domanda, compreso se CoinLab è ancora in attività.
CoinLab è stato cancellato dal registro aziendale nello stato di Washington. Nel Delaware, i registri statali e le interviste mostrano che il suo stato di registrazione è "nullo" e deve più di 400.000 dollari di tasse non pagate.
Karpeles, che è tenuto a partecipare a varie udienze di fallimento ed è vietato lasciare il Giappone, ha detto che i ricorrenti di Mt. Gox saranno fortunati ad essere pagati prima del 2020 - l'anno in cui Tokyo ospiterà le Olimpiadi estive.
Sulla carta, Karpeles, che è lui stesso in bancarotta personale, si trova a guadagnare la maggior parte del surplus. Ma non otterrebbe tutto. Una parte dell'eccedenza verrebbe assegnata a Tibanne, e un'altra parte andrebbe probabilmente al proprietario di una quota del 12% di Mt. Gox. Chi sia rimane in dubbio.
AZIENDA FELICE
Lo scambio Mt. Gox è stato lanciato da Jed McCaleb, un ingegnere informatico americano, nel 2010. Il dominio in precedenza era stato utilizzato per scambiare carte in un gioco online.
McCaleb ha detto a Reuters in un'intervista che ha deciso di voler lavorare su altri progetti, e ha trasferito lo scambio a Karpeles nel febbraio 2011 gratuitamente. Le uniche condizioni erano che Karpeles doveva condividere le entrate dell'exchange con McCaleb per sei mesi, non ritenerlo legalmente responsabile di eventuali problemi e dargli una quota del 12%. Mt. Gox divenne parte di Tibanne, che Karpeles aveva formato nel 2009 come un business di web hosting e sviluppo. Ha chiamato l'azienda come il suo gatto.
Karpeles ha detto che quando ha rilevato Mt. Gox, aveva circa 3.000 clienti. Come bitcoin è cresciuto in popolarità tra gli appassionati di tecnologia e gli investitori, lo scambio ha prosperato. Nel 2013, aveva quasi 1,1 milioni di conti attivi da 239 paesi e gestiva più del 90% del commercio globale di bitcoin. Ha generato circa 40 milioni di dollari in commissioni nel suo ultimo anno, ha detto Karpeles.
Circa il 30 per cento dei suoi clienti erano americani, ha detto. Karpeles temeva di incorrere in problemi normativi, perché Mt. Gox non era autorizzato a trasmettere denaro. Nel novembre 2012, Karpeles ha firmato un accordo esclusivo con CoinLab, un incubatore di progetti bitcoin con sede a Seattle, per servire i clienti statunitensi e canadesi dello scambio.
La partnership si è rapidamente inacidita. In una causa federale presentata nello stato di Washington nel maggio 2013, CoinLab ha sostenuto che Mt. Gox e Tibanne hanno violato il contratto continuando a servire direttamente i clienti nordamericani e non trasferendo i loro conti a CoinLab. Ha chiesto danni per almeno 75 milioni di dollari.
Nelle controquerele presentate più tardi quell'anno, Mt. Gox e Tibanne hanno sostenuto che Mt. Gox non aveva fornito l'accesso ai conti dei clienti perché sostenevano che CoinLab non era correttamente registrato o autorizzato a fare affari. Hanno anche sostenuto che CoinLab non aveva restituito 5,3 milioni di dollari in depositi dei clienti di Mt. Gox. CoinLab ha detto in un documento del tribunale che aveva rispettato tutte le leggi pertinenti e si era registrato per fornire servizi di scambio di bitcoin con l'ufficio FinCEN del Dipartimento del Tesoro degli Stati Uniti. Il caso è in attesa come risultato di una petizione presentata dal curatore fallimentare di Mt. Gox, Kobayashi.
Roger Ver, che è conosciuto come "Bitcoin Jesus" per il suo evangelismo di lunga data per la valuta digitale, personifica la complessità del fallimento di Mt. Gox. Era un investitore iniziale in CoinLab ed era anche un cliente di Mt. Gox con 577 bitcoin nel suo conto quando è stato chiuso.
Ver ha detto a Reuters che ha esortato l'ex amministratore delegato di CoinLab, Vessenes, a ritirare la causa contro Mt. Gox e Tibanne perché considera la causa "frivola". Non ha elaborato.
Ver era anche un cliente di Bitcoinica, uno scambio di bitcoin neozelandese dove ha detto di aver conservato quasi 25.000 bitcoin. È crollato nel 2012 a seguito di furti di decine di migliaia di bitcoin quell'anno. Bitcoinica aveva mantenuto i depositi dei clienti a Mt. Gox, così lo scambio neozelandese è diventato un altro creditore nella bancarotta giapponese. I crediti del patrimonio fallimentare di Bitcoinica nel caso Mt. Gox sono valutati a 3,29 miliardi di yen giapponesi, o circa 29 milioni di dollari.
Mt. Gox è stato ripetutamente derubato dei bitcoin tra il 2011 e il 2014 da ladri sconosciuti che hanno rubato almeno 650.000 bitcoin. Ora valgono circa 4 miliardi di dollari.
Il 7 febbraio 2014, Mt. Gox ha detto di aver rilevato "attività insolite" sui suoi portafogli bitcoin e ha fermato i prelievi. Il prezzo dei bitcoin su Mt. Gox è crollato.
Più tardi quel mese, Mt. Gox ha fermato tutti gli scambi e ha chiesto la protezione della bancarotta alla Corte distrettuale di Tokyo. All'inizio, lo scambio ha detto che quasi tutti i bitcoin in suo possesso - circa 850.000 - erano scomparsi. Ma in seguito ha trovato 202.185 bitcoin in deposito e sul suo sistema.
Il fondatore di Mt. Gox McCaleb ha detto che nell'aprile 2014, prima della liquidazione ordinata dal tribunale, ha firmato un accordo per vendere la sua quota del 12% a Sunlot Holdings, una società registrata a Cipro, per un bitcoin. Sunlot all'epoca stava cercando di acquistare la maggior parte di Mt. Gox e farla risorgere, ma il piano è caduto.
McCaleb ha detto di non aver mai ricevuto il bitcoin. "Non mi è chiaro se la vendita è stata effettivamente completata", ha detto McCaleb. "È in questa strana zona grigia".
Un portavoce di John Betts, che faceva parte del gruppo di investimento Sunlot, ha rifiutato di commentare lo stato della vendita.
L'estate scorsa, le autorità statunitensi hanno annunciato di aver trovato almeno una persona coinvolta negli hack di Mt. Gox.
A luglio, un gran giurì degli Stati Uniti ha incriminato Alexander Vinnik, un russo di 37 anni, accusandolo di gestire un'attività di servizio di denaro senza licenza, riciclaggio di denaro e altri reati. Nel suo atto d'accusa, il governo ha affermato che Vinnik ha ricevuto fondi dagli hack di Mt. Gox e li ha riciclati attraverso scambi online tra cui BTC-e, uno scambio che ha gestito, e Tradehill, uno scambio ora defunto con sede a San Francisco. Rimane in prigione in Grecia e sta cercando di far ascoltare il suo caso in Russia, non negli Stati Uniti.
Alexandros Lykourezos, un avvocato di Atene che rappresenta Vinnik, ha detto che il suo cliente respinge tutte le accuse dell'accusa. "Dice che non ha niente a che fare con l'incidente del Mt. Gox", ha detto l'avvocato.
FALLIMENTI MULTIPLI
Mt. Gox inizialmente ha presentato una forma di bancarotta che ha permesso di vendere lo scambio, e brevemente considerato le offerte di potenziali acquirenti, tra cui Sunlot. Ma un accordo non è mai avvenuto.
Il 24 aprile 2014, il tribunale distrettuale di Tokyo ha ordinato la liquidazione di Mt. Gox. Kobayashi, un avvocato veterano del fallimento giapponese, è stato nominato fiduciario.
Kobayashi ha presentato una petizione presso un tribunale fallimentare degli Stati Uniti che ha portato alla causa del 2013 di CoinLab contro Mt. Gox che è stata messa in attesa. Ha iniziato a condurre incontri per informare i creditori più volte l'anno, e a pubblicare rapporti online sui progressi della bancarotta sia in giapponese che in inglese.
Mentre cercava di proteggere il patrimonio di Mt. Gox, Kobayashi ha creato fallimenti nei fallimenti. Ha chiesto al tribunale distrettuale di Tokyo di mettere Tibanne, la società madre di Mt. Gox, in bancarotta sulla base del fatto che non era stato in grado di convincere Tibanne a rimborsare i debiti a Mt. Gox, secondo un rapporto del fiduciario ai creditori. Il fiduciario ha anche messo Karpeles in bancarotta personale.
Diversi fiduciari sono stati nominati per gestire questi casi. Kobayashi ha presentato reclami sia contro Tibanne che contro Karpeles.
Kobayashi ha istituito un sistema online per presentare le richieste; 24.750 ex clienti di Mt. Gox alla fine hanno chiesto un risarcimento. Ha valutato le richieste di risarcimento in bitcoin a 483 dollari per moneta digitale, il prezzo di mercato il giorno prima dell'ordine di liquidazione, e ha convertito quel valore in yen giapponesi.
"Quelli di noi che sono stati bruciati da questo sono ora permanentemente bloccati in quel prezzo depresso", ha detto Gutman, lo sviluppatore di software e creditore di Mt. Gox.
Secondo il più recente rapporto di Kobayashi sulla bancarotta di Mt. Gox, datato 27 settembre, come fiduciario ha ricevuto 163,7 milioni di yen, o circa 1,4 milioni di dollari, in commissioni dalla sua nomina.
Kobayashi ha anche recentemente raggiunto un accordo con il governo degli Stati Uniti. Ha recuperato per la proprietà 2,6 milioni di dollari - metà dei fondi che le autorità statunitensi hanno sequestrato da Mt. Gox nel 2013 per aver operato negli Stati Uniti senza una licenza. Gli Stati Uniti hanno tenuto gli altri 2,6 milioni di dollari. Nessun creditore ne ha beneficiato.
Tra le richieste che il fiduciario deve valutare c'è quella di CoinLab, l'azienda tecnologica statunitense di bitcoin che ha citato in giudizio Mt. Gox e Tibanne nel 2013 negli Stati Uniti. Con la sua causa sospesa, ha presentato un reclamo per circa 8,7 miliardi di yen, o circa 75 milioni di dollari, nella bancarotta di Mt. Gox, come mostra un deposito del tribunale in Giappone. Ha anche presentato un reclamo nel caso di bancarotta di Tibanne per circa 10,8 miliardi di yen giapponesi, o 95 milioni di dollari, secondo una persona familiare con la questione. I documenti del caso Tibanne non sono pubblici, quindi Reuters non è stata in grado di determinare la base di questa richiesta.
Nelle interviste, Karpeles e diversi creditori, tra cui Ver, hanno incolpato Vessenes, l'ex amministratore delegato di CoinLab, per aver trattenuto il risarcimento agli ex clienti di Mt. Gox. I registri del caso Mt. Gox mostrano che il fiduciario ha respinto le richieste di CoinLab, ma la società ha presentato una petizione per una rivalutazione, che Karpeles e alcuni creditori dicono abbia causato ritardi. Secondo gli avvocati fallimentari giapponesi, è improbabile che i creditori siano pagati fino a quando le controversie sui grandi crediti non saranno risolte.
Un portavoce di Vessenes, ex-CEO di CoinLab, ha detto di non essere in grado di commentare le controversie in corso.
LE CREPE APPAIONO TRA I CREDITORI
Con l'impennata del prezzo del bitcoin nel 2017 - è aumentato di più di sette volte quest'anno - alcuni clienti di Mt. Gox sperano che il curatore fallimentare rivaluti i loro crediti. Ma sono emerse controversie sul modo migliore per convincerlo a farlo.
Alcuni vogliono formare un comitato di creditori per aumentare la leva finanziaria. Questo implica ottenere la maggioranza dei creditori - più di 12.000 - per sostenere il piano, secondo la legge fallimentare giapponese.
Gli avvocati fallimentari giapponesi hanno detto a Reuters che i comitati dei creditori sono rari nei casi di insolvenza. Il tribunale dovrebbe anche riconoscere il comitato, hanno detto.
Un creditore che sostiene un comitato è Kolin Burges, uno sviluppatore di software britannico e investitore di criptovaluta che aveva 311 bitcoin a Mt. Gox, circa due terzi dei suoi risparmi. Ha detto che ha riconosciuto la difficoltà di far firmare così tanti creditori e di convincere il tribunale che il gruppo rappresenta equamente tutti i creditori.
"Sarà un compito difficile", ha detto.
Daniel Kelman, un avvocato americano a Taiwan che aveva 44,5 bitcoin - oggi del valore di circa 310.000 dollari - conservati con Mt. Gox, prevede ulteriori controversie. "La gente combatterà sul valore dei crediti", ha detto. "Di sicuro".
C'è anche la questione di pagare gli azionisti di Mt. Gox e Tibanne, piuttosto che i creditori.
Come Karpeles, McCaleb, il fondatore di Mt. Gox, ha detto a Reuters che non "vuole fare soldi" dal fallimento. McCaleb ha detto che avrebbe dato "quanto più possibile" da qualsiasi denaro ricevuto ai creditori - meno le spese legali o le tasse.
"Le persone che sono più ferite dall'intero fiasco di Mt. Gox sono più meritevoli", ha detto. "Sembra un po' sciocco che Mark o io lo prendiamo".
Nel frattempo, i beni bitcoin di Mt. Gox continuano a salire di valore. In agosto, il codice software sottostante di bitcoin si è diviso, creando un clone chiamato "bitcoin cash". Oltre ai 202.185 bitcoin che aveva già, il patrimonio di Mt. Gox ora possiede un numero uguale di monete digitali bitcoin cash. Queste valgono ora circa 200 milioni di dollari, mentre i bitcoin valgono circa 1,4 miliardi di dollari.
Nel suo ultimo rapporto sullo stato di Mt. Gox, Kobayashi ha detto di voler procedere alla distribuzione dei beni "il più presto possibile", ma che i tempi e il metodo "non sono ancora stati determinati".
