Di Jesús Aguado

Alle 1039 GMT le azioni di Bankinter erano in calo del 6%, mentre l'indice spagnolo delle blue-chip è sceso dell'1%. Altri istituti di credito spagnoli, come Caixabank e Sabadell, sono scesi di circa il 3%.

Le banche spagnole prestano principalmente ai clienti al dettaglio e hanno beneficiato del fatto di trasferire ai clienti i costi più elevati dei prestiti legati ai tassi d'interesse variabili, tenendo sotto controllo i tassi che pagano ai risparmiatori.

Tuttavia, i banchieri centrali hanno avvertito che i costi dei depositi sarebbero aumentati gradualmente, colpendo i margini.

Bankinter è una delle prime banche della zona euro a riferire gli utili del quarto trimestre, e gli investitori stanno osservando da vicino per vedere se la spinta agli istituti di credito derivante dall'aumento dei tassi è arrivata al culmine.

JPMorgan ha detto che il mancato guadagno sul reddito netto da interessi (NII) - i guadagni sui prestiti meno i costi dei depositi - e i costi più alti del previsto, che sono cresciuti del 19% trimestre su trimestre, sono stati "una lettura poco incoraggiante per le altre banche spagnole che devono ancora riferire".

"Nel 2024 ci aspettiamo che l'NII rimanga stabile", ha detto il Direttore finanziario di Bankinter Jacobo Diaz, aggiungendo di non aspettarsi tagli aggressivi dei tassi da parte della Banca Centrale Europea (BCE) nel 2024.

Ha aggiunto di non poter dire se ciò significherà che l'NII ripeterà i livelli visti nel 2023, o se ciò implicherà una piccola crescita o una leggera diminuzione. "È difficile (fare una previsione) perché i tassi di interesse fluttuano ogni giorno".

L'amministratore delegato Maria Dolores Dancausa ha detto che l'NII "sarà buono e in crescita", senza approfondire.

Nel 2023, l'NII di Bankinter è aumentato del 44%, nella parte superiore della sua guida per l'intero anno, che prevedeva un aumento tra il 40% e il 45%.

Gli spread dei clienti di Bankinter sono diminuiti di 2 punti base rispetto al trimestre precedente, raggiungendo il 3,01%, poiché i costi dei depositi sono aumentati di 28 punti base rispetto all'aumento di 26 punti base dei rendimenti dei prestiti.

Nel quarto trimestre, il suo NII è aumentato del 22% rispetto all'anno precedente, raggiungendo i 575 milioni di euro (626,58 milioni di dollari), al di sotto dei 584 milioni di euro attesi dagli analisti.

L'NII è aumentato solo dell'1% rispetto al trimestre precedente, poiché il tasso di riferimento Euribor a 12 mesi, utilizzato dalla maggior parte delle banche spagnole per stabilire il prezzo dei prestiti ipotecari, aveva già iniziato a scendere, con il mercato che prevedeva tagli dei tassi da parte della BCE più avanti nel 2024.

La misura è stata influenzata anche dal taglio del tasso di interesse che la BCE paga alle banche sulle loro riserve minime.

L'aumento dei ricavi da prestiti nel complesso dell'anno ha aiutato Bankinter a compensare il calo dei nuovi prestiti ipotecari, che sono scesi del 14% a 5,8 miliardi di euro.

Nel trimestre, il prestatore ha registrato un aumento del 23% dell'utile netto a 160 milioni di euro, inferiore ai 190 milioni di euro attesi dagli analisti intervistati da Reuters.

Per il 2023, ha registrato un utile netto di 845 milioni di euro, con un aumento del 51% rispetto al 2022, al di sotto delle previsioni degli analisti di 875 milioni di euro.

(1 dollaro = 0,9177 euro)