Le azioni di MPS hanno guadagnato il 19% lunedì e il suo debito subordinato è salito dopo che le fonti hanno detto che il partner commerciale della banca statale Anima Holding era disposto a svolgere un ruolo nella raccolta di capitale.

Il debito subordinato di MPS era stato messo sotto pressione nelle ultime settimane a causa dei timori che potesse essere convertito in azioni per aiutare la banca toscana a raccogliere denaro per coprire i costi di ristrutturazione.

L'amministratore delegato di MPS, Luigi Lovaglio, sta lavorando per completare la nuova emissione di azioni entro la metà di novembre, per finanziare i costosi licenziamenti volontari, ma le turbolenze dei mercati sollevano dubbi sulla sua capacità di portarla a termine.

I prezzi delle obbligazioni junior di MPS sono scesi a meno della metà del loro valore nominale, in quanto banchieri e analisti hanno detto che il prestatore avrebbe faticato a trovare investitori in un momento in cui i timori di recessione e l'instabilità politica dell'Italia martellano le azioni bancarie.

L'Italia si è impegnata a coprire il 64% dei 2,5 miliardi di euro in base alla sua partecipazione nella banca, ma MPS deve anche assicurarsi fondi privati per soddisfare le regole dell'Unione Europea sugli aiuti di Stato alle banche.

L'asset manager italiano Anima sarebbe pronto ad apportare fino a 250 milioni di euro di capitale a MPS come parte di una partnership rafforzata con la banca toscana, ha detto in precedenza a Reuters una persona a conoscenza della questione.

L'amministratore delegato Lovaglio non ha avviato colloqui al momento né con Anima né con la francese AXA, partner assicurativo di MPS, che potrebbe anche prendere in considerazione la revisione del loro accordo commerciale in cambio di un contributo in denaro anticipato, secondo un'altra persona vicina alla questione.

A giugno, Lovaglio aveva detto di voler tenere separate le discussioni sulla richiesta di contanti da quelle sulle partnership.

I banchieri che lavorano all'aumento di capitale affermano che il rafforzamento degli accordi commerciali renderebbe più difficile per MPS cercare una fusione con un'azienda più sana in futuro.

Alle 1527 GMT, un'obbligazione del luglio 2029 emessa da MPS ha guadagnato 3,38 punti percentuali di prezzo a 55,25, per un rendimento del 24,6%, secondo i dati di Refinitiv. Un'obbligazione del settembre 2030 è salita di 3,88 punti a 54,625, con un rendimento del 37% ($1 = 0,9839 euro).