L'amministratore delegato Thomas Gottstein, che ha preso il timone della seconda banca più grande della Svizzera lo scorso febbraio, ha detto a dicembre che voleva iniziare il nuovo anno con una "tabula rasa" sulle questioni ereditarie e ha messo da parte circa 850 milioni di dollari per affrontare le controversie che risalgono alla crisi finanziaria.

La banca aveva già messo da parte 300 milioni di dollari in relazione a una disputa decennale con l'assicuratore di obbligazioni municipali MBIA con sede a New York riguardo a un titolo RMBS (residential mortgage-backed security) statunitense, ma a dicembre ha detto che si aspettava che la cifra salisse a 680 milioni di dollari.

MBIA ha citato Credit Suisse nel 2009 per centinaia di milioni di dollari che ha pagato per compensare gli investitori dopo il fallimento di migliaia di mutui.

A novembre, il giudice della Corte Suprema di New York Jennifer Schecter ha stabilito che Credit Suisse ha violato le sue dichiarazioni e garanzie a MBIA, che ha indennizzato gli investitori in titoli garantiti da mutui residenziali emessi prima della crisi finanziaria del 2008.

Il giudice ha trovato che più della metà dei mutui nella transazione in questione non erano conformi e che MBIA "non ha assunto il rischio di perdita che essi rappresentavano".

"Questo caso coinvolge mutui ipotecari che hanno contribuito a una crisi finanziaria paralizzante più di un decennio fa dopo che le banche hanno cartolarizzato mutui residenziali che non avrebbero mai dovuto essere emessi in primo luogo", la sentenza ha dichiarato, determinando che Credit Suisse deve pagare i danni per le garanzie violate sui prestiti.

"È un caso che è andato avanti per 10 anni e che il Credit Suisse si è rifiutato di discutere di un accordo, e ora hanno un verdetto che sta per più che raddoppiare le loro riserve", ha detto Marc Kasowitz, un avvocato di MBIA. "È ovviamente una vittoria molto sostanziale per MBIA".

La banca venerdì ha detto di aver completato una revisione di altri casi RMBS, portandola a mettere da parte ulteriori fondi per risolvere una manciata di richieste civili in sospeso negli Stati Uniti.

Nonostante questo, la banca ha detto che i piani per il ritorno degli azionisti rimangono invariati dopo che Gottstein ha avviato un piano di risparmio dei costi, aprendo la strada per rimanere uno dei pochi prestatori europei che intendono pagare dividendi per il 2020 e per iniziare un programma di riacquisto di azioni.

L'istituto di credito con sede a Zurigo prevede di iniziare il riacquisto di circa 1 miliardo-1,5 miliardi di franchi svizzeri in azioni a partire dal 12 gennaio.

Le azioni sono scese del 3,2% poco prima delle 0810GMT.

"Il flusso continuo di notizie negative negli ultimi due mesi non è stato d'aiuto, ma si spera che CS sia ora più vicino a tracciare una linea sotto questo", hanno detto gli analisti di Citi in una nota.

La banca, che ha riportato un utile netto di 852 milioni di franchi svizzeri nel quarto trimestre del 2019, dovrebbe riferire i suoi guadagni del quarto trimestre il 18 febbraio.

Non si prevede di registrare una perdita per l'intero anno, dopo un utile di nove mesi di 3,0 miliardi di franchi, poiché ha superato la pandemia di COVID-19 meglio della maggior parte dei coetanei europei.

Gli accantonamenti aggiuntivi annunciati venerdì portano il totale degli oneri legali e di svalutazione eccezionali per l'ultimo trimestre - tra cui un colpo di quasi mezzo miliardo su una partecipazione in un hedge fund - a 1,3 miliardi di franchi, anche se è improbabile che tutti gli oneri colpiscano il suo profitto a causa delle deduzioni fiscali.

Oltre all'avvertimento di profitto, la banca svizzera ha dato un aggiornamento sul suo commercio di dicembre, che ha detto di aver continuato a correre a livelli simili a quelli delineati al suo investor day il 15 dicembre.

Ha detto che la sua attività di gestione patrimoniale ha visto un'attività di trading più forte anno su anno, in particolare in Asia, che ha contribuito a compensare l'effetto traslativo del franco svizzero più forte e la pressione sul suo reddito netto da interessi.

La banca d'investimento ha continuato a funzionare bene, ha detto il Credit Suisse, con le entrate in dollari del quarto trimestre in aumento di oltre il 15% rispetto a un anno prima.

(1 dollaro = 0,89 franchi svizzeri)