Tre delle sei maggiori banche statunitensi hanno annunciato nuove emissioni obbligazionarie martedì, dando il via ad una settimana che si preannuncia pesante per il nuovo debito bancario.

Wells Fargo si rivolgerà al mercato obbligazionario martedì per una o entrambe le obbligazioni a tasso fisso e variabile, oltre alle obbligazioni senior non garantite a tasso fisso e variabile.

Nel frattempo, JPMorgan e Morgan Stanley hanno annunciato di voler emettere quattro tranche con scadenze diverse di titoli senior non garantiti.

Le banche non hanno rivelato l'importo esatto del debito che stanno cercando. Entrambe le operazioni dovrebbero avere un prezzo martedì.

Le operazioni fanno seguito ad una lunga lista di comunicati di venerdì sugli utili di queste e altre banche di importanza sistemica globale (GSIB).

Oltre a Wells Fargo, JPMorgan e Morgan Stanley, le altre banche che hanno comunicato gli utili del quarto trimestre venerdì e martedì includono Bank of America, BNY Mellon, Citigroup e Goldman Sachs.

Gennaio è storicamente il mese più importante per l'emissione di obbligazioni da parte delle banche. Secondo i dati di Informa Global Markets, gli ultimi sette gennaio hanno visto una media di 22,58 miliardi di dollari di emissioni da parte delle 'Big Six' - JPMorgan, Citi, Bank of America, Wells Fargo, Goldman Sachs e Morgan Stanley.

L'eccezione è stata lo scorso gennaio, che ha visto solo 9 miliardi di dollari raccolti dalle Sei Grandi, secondo i dati di Informa.

Almeno 11 offerte di obbligazioni investment-grade (IG) dovrebbero essere quotate martedì, tra cui Wells Fargo, JPMorgan e Morgan Stanley.

Queste includono un'obbligazione triennale da 500 milioni di dollari per il produttore di cereali General Mills e una nota senior decennale da 400 milioni di dollari per il fondo di investimento immobiliare Extra Space Storage.

L'offerta pesante prevista arriva nonostante la settimana di vacanza ridotta. Per la settimana del Martin Luther King Jr Day, l'offerta media di obbligazioni investment-grade a partire dal 2016 è stata di 24,6 miliardi di dollari, secondo Daniel Krieter, direttore della strategia di reddito fisso presso BMO Capital Markets.

Si prevede che le banche saranno particolarmente attive nell'emissione di debito questo mese, in quanto cercano di anticipare i nuovi requisiti normativi per mantenere riserve di capitale più elevate.

"Questo rende ragionevole, secondo le nostre stime, una proiezione di 35 miliardi di dollari da parte delle GSIB statunitensi a gennaio, con la maggior parte dell'offerta che dovrebbe arrivare questa settimana", ha scritto Krieter in una nota di martedì. (Relazione di Matt Tracy, a cura di Nick Zieminski)