CleanBnB S p A : Relazione semestrale al 30.06.2022

Gruppo CLEANBNB

Sede legale: via Giuseppe Frua 20 - 20146 Milano (MI)

Relazione semestrale consolidata al 30 giugno 2022

Gruppo CLEANBNB

Le cariche sociali

CONSIGLIO DI AMMINISTRAZIONE

Francesco Zorgno - Presidente del Consiglio di Amministrazione

Tatiana Skachko - Consigliere

Enrico Calabretta - Consigliere

Alberto Dell'Acqua - Consigliere

COLLEGIO SINDACALE

Sindaci Effettivi

Edoardo Ginevra - Presidente Del Collegio Sindacale

Ottavia Alfano - Sindaco

Giorgio Venturini - Sindaco

Sindaci Supplenti

Michaela Marcarini

Luca Luigi Tomasini

SOCIETA' DI REVISIONE

Deloitte&Touche S.p.A.

Note:

Il Consiglio di Amministrazione è stato nominato dall'Assemblea degli Azionisti in data 3 maggio 2022.

Il Collegio Sindacale è stato nominato dall'Assemblea degli Azionisti in data 3 maggio 2022 e resterà in carica fino alla data dell'assemblea che approverà il bilancio al 31 dicembre 2024.

La società di revisione Deloitte&Touche S.p.A. è stata nominata dall'Assemblea degli Azionisti in data 3 maggio 2022 fino approvazione del bilancio al 31/12/2024.

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RELAZIONE UNICA SULLA GESTIONE AL BILANCIO CONSOLIDATO AL 30 GIUGNO 2022

Vi presentiamo la situazione consolidata annuale del Gruppo CleanBnB al 30 giugno 2022, redatta in conformità ai principi contabili italiani (OIC) e accompagnata dalla presente relazione (di seguito la "Relazione"), con la quale desideriamo illustrarvi l'andamento della Società e del Gruppo, sia per quanto riguarda il periodo concluso, sia per quanto riguarda le prospettive attese del Gruppo.

Il semestre concluso al 30 giugno 2022, con ricavi complessivi pari a Euro 3.620.508 (con un incremento del 250% rispetto allo stesso periodo del 2021), riporta un risultato netto negativo di Euro 407.235 (in miglioramento del +51% rispetto allo stesso periodo del 2021), dopo aver imputato ammortamenti per Euro 194.493.

La netta crescita dei ricavi rispetto allo stesso periodo dell'anno precedente è riconducibile essenzialmente al maggior numero di soggiorni (+260%) gestiti dalle società del Gruppo nei primi sei mesi dell'anno, e assume particolare significato se si considera il fatto che il portafoglio gestito a fine giugno 2022 risultava superiore di sole 250 unità (+22%) rispetto a fine giugno 2021: il risultato denota quindi un tasso di occupazione degli immobili nettamente superiore, legato alla capacità della società di sfruttare nel modo migliore l'opportunità di ripartenza del settore con l'attenuazione dell'emergenza pandemica.

D'altra parte, si rileva un miglioramento (+71%) dell'Ebitda, rispetto alla prima metà del 2021, legato sia al maggior volume d'affari, sia al consolidamento delle misure di incremento dell'efficienza operativa messe in atto negli ultimi due anni.

L'incremento della Posizione finanziaria netta (PFN) da € 831 migliaia al 31.12.2021 a € 4.783 migliaia (+475%), è legato all'aumento della liquidità in cassa per effetto dell'incremento del giro d'affari. Grazie al modello di business della Società, caratterizzato da un ciclo di cassa positivo, il maggior volume di soggiorni gestiti ha infatti comportato maggiori incassi ricevuti dagli ospiti e quindi maggiori disponibilità liquide per la quota parte non ancora versata ai proprietari degli immobili gestiti.

La disamina delle voci che compongono la Relazione fa riferimento ai dati patrimoniali ed economici al 30 giugno 2022 che trovano raffronto con i valori del bilancio chiuso al 30 giugno 2021.

Per quanto riguarda i dati gestionali, nel corso del primo semestre 2022 CleanBnB ha registrato un'ulteriore crescita del proprio portafoglio di immobili gestiti, che ha quasi raggiunto le 1.400 unità distribuite in 60 località italiane, in massima parte con la formula del "pacchetto FULL" di gestione completa. Il totale dei soggiorni gestiti da CleanBnB nel corso dei primi sei mesi dell'anno è stato pari a 26.583, con un incremento del 260% rispetto alla prima metà dell'anno 2021, e superiore del 248% anche al risultato di metà 2019 (prima dell'impatto della pandemia da CoVid-19). Questo risultato operativo si è riflesso anche nel volume

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di gross booking, ovvero gli incassi dagli ospiti per i soggiorni gestiti, che hanno superato quota 10.2 milioni di Euro (circa il quadruplo rispetta al primo semestre 2021, e il triplo rispetto alla prima metà del 2019).

Condizioni operative e sviluppo dell'attività

CleanBnB S.p.A. (di seguito anche la "Capogruppo"), costituita nel gennaio 2016, con sede a Milano, è una PMI innovativa che si occupa di revenue management, guest management e property management per affitti brevi e case vacanza in tutta Italia. Le attività svolte sono basate su sviluppo, produzione e gestione di soluzioni software e data management altamente innovative dedicate al settore della gestione immobiliare finalizzata alle locazioni di breve periodo.

Ai sensi dell'art. 2428 del Codice Civile si segnala che l'attività viene svolta nel comune di Milano, nella sede legale della Capogruppo in via Giuseppe Frua n. 20, per quanto riferibile alle attività̀di coordinamento generale, di revenue management e di corporate property management, mentre viene svolta presso le sedi locali e gli immobili gestiti sul territorio italiano, per quanto riferibile alle attività operative di guest management e sviluppo del portafoglio.

Sotto il profilo giuridico CleanBnB S.p.A. detiene partecipazioni di controllo, come di seguito definite, e non è controllata da altre società.

Denominazione	Sede	Capitale in	Quota posseduta	Metodo di
euro	in %	consolidamento
CLEANBNB ROMA SRL	Roma	3.000	100,00%	Integrale
CLEANBNB REAL ESTATE SRL	Milano	2.000	100,00%	Integrale

Le società controllate sono state costituite nell'ambito di una migliore definizione degli assetti organizzativi delle attività.

A partire dal 2019, tali società controllate, hanno assunto un ruolo sempre più rilevante nel modello di sviluppo del progetto, ruolo consolidatosi nel corso degli anni successivi. La CleanBnB Roma in particolare focalizza le proprie attività nello sviluppo operativo delle attività sul territorio, a partire dall'area di Roma, mentre la CleanBnB Real Estate, qualificata come società di intermediazione immobiliare (affiliata FIAIP), ha assunto il ruolo essenziale della gestione dei rapporti con i clienti laddove la normativa amministrativa e fiscale riconosca il ruolo referenziale degli intermediari.

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Andamento della gestione

Sviluppo della domanda e andamento dei mercati in cui opera la società

Il primo trimestre 2022 si è rivelato per il turismo internazionale un periodo di crescita caratterizzato da ritmi sostenuti che hanno portato gli arrivi internazionali a raggiungere quota 117 milioni, di cui circa 47 milioni registrati a marzo, a segnare l'accelerata della ripresa che si stima possa raggiungere il valore di 1,4 miliardi di arrivi del 2019 nel corso del 2023.

Nonostante una congiuntura economica difficile e un contesto geopolitico segnato da un conflitto che sta avendo ripercussioni economiche importanti a livello globale, il 2022 - con una stima di 1,05 miliardi di arrivi turistici che rappresentano circa il 70% di quelli del 2019 - è considerato dunque l'anno di ripresa del turismo internazionale, che si ipotizza guidata ancora per la maggior parte dal turismo domestico che ha caratterizzato il 2020 e anche il 2021, anno che ha rappresentato una prima concreta ripartenza del settore turistico post-pandemia, dopo l'eccezionale contrazione del 2020.

In Italia, gli arrivi e le presenze internazionali erano già tornati a crescere nel 2021, con 78,5 milioni di arrivi - di cui soltanto il 35% erano stranieri (-60% rispetto al 2019) - e 89 miliardi di euro di spesa, di cui 23,2 miliardi da turisti stranieri. Nel primo semestre del 2022, la spesa dei viaggiatori internazionali ha continuato a risalire, raggiungendo all'incirca la metà di quella del periodo pre-pandemico e ampliando così la quota del mercato italiano che è diventato quarto paese al mondo per entrate dopo Stati Uniti, Francia e Spagna. Questa tendenza positiva, guidata soprattutto dal mercato UE, nei mesi estivi ha accelerato e il turismo straniero ha visto oltre al ritorno degli Americani, un ritmo di crescita particolarmente sostenuto: nel solo mese di giugno 2022 gli stranieri hanno superato i nove milioni, quasi 800 mila presenze in più sul 2019, l'ultimo anno prima della pandemia (dati CNA turismo).

Questa componente importante di turismo straniero contribuisce ad alimentare il trend di crescita costante del mercato turistico italiano che, nelle elaborazioni di Scenari Immobiliari su dati ISTAT, nel 2022 dovrebbe superare 90 milioni di arrivi e 350 milioni di presenze. Si tratta di valori ancora complessivamente inferiori a quelli del 2019 ma in decisa risalita, anche per alcuni comparti, come quello alberghiero che avevano sofferto una contrazione maggiore per effetto della pandemia.

Certamente l'industria turistica è continuamente messa a dura prova dal caro energia, dalle condizioni di finanziamento, peggiorate, e dall'elevata inflazione, ma il segmento del turismo in appartamento che già nel 2021 ha recuperato molto più rapidamente e in misura maggiore rispetto agli altri comparti della ricettività, consolida il trend di crescita con +2,5% di notti prenotate in Italia per l'estate 2022, rispetto al trimestre giugno-settembre del 2019 (fonte Airdna) e migliora le performance con ricavi medi e tassi di occupazione in salita.

In questo quadro di generale ripresa e di riconferma della domanda turistica in Italia, si sono ulteriormente delineate alcune tendenze che hanno caratterizzato l'andamento del mercato, tra cui, in particolare, la

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